Мани менеджмент

Мани менеджмент (от англ. money management– управление капиталом) на валютном рынке Форекс имеет огромное значение для трейдера. Помимо изучения технических вопросов ведения торговли (терминалы, индикаторы, советники, точки входа и выхода, уровни стоп-лосса и тейк-профита и т.д.), грамотного проведения анализа рынке, каждый трейдер должен соблюдать money management.

Правила мани менеджмента или управления капиталом – это основа стабильной, безопасной и прибыльной торговли. Несоблюдение этих правил ведет к 100%-му сливу вашего депозита.

Начинающему трейдеру хочется с небольшого депозита сразу получить большую прибыль. Технически это возможно только, используя огромные риски. Может быть, это прокатит на протяжении нескольких первых сделок, но на Форексе невозможно торговать всегда в плюс, убыточные сделки всегда будут присутствовать.

Рассмотрим пример. Два трейдера начинают торговать с одинаковым депозитом в 1000$. У одного риск в каждой сделке составляет 5% от депозита, а у другого – 50%. Рассмотрим случай, когда все сделки подряд убыточные.

После пяти неудачных сделок подряд первый трейдер имеет на счету 773,78$ (77% от начального депозита) и вполне может торговать дальше. У второго трейдера на счету осталось 37,5$ (3,75% от начального депозита) и вряд ли он сможет продолжить торговлю. На этом примере видно, насколько важно соблюдать мани менеджмент. Если вы торгуете с большими рисками, даже несколько неудачных сделок подряд ставят под угрозу ваш депозит и всю вашу работу на валютном рынке.

Основными задачами мани менеджмента являются сохранение вашего капитала, получение прибыли и, наконец, увеличение прибыли.

   Основные правила мани менеджмента.

1. Рекомендуемый размер риска в каждой сделке должен быть в пределах 2-5%, не больше. Это значит, что в случае убыточной сделки, при закрытии по стоп-лоссу, вы теряете 2-5% от вашего депозита. Например, при риске в 2% только после последовательности из 50 убыточных сделок вы потеряете весь депозит. Чем меньше процент риска, тем меньше вероятность потери депозита. Размер риска влияет на размер лота в открываемой сделке. Например, ваш депозит составляет 1000$. Риск 2% составляет 20$ (для четырехзначных котировок). Если вы открываете сделку размером в 1 лот, то 1 пункт будет равен 10$, т.е. движение всего в 2 пункта против вас и уже сработает стоп-лосс и вы получите убыток в 20$. Если же вы откроете сделку размером в 0,1 лот, то стоп-лосс устанавливается уже через 20 пунктов. Теперь небольшое движение цены не закроет вашу сделку по стопу.

2. Общий объем риска по всем открытым сделкам не должен превышать 10-20% от общего депозита. Чем больше открыто сделок, тем меньшим лотом они должны быть. При открытии нескольких сделок даже рекомендуется уменьшать риски в каждой сделке. Начинающим трейдерам вообще не рекомендуется открывать несколько сделок, т.к. новичку трудно контролировать одновременно несколько сделок.

3. Отношение ожидаемой прибыли к убытку в открываемой сделке должно быть больше единицы, желательно, чтобы оно было 2 и более. Чтобы стало понятно, рассмотрим на примере увеличение прибыльности. Начальный депозит 1000$. Риск составляет 2%. т.е. позиция открывается 20$. Процент прибыльных сделок составляет 50%.

Как видно из приведенного примера, если прибыльность в каждой сделке составляет 1:1 , то после 10 сделок прибыль равно 0 (и это без учета комиссий, спрэда и свопов брокера). Чем выше прибыльность, тем выше ваша общая прибыль. Конечно, не всегда рынок дает сигналы по торговым стратегиям с высокой прибыльностью. Но нужно уметь ждать такие сигналы, точно их определять и торговать по ним. Сомнительные сигналы лучше пропускать.

4. Повторимся, мани менеджмент – это эффективное управление капиталом, в том числе и полученной прибылью. В отношении к полученной прибыли существует три варианта:

-полное реинвестирование прибыли;

-частичное реинвестирование прибыли;

-без реинвестирования.

Полное реинвестирование предполагает, что вся полученная прибыль остается на депозите и участвует в дальнейшей торговле. В этом случае, можно увеличить лот при неизменном риске (соответственно будет расти прибыль в каждой сделке, но и риски тоже) ли снизить риск, если не менять лота.

Частичное реинвестирование предполагает вывод части прибыли по истечении определенного периода времени. Часть прибыли остается для увеличения депозита.

Возможно, также выводить всю прибыль за определенный интервал времени, например, за месяц или три. С одной стороны объем прибыли не будет так расти, как при частичном или полном реинвестировании, но, с другой стороны, при неблагоприятных обстоятельствах эта часть прибыли никуда не денется, она у вас на руках.

Какой вариант выбрать – дело за вами, тем более, что это должно быть частью вашей торговой стратегии.

5. С приобретением опыта в торговле и увеличением вашего капитала диверсифицируйте ваш инвестиционный портфель. Работайте на разных счетах разными валютными парами, осваивайте фьючерсы, акции и др. Как говорится, не следует складывать все яйца в одну корзину.

Оптимальный вариант мани менеджмента каждый трейдер выбирает для себя в соответствии с особенностями своей торговой системы, процентом риска, размером депозита и т.д. Возможно изменение каких-либо моментов мани менеджмента в процессе торговли и оттачивания своей торговой стратегии, но основные принципы манименеджента остаются неизменными.

money-managementИтог:начинайте торговлю на рынке Форекс только, если у вас есть торговая стратегия с обязательными правилами мани менеджмента и эту стратегию вы проверили на дэмо-счете или на центовом счете.  Только строгое соблюдение правил торговой системы и мани менеджмента может гарантировать начинающему трейдеру оставаться долгое время на финансовом рынке и получать стабильную прибыль.