В данной заметке попытаемся пристально приглядеться к широко известному индикатору Билла Вильямса Awesome Oscillator (АО). Вначале следует отметить, что известен не только сам АО, но и то, что он практически идентичен индикатору MACD Джеральда Аппеля. Специалисты часто утверждают, что АО не даёт ничего нового по сравнению с классическим MACD. Так ли это? Давайте разбираться.
Когда говорят об отличиях АО от MACD, в первую очередь указывают на используемую для расчёта цену. В отличие от MACD, в расчёте AO используется не цена закрытия Close, а средняя цена бара Median = (High + Low) / 2. Действительно, на первый взгляд, отличие крайне несущественное. Однако такой взгляд может оказаться обманчивым. Вполне возможно, что здесь мы сталкиваемся со случаем, когда справедливо изречение Харви Маккея: «Мелочи не играют решающей роли. Они решают всё».
Чтобы выяснить истинное положение дел, обратимся к самой природе цены. Согласно волновой концепции, колебания цены можно представить как совокупность волн различного масштаба, когда на медленные волны накладываются более скоротечные, а на те, в свою очередь, ещё более скоротечные и так далее. Рассмотрим модель изменения цены по волновой концепции. Для простоты примем, что колебания имеют синусоидальную форму и ограничимся суммой двух таких колебаний – одним медленным и одним быстрым. Пусть исходный таймфрейм будет M5.
Медленные волны (таймфрейм М5):
Рис. 1. Медленные волны
Наложение на медленные волны быстрых волн (таймфрейм М5):
Рис. 2. Наложение быстрых волн
Теперь посмотрим как будет выглядеть эта цена на таймфрейме H1. Рассмотрим два случая: среднюю цену Median и цену закрытия Close.
Цена Median на таймфрейме H1:
Рис. 3. График средней цены
Цена Close на таймфрейме H1:
Рис. 4. График цены закрытия
Что же мы имеем в итоге? По цене Median на H1 мы видим исходные медленные волны, почти совсем не искажённые. В то же время по цене Close на H1 бросаются в глаза значительные искажения исходной динамики цены. Если проводить на основе такой цены Close анализ, строить прогнозы, то результаты будут ошибочными, а торговля убыточной. Наблюдаемые искажения объясняются известным в цифровой обработке сигналов эффектом подмены частот (в некоторых источниках этот эффект называется на английский манер «алиасинг»).
Приходим к выводу, что индикатор АО, использующий цену Median, адекватнее показывает динамику изменения цены, чем индикатор MACD, использующих цену Close. Цене Median можно доверять, а цене Close доверия нет.
Итак, в данной заметке мы рассмотрели один из аспектов индикатора АО. В следующей части будет рассмотрен его физический смысл.
