НЕ ПРОПУСТИ НА ЧЕМ ФОКУСИРУЕТСЯ РЫНОК ФОРЕКС СЕГОДНЯ!!! ЛУЧШАЯ АНАЛИТИКА НА 02.06.2016Г.

НЕ ПРОПУСТИ НА ЧЕМ ФОКУСИРУЕТСЯ РЫНОК ФОРЕКС СЕГОДНЯ!!! ЛУЧШАЯ АНАЛИТИКА НА 02.06.2016Г.

2 июня 2016, 09:08
Yulii Khoroshun
0
46

I. Фокус рынка:

В центре внимания участников рынков находятся заседания ЕЦБ и ОПЕК. Обе встречи пройдут в Вене. Итоги первой будут озвучены в 11:45 GMT. Время проведения заседания ОПЕК и оглашения его итогов уточняется.

От европейского центробанка каких-либо изменений в денежно-кредитной политике не ожидается. ЕЦБ сейчас сосредоточен на реализации мер, принятых на мартовском заседании. О возможном расширении стимулов пока речь не идет, о чем неоднократно заявляли представители регулятора. Возможным исходом текущего заседания может быть объявление формального начала покупок корпоративных облигаций инвестиционного класса, а также принятие решения о возможности принятия в залог греческих гособлигаций. Кроме того, могут быть незначительно улучшены прогнозы по инфляции и экономическому росту. Оправдание подобных ожиданий при условии, что тон комментариев Драги, который сегодня будет выступать дважды (в 12:30 GMT и 14:00 GMT), не будет «мягким», окажет поддержку единой валюте.

Ключевой темой встречи ОПЕК снова будет вопрос о заморозке добычи нефти, а также избрание нового главы картеля. На апрельском заседании ОПЕК страны не сумели достигнуть соглашения о заморозке добычи. Также маловероятно, что подобное решение будет принято и на сегодняшнем заседании, так как с апреля позиции основных стран по этому вопросу не изменились. Что касается нового генсека картеля, то, согласно информации агентства Reuters, им, скорее всего, станет представитель Нигерии, бывший глава государственной нефтяной компании NNPC, Мухаммед Баркиндо.

Сегодня также стоит обратить внимание на данные по занятости в частном секторе американской экономики от компании ADP. Отчет будет опубликован в 12:15 GMT и может повлиять на ожидания по завтрашним данным по занятости, которые являются ключевыми данными текущей недели.

 

II. О чем говорят на рынке:

Входящие в ОПЕК страны Персидского залива, в том числе Саудовская Аравия, хотят возродить идею скоординированных действий, связанных с уровнем добычи нефти ведущими производителями, на встрече картеля в четверг, сообщил источник в организации. "Совет сотрудничества государств Персидского залива стремится к согласованным действиям на встрече", - сказал источник, говоря о группе стран, в которую входят ведущий производитель ОПЕК Саудовская Аравия и ее союзники в регионе - Катар, Кувейт и ОАЭ. Саудовская Аравия фактически поставила крест на планах глобальной заморозки добычи, направленных на стабилизацию нефтяных рынков, в апреле. Тогда она сказала, что присоединится к пакту, только если то же самое сделает Иран. Тегеран в прошедшем году был основным камнем преткновения для ОПЕК на пути к соглашению о политике в области добычи, поскольку Иран повысил поставки, несмотря на призывы других членов ОПЕК к заморозке производства.

 

Расходы на строительство в США в апреле неожиданно снизились после того, как данные за март были пересмотрены с существенным повышением. Расходы на строительство в апреле упали на 1,8% и с коррекцией на сезонные колебания составили 1,134 трлн долларов США в годовом исчислении после мартовского роста на 1,5% до 1,155 трлн долларов, самого высокого уровня с сентября 2007 года. Ранее сообщалось о том, что в марте расходы на строительство выросли на 0,3%. Экономисты ожидали, что расходы на строительство в апреле вырастут на 0,6%. Неожиданное снижение по сравнению с предыдущим месяцем было отчасти связано со значительным сокращением расходов на частное строительство, которые упали на 1,5% до уровня $843,1 млрд. Расходы на жилое и нежилое строительство упали на 1,5%, до уровней $439,7 млрд и $403,5 млрд соответственно. Отчет также показал, что расходы на общественное строительство упали на 2,8%, до $290,8 млрд., что частично отражало резкое падение расходов на строительство автомобильных дорог (-6,6%). По сравнению с аналогичным периодом прошлого года расходы на строительство в апреле 2016 года выросли на 8,7%.

 

Отчет, опубликованный Институтом управления поставками (ISM), показал: индекс активности в производственном секторе США умеренно вырос в прошлом месяце, несмотря на прогнозы экспертов, которые предполагали снижение показателя. Согласно данным, производственный индекс ISM поднялся в мае до 51,3 по сравнению с 50,8 в апреле. Ожидалось, что данный показатель составит 50,2 пункта. В ISM сообщили, что 14 из 18 отраслей промышленности сообщили о росте новых заказов в мае по сравнению с 15 отраслей в апреле. Тем временем, 12 из 18 отраслей заявили об увеличении объема производства по сравнению с 15 отраслей в апреле.

 

Окончательные данные, представленные Markit Economics, показали: с учетом сезонных колебаний производственный индекс PMI снизился в мае до 50,7 пункта против 50,8 пункта в апреле. Последний темп расширения оказался самым слабым с сентября 2009 года. Эксперты ожидали, что индекс опустится до уровня 50,5 пункта. Кроме того, в отчете сообщалось, что объем новых заказов увеличился в мае минимальными темпами с начала года. На фоне этого было зафиксировано первое более чем на 6,5 лет сокращение производства. Тем временем, объем невыполненных заказов уменьшился в течение мая. Респонденты отметили, что слабый спрос со стороны клиентов и повышенная экономическая неопределенность привели к ухудшению торговых условий. Тем не менее, занятость в секторе производства незначительно выросла в мае, причиной чему был запуск новых продуктов и устойчивый оптимизм в отношении долгосрочных перспектив. Темпы роста закупочных цен оставались слабыми по сравнению с посткризисной тенденцией, несмотря на максимальное повышение с августа 2015 года. В то же время отпускные цены оставались в целом неизменными в мае после трех месяцев снижения.

 

Бежевая книга ФРС показала, что почти во всех 12 округах наблюдалось улучшение ситуации на рынке труда. Занятость и заработные платы, при этом, росли умеренными темпами, причем наиболее выраженное повышение зарплат было отмечено именно там где рынок труда был в наиболее хорошем состоянии. В Атланте и Ричмонде компании сообщали о том, что испытывали проблемы с поиском высококвалифицированных работников для заполнения вакансий, требующих высокого уровня подготовки. В Кливленде рост издержек на строительство перекрыл собой растущие расходы на выплату заработных плат. Исключением стали нефтяные компании, поскольку в энергетическом секторе Атланты, Кливленда, Далласа, Канзас-Сити и Миннеаполиса ситуация с занятостью ухудшилась. В 6 из 12 округов наблюдался рост экономики, причем в одном округе темпы роста были умеренными, а во всех остальных рост либо замедлился, либо остался на прежнем уровне.

 

Дефицит внешней торговли Австралии в апреле составил A$1,58 млрд, что оказалось ниже прогноза аналитиков A$ 2,0 млрд. Дефицит за март было пересмотрен в сторону снижения - с A$2,16 до A$1,97. Экспорт товаров и услуг из Австралии в апреле вырос на 1% после повышения на 4,0% по итогам предыдущего месяца. Тем временем, импорт товаров и услуг снизился на 1% после роста на 1,0% в марте. Другой отчет показал, что розничные продажи в Австралии в апреле выросли на 0,2%, что оказалось медленнее предыдущего повышения (+0,4%). Аналитики прогнозировали увеличение продаж на 0,3%.

 

III. Ситуация на рынках

Валютный рынок

Пара EUR/USD умеренно выросла, приблизившись до максимума 26 мая. Эксперты отмечают, что сегодня в фокусе будет заседание ЕЦБ и последующие заявления главы ЕЦБ Драги. Согласно прогнозам, ЦБ оставит без изменений свою ключевую процентную ставку - на уровне 0,00%, а также объем программы количественного смягчения, который сейчас составляет 80 млрд. евро в месяц. Кроме того, аналитики ожидают, что ЕЦБ объявит о формальном начале покупок корпоративных облигаций инвестиционного класса. Согласно результатом последнего опроса Reuters, 55 из 55 экономистов полагают, что в ходе июньского заседания ЕЦБ не станет менять параметры денежно-кредитной политики. Между тем, около 60 процентов экономистов считают, что в этом году ЦБ больше не будет смягчать политику. Сегодня инвесторы также будут следить за данными по занятости в частном секторе американской экономики от компании ADP. Данный отчет может повлиять на ожидания по завтрашним данным по занятости, которые являются ключевыми данными текущей недели и могут повлиять на перспективы ужесточения денежно-кредитной политики ФРС. Если темпы роста занятости будут слабее, чем ожидается, вероятность повышения ставки ФРС уменьшится. Сейчас фьючерсы на процентные ставки ФРС указывают, что вероятность повышения ставки в июне составляет 21%. Между тем, шансы на увеличение ставки в июле оцениваются в 58%. Сильное сопротивление - $1.1348 (максимум 17 мая). Важная поддержка - $1.1056 (минимум 16 марта).

 

Пара GBP/USD торгуется с небольшим повышением после того, как вчера опустилась до минимума 16 мая ввиду опасений, связанных с возможным выходом Великобритании из состава ЕС. Опрос показал, что разница между количеством сторонников и противников Брекзита сократилась, но количество тех, кто выступает за выход из ЕС, лидирует, хотя и незначительно. Между тем, ОЭСР отметила, что риски, сопряженные с референдумом, являются главной угрозой для экономики. На фоне этого ОЭСР снизила прогноз по ВВП Британии на 2016 год с +2,1% до +1,7%. Сегодня на фунт могут повлиять данные по деловой активности в строительном секторе. По мнению экспертов, индекс PMI остался без изменений в мае, и составил 52,0 пункта. На динамику сегодняшних торгов также будет влиять изменение тяги к риску, а также очередные новости, связанные с "Брекзитом". В фокусе также будут заявления главы Банка Англии Марка Карни, которые могут дать сигналы относительно дальнейших решений по денежно-кредитной политике британского ЦБ. Важное сопротивление - $1.4507 (максимум 1 июня). Важная поддержка - $1.4330 (минимум 16 мая).

 

Пара AUD/USD демонстрирует незначительное снижение, что связано с публикацией сильных данных по Австралии. Как стало известно, дефицит внешней торговли Австралии в апреле составил A$1,58 млрд, что оказалось ниже прогноза аналитиков A$ 2,0 млрд. Дефицит за март было пересмотрен в сторону снижения - с A$2,16 до A$1,97. Экспорт товаров и услуг из Австралии в апреле вырос на 1% после повышения на 4,0% по итогам предыдущего месяца. Тем временем, импорт товаров и услуг снизился на 1% после роста на 1,0% в марте. Другой отчет показал, что розничные продажи в Австралии в апреле выросли на 0,2%, что оказалось медленнее предыдущего повышения (+0,4%). Аналитики прогнозировали увеличение продаж на 0,3%. Внимание инвесторов также переключается на заседание РБА, которое запланировано на 7 июня. Сейчас рынки уменьшили свои ожидания относительно снижения ставок в будущем. Ценообразование подразумевает 46-процентную вероятность снижения в августе по сравнению с 54% в конце прошлой недели. Сильное сопротивление - AUD0.7364 (максимум 17 мая). Важная поддержка - AUD0.7144 (минимум 24 мая).

Пара USD/JPY резко снизилась в начале сессии, достигнув минимума 18 мая, но затем частично восстановилась. Основное давление на пару оказали заявления члена правления Банка Японии Такехиро Сато, который отметил, что Банку Японии следует пересмотреть свою концепцию политики, чтобы в долгосрочной перспективе достичь целевого уровня инфляции 2%. Комментарии Сато свидетельствуют о том, что не все руководители центрального банка согласны с решением управляющего Банка Японии Харухико Куроды об увеличении мер стимулирования в целях борьбы с дефляцией. Также Сато заявил, что отрицательные процентные ставки противоречат масштабной программе покупки активов Банка Японии, которая является основным инструментом центрального банка, поэтому эти меры в совокупности не могут применяться продолжительное время. Поддержку паре оказали данные по Японии. Как стало известно, индекс потребительского доверия Японии в мае составил 40.9 пункта, что оказалось немного выше предыдущего значения 40.8. Аналитики ожидали снижение показателя до 40.4. Данный индикатор тесно связан с потребительскими расходами, покупательной способности, занятости и условия ведения бизнеса. Напомним потребительские расходы в Японии в мае уменьшились на 0,4% относительно апреля 2015 года. Безработица осталась на уровне 3,2%, как и ожидалось. Важное сопротивление – Y111.44 (максимум 30 мая). Сильная поддержка - Y108.23 (минимум 12 мая).

 

Фондовый рынок

Индекс

Значение

Изменение

S&P

2,099.33

+0.11%

NASDAQ

4,952.25

+0.08%

Dow

17,789.67

+0.01%

Nikkei

16,554.14

-2.37%

Hang Seng

20,777.37

+0.08%

S&P/ASX

5,275.2

-0.90%

Shanghai

2,914.02

+0.02%

 

Основные фондовые индексы США завершили вчерашние торги в зеленой зоне. Объем торгов был низким, так как инвесторы ожидают несколько ключевых событий, включая заседание ОПЕК, публикацию данных по рынку труда США и референдум по вопросу членства Великобритании в Евросоюзе, которые усиливают осторожность участников рынка. Небольшую поддержку индексам оказала Бежевая книга ФРС и неожиданно хорошие производственные данные  Так, отчет, опубликованный Институтом управления поставками (ISM), показал, что производственный индекс ISM поднялся в мае до 51,3 по сравнению с 50,8 в апреле. Ожидалось, что данный показатель составит 50,2 пункта. Напомним, показатель является результатом опроса около 400 фирм из 60 секторов по всем США, включая сельское хозяйство, добычу, строительство, транспортную сферу, связь, оптовые и розничные компании. Тем временем, Бежевая книга ФРС показала, что почти во всех 12 округах наблюдалось улучшение ситуации на рынке труда. Занятость и заработные платы, при этом, росли умеренными темпами, причем наиболее выраженное повышение зарплат было отмечено именно там где рынок труда был в наиболее хорошем состоянии.

Азиатские фондовые индексы торгуются смешано. Котировки на крупнейшей в Азии Токийской фондовой бирже упали на фоне укрепления курса иены, которому поспособствовало прозвучавшее в среду объявление о переносе на 2019 год повышения потребительского налога в Японии с 8% до 10%. Кроме того, игроки ожидали услышать от премьера конкретные параметры предстоящих мер по смягчению денежной политики, однако он ограничился лишь общими словами. Сегодня иена продолжила укрепляться после того, как член правления Банка Японии Такехиро Сато сказал, что Банку Японии следует пересмотреть свою концепцию политики, чтобы в долгосрочной перспективе достичь целевого уровня инфляции 2%. На фоне укрепления иены подешевели акции автомобильных корпораций Японии.

Начало торгов на основных фондовых площадках Европы ожидается негативным.

 

Рынок инструментов фиксированной доходности

На текущий момент доходность 10-и летних облигаций США находится на уровне 1,83% (-1 б.п.).

Доходность 10-и летних немецких бондов в данный момент находится на уровне 0,14% (0 б.п.).

Доходность 10-и летних гособлигаций Великобритании удерживается в области 1,37% (-1 б.п.).

 

Товарные рынки

Фьючерсы на нефть сорта WTI демонстрируют негативную динамику. На текущий момент июльские фьючерсы котируются по $48.88 за баррель (-0.27%). Цены на нефть незначительно снижаются, что связано с ожиданиями встречи ОПЕК, которая состоится сегодня. Большинство аналитиков считают, что по итогам встречи ОПЕК не будет принято решение об изменении уровня добычи. Теперь на рынке появились опасения, что члены организации могут прийти к решению повысить квоту на добычу нефти. Многие участники рынка считают, что организация скорее будет обсуждать, как сохранить свою долю на рынке, нежели как поспособствовать росту цен. Участники рынка также ждут данных о запасах нефти в США, которые из-за праздника в стране в понедельник будут обнародованы 15:00 GMT. По оценкам экспертов, товарные запасы нефти в США сократились на прошлой неделе на 2,72 млн баррелей.

 

На текущий момент цены на золото котируются по $1214.60 (+0.17%). Драгметалл немного дорожает на фоне снижения курса американской валюты. Инвесторы также отыгрывают вчерашние американские данные от ISM по деловой активности в промышленности. Эти данные усилили ожидания повышения базовой процентной ставки Федеральной резервной системы США на ближайшем заседании регулятора в июне. В конце мая глава Федрезерва Джанет Йеллен заявила, что регулятор, возможно, повысит базовую ставку в ближайшие месяцы, если экономика США продолжит укрепляться. Более высокие процентные ставки в США негативно влияют на стоимость золота, поскольку приводят к укреплению доллара, в котором торгуется драгметалл. Это делает покупку золота дороже для держателей других валют.

 

Поделитесь с друзьями: