С открытия сегодняшнего торгового дня цена на золото возобновила снижение на фоне укрепления доллара. Спот-цены на золото в Лондоне снизились на 0,2%, до 1309,40 доллара за унцию. С прошлого месяца цены на золото снизились на 0,2%.
При этом доллар продолжает укрепляться. После достижения в феврале минимума текущего года индекс доллара WSJ, отражающий стоимость доллара против корзины из 16 валют, вырос более чем на 4%.
Как известно, на завершившемся в среду заседании, ФРС подтвердила намерение придерживаться своего плана по постепенному ужесточению монетарной политики. Индекс цен расходов на личное потребление PCE (предпочитаемый ФРС индикатор инфляции) в марте показал годовой рост на 2%. Снижение налогов и рост государственных расходов в этом году будут способствовать усилению внутреннего спроса. Введение импортных пошлин повлечет за собой подорожание импортных товаров, что также может оказать повышательное давление на инфляцию. Теперь многих интересует, как ФРС будет действовать в случае, если инфляция превысит 2%.
"Слишком медленное повышение ставок приведет к тому, что в определенный момент понадобится резко ужесточить денежно-кредитную политику, подвергнув риску рост ВВП”, - заявил председатель ФРС Джером Пауэлл еще в прошлом месяце.
Согласно котировкам фьючерсов на процентные ставки ФРС, инвесторы оценивают вероятность повышения ставки в июне примерно в 100%, а вероятность еще трех повышений ставок в этом году в 50% (против 32% месяцем ранее).
В четверг была опубликована очередная серия позитивной макро статистики по США. Среди прочего стоит отметить существенное относительное снижение дефицита внешнеторгового баланса США (почти на 9 млрд долларов или на 17%). Это весьма позитивный факт в пользу дальнейшего укрепления доллара.
Между тем, инвесторы следят за торговыми переговорами между США и Китаем, которые пройдут на этой неделе. США передали Китаю длинный список торговых требований: от незамедлительного сокращения дисбаланса в торговле на 100 млрд долларов в год до приостановки поддержки китайским правительством передовых технологий. Дефицит торговли США с Китаем в прошлом году составил 375 млрд долларов. Президент США Дональд Трамп неоднократно говорил о необходимости сократить этот показатель на 100 млрд долларов в год. В представленном документе США требуют от Пекина сокращения положительного сальдо торговли с США по крайней мере на 200 млрд долларов к концу 2020 года.
Кроме того, США требуют от Пекина гарантий, что он не будет предпринимать ответных мер в отношении США в рамках споров об интеллектуальной собственности.
Если переговоры пройдут успешно, то котировки доллара, вероятно, вновь поползут вверх.
Сегодня в центре внимания трейдеров будет публикация в 12:30 (GMT) данных с американского рынка труда. Ожидаются сильные показатели (число новых рабочих мест в несельскохозяйственном секторе экономики США в апреле выросло на 192 000 против +103 000 в марте, а безработица снизилась на 0,1% до 4,0%, самого низкого уровня за последние 18 месяцев). В краткосрочном периоде доллар может сдержанно отреагировать на отчет с рынка труда, поскольку 3 повышения ставки в этом году уже учтены в котировках. Тем не менее, если
данные окажутся лучше, то доллар получит еще одну сильную поддержку на фоне позитивной макро статистики, поступающей в последнее время из США. При этом, золото продолжит падать в цене. В то же время, геополитические риски продолжат «держать в тонусе» покупателей золота, и спрос на золото возобновится при очередном обострении геополитической или внутриполитической ситуации в США.
*) Расширенный фундаментальный анализ представлен на сайте компании Tifia Forex Broker в разделе tifia.com/analytics
Уровни поддержки и сопротивления
С середины прошлого месяца пара XAU/USD снижается с достигнутых годовых максимумов вблизи отметки 1365.00 в нисходящем канале на дневном графике.
XAU/USD пробила важный уровень поддержки 1313.00 (ЕМА144 на дневном графике) и вновь предпринимает попытку прорыва ключевого уровня поддержки 1305.00 (ЕМА200 на дневном графике).
Индикаторы OsMA и Стохастик на 4-часовом, дневном, недельном графиках рекомендуют короткие позиции.
Пробой уровня поддержки 1277.00 (уровень Фибоначчи 61,8% и ЕМА200 на недельном графике) может спровоцировать возврат XAU/USD в глобальный нисходящий тренд, начавшийся в октябре 2012 года.
Альтернативный сценарий на рост предполагает возврат XAU/USD в зону выше уровня 1313.00 и дальнейший рост в сторону недавних годовых максимумов вблизи отметок 1354.00, 1361.00, 1365.00, 1370.00 (уровень Фибоначчи 100% и начало последней волны снижения с июля 2016 года). Сигналом для покупок станет пробой краткосрочного уровня сопротивления 1318.00 (ЕМА200 на 1-часовом графике).
Уровни поддержки: 1305.00, 1295.00, 1277.00, 1248.00
Уровни сопротивления: 1313.00, 1318.00, 1327.00, 1335.00, 1342.00, 1354.00, 1361.00, 1365.00, 1370.00, 1390.00
Торговые сценарии
Sell Stop 1307.00. Stop-Loss 1319.00. Take-Profit 1305.00, 1295.00, 1277.00
Buy Stop 1319.00. Stop-Loss 1307.00. Take-Profit 1327.00, 1335.00, 1342.00, 1354.00, 1361.00, 1365.00, 1370.00
*) Актуальную и развернутую аналитику и новости по рынку форекс смотри на сайте tifia.com компании Tifia Forex Broker
