Торговые рекомендации
Buy Stop 1195.00. Stop-Loss 1185.00. Цели 1203.00, 1218.00, 1234.00, 1250.00, 1260.00, 1270.00
Sell по-рынку. Stop-Loss 1195.00. Цели 1170.00, 1160.00, 1100.00, 1048.00
Обзор и динамика
С открытия сегодняшней торговой сессии доллар торгуется в узком диапазоне. Многие инвесторы заняли выжидательную позицию перед важными событиями, ожидаемыми на этой неделе. В среду состоится заседание ОПЕК, в пятницу будут опубликованы данные с рынка труда в США, а в воскресенье состоится итальянский референдум.
Индекс доллара Wall Street Journal, который отражает курс американской валюты против корзины из других 16 основных валют, вырос на 0,09% до 91,53. Повышательный импульс доллара пока что немного ослаб. Однако, его бычий тренд сохраняется.
Ранее доллар резко вырос после президентских выборов в США. Избранный президент Дональд Трамп пообещал расширить налогово-бюджетное стимулирование, а также снять ограничения на добычу энергоресурсов в США. Уверенность инвесторов выросла в отношении перспектив повышения процентных ставок на фоне позитивных макро данных, поступающих в последнее время из США. Экономические данные, опубликованные после ноябрьского заседания ФРС, были сильными. Официальные данные по занятости, розничным продажам и рынку жилья, в целом, указали на укрепление экономики США.
Согласно фьючерсам на процентную ставку ФРС, инвесторы оценивают вероятность декабрьского ужесточения денежно-кредитной политики в 98%.
Повышение ставки ФРС приводит к падению цен на золото, поскольку оно не приносит процентного дохода и не может конкурировать с активами, приносящими такой доход, например, гособлигации.
Рост склонности инвесторов к риску и вывод средств из активов-убежищ привел к масштабному усилению доллара и продажам золота.
Несмотря на то, что декабрьские фьючерсы на золото на COMEX закрылись в понедельник с повышением на 1,1%, по 1190,80 доллара за тройскую унцию, давление на золото в условиях укрепляющегося доллара сохраняется.
На прошлой неделе цена золота упала до самой низкой отметки (1170.00 долларов за унцию) с февраля. Инвесторы вывели на прошлой неделе из золотых биржевых фондов (ETF) 174 млн долларов, что стало самым крупным оттоком с августа 2015 года.
Ожидания повышения ставки в США толкают котировки золота вниз, несмотря на сохраняющуюся в мире политическую и экономическую нестабильность.
Другой вопрос – что будет с ценами на золото после заседания ФРС в декабре? По мнению некоторых аналитиков рынка золота, после заседания ФРС цены на золото могут вырасти. Золото росло на фоне повышения процентной ставки в пяти случаях из восьми с 1976 года.
На достигнутых минимумах золото находит новых покупателей. Так, золото получает поддержку со стороны Китая, который наряду с Индией является ведущим в мире потребителем золота, в том числе и физического золота (в слитках).
Хотя, повышение процентных ставок делает золото, которое не приносит процентного дохода, менее привлекательным для инвесторов, однако это, вероятно, уже отражено в текущих ценах. И после некоторого снижения сразу после заседания ФРС 13-14 декабря цена на золото может начать восстанавливаться, причем, возможен довольно активный рост котировок цен на золото. Вероятно, что цена на золото достигла дна, и необходимо быть крайне аккуратным при открытии коротких позиций по нему.
Технический анализ
В ноябре цена на золото резко снизилась, пробив ключевые уровни поддержки 1260.00 (ЕМА200 на дневном и недельном графиках), 1218.00 (уровень Фибоначчи 23,6% коррекции к волне снижения с октября 2012 года), 1203.00 (майские минимумы и нижняя линия восходящего канала на недельном графике). Давление на золото сохраняется на фоне сильно укрепившегося доллара и в ожидании скорого повышения процентной ставки в США. Пара XAU/USD находится в нисходящем канале с нижней границей, проходящей вблизи уровня 1160.00.
На недельном, месячном графиках индикаторы OsMA и Стохастик находятся на стороне продавцов.
Пробой уровня поддержки 1218.00 создает предпосылки для дальнейшего снижения пары XAU/USD и возврата в нисходящий глобальный тренд, начавшийся в октябре 2012 года.
Тем не менее, на 4-часовом и дневном графиках индикаторы развернулись на длинные позиции, сигнализируя о вероятной восходящей коррекции с краткосрочными целями 1218.00 (уровень Фибоначчи 23,6%), 1245.00 (ЕМА200 на 4-часовом графике).
Перспективными остаются пока что короткие позиции. Целями снижения пары XAU/USD могут стать уровни 1160.00, 1100.00 (ЕМА144), 1000.00 (ЕМА200 на месячном графике).
Альтернативный сценарий подразумевает рост пары XAU/USD к ключевому уровню 1260.00. Но к нему можно вернуться лишь после роста выше уровня 1218.00.
И лишь только в случае закрепления выше уровня 1270.00 (ЕМА144 на дневном графике) можно вернуться к рассмотрению среднесрочных длинных позиций по паре XAU/USD.
Пробой уровня сопротивления 1270.00 создаст предпосылки для роста к уровням 1305.00, 1324.00 (уровень Фибоначчи 38,2%), 1350.00, 1370.00, 1385.00, 1400.00.
Уровни поддержки: 1170.00, 1160.00, 1100.00, 1048.00, 1000.00
Уровни сопротивления: 1203.00, 1218.00, 1245.00, 1260.00, 1270.00
Авторские сигналы - https://www.mql5.com/ru/signals/author/edayprofit
*) представленный материал выражает личную точку зрения автора и не является прямым руководством к проведению торговых операций
