Почему винрейт 95% — это тревожный сигнал, а не аргумент для покупки

Винрейт выше 95% — самое эффективное число в маркетинге советников и одновременно самый надёжный предвестник слитого счёта. Это не совпадение. В этой статье разобран механизм, чтобы вы могли распознать его до того, как за него заплатите.

В рецепте три ингредиента. Первый — крошечный тейк-профит, несколько пипсов или долларов на позицию, чтобы почти каждая сделка быстро закрывалась в плюс. Второй — отсутствие жёсткого стоп-лосса: убыточная позиция никогда не фиксируется, её держат, усредняют или хеджируют, пока цена не вернётся. Третий — лоты, растущие вместе с балансом, так что пирамида позиций тяжелеет ровно по мере роста счёта. Каждая закрытая сделка — маленькая настоящая прибыль; весь риск живёт в открытых позициях, которые статистика винрейта не учитывает.

При такой структуре кривая баланса — гладкая диагональ, ведь баланс фиксирует только закрытые сделки. Правду говорит кривая эквити: она проваливается каждый раз, когда цена трендом уходит от пирамиды позиций, и однажды тренд уходит достаточно далеко, чтобы плавающий убыток превысил счёт. Постепенного предупреждения не будет. Система не деградирует — она работает, работает, работает, а затем стирает счёт одним событием. Девяносто пять маленьких побед не переживают один неконтролируемый убыток.

В опубликованных бэктестах этот крах почти не встречается, потому что окно подбирается так, чтобы он не мог в него попасть. Тест, начинающийся после обвала и заканчивающийся перед следующим, показывает непрерывную кривую — число настоящее, впечатление ложное. Если отчёт покрывает подозрительно конкретный период, спросите, что случилось сразу за его границами. Стратегию без жёсткого стопа нужно прогонять через худшие доступные режимы именно потому, что её отказ редок и тотален.

Трендовая система с жёстким стопом на каждой позиции обычно выигрывает заметно меньше 50% сделок. Много маленьких контролируемых убытков, несколько крупных прибылей. Кривая баланса некрасива — плоские участки, видимые серии потерь, — а кривая эквити почти совпадает с ней, потому что в плавающих позициях ничего не спрятано. Таков обмен: менее красивая статистика в обмен на ограниченный худший случай. Мы публикуем винрейт ниже 50% по собственным трендовым системам и считаем это достоинством, а не поводом для стыда.

Игнорируйте винрейт. Спросите вместо этого: стоит ли на каждой позиции жёсткий стоп-лосс? Указана ли максимальная просадка по эквити, а не по балансу? Включает ли бэктест кризисные периоды? Если ответы — нет, нет и нет, эти 95% не доказательство мастерства, а видимая половина конструкции, вторая половина которой — ваш счёт.

Пример противоположного дизайна — жёсткие стопы, винрейт ниже 50%, диверсификация по нескольким рынкам: https://www.mql5.com/en/market/product/182751

Все продукты и бесплатные утилиты: https://www.mql5.com/en/users/app.develop.sk/seller