Chaikin Volatility Indicator

Der Chaikin-Volatilitätsindikator berechnet die Spanne zwischen dem Höchst- und dem Tiefstkurs. Er beurteilt den Wert der Volatilität auf der Grundlage der Amplitude zwischen dem Maximum und dem Minimum. Im Gegensatz zum Average True Range berücksichtigt der Chaikin-Indikator keine Gaps.

Nach Chaikins Interpretation bedeutet ein Anstieg des Volatilitätsindikators in einem relativ kurzen Zeitraum, dass sich die Preise ihrem Minimum nähern (z. B. wenn die Wertpapiere in Panik verkauft werden), während ein Rückgang der Volatilität über einen längeren Zeitraum darauf hinweist, dass sich die Preise auf dem Höhepunkt befinden (z. B. unter den Bedingungen eines reifen Bullenmarktes).