НЕ ПРОПУСТИ ЧТО ОЖИДАЕТ РЫНОК СЕГОДНЯ!!! ЛУЧШАЯ АНАЛИТИКА НА СЕГОДНЯ 17.06.2016Г.

I. Фокус рынка:

Основной темой на рынках остается британский референдум по вопросу членства Великобритании в ЕС, который пройдет 23 июня. Накануне поступили сообщения о приостановке любой агитации перед всенародным голосованием. Причиной стала смерть парламентария Джо Кокс, которая получила ранение в результате покушения. В полиции связывают нападение на Кокс с ее позицией по референдуму. Депутат известна как сторонница сохранения членства Великобритании в Евросоюзе. О том, насколько приостановлена агитация, не сообщается.

Утром на валютном рынке наблюдалось временное ослабление иены, которое было связано с комментариями министра финансов Японии Таро Асо, пригрозившего принять решительные меры в связи с резким подорожанием иены. В ходе пресс-конференции в Токио Асо отметил, что "на рынке происходят односторонние спекулятивные действия", добавив при этом, что " мы будем действовать более решительно, чем до сих пор, если это потребуется".

Основные события сессии пятницы намечены на вторую половину дня. Тогда будут опубликованы данные по инфляции в Канаде и статистика по рынку жилья США (12:30 GMT). Также состоится выступление главы ЕЦБ Марио Драги (15:00 GMT), однако его тема не будет касаться ситуации в экономике или перспектив денежно-кредитной политики регулятора.

 

II. О чем говорят на рынке:

Институт Ifo повысил свой прогноз по росту ВВП Германии до 1,8% в текущем году в связи с восстановлением экономики в начале года. Согласно опубликованному в апреле совместному прогнозу Ifo и других ведущих исследовательских институтов Германии, прогнозировался рост ВВП на 1,6%. "Начавшееся в 2014 году умеренное восстановление экономики Германии входит во вторую фазу, - говорит экономист Ifo Тимо Воллмершаузер. - Возможно продолжение восстановления". В Ifo прогнозируют, что в 2017 году ВВП вырастет на 1,6%. Экспорт должен вырасти на 2,9% в текущем году и на 4,1% в 2017. В Ifo также ожидают, что уровень безработицы в Германии упадет до 6,1% в 2016 с 6,4% в 2015, и останется на отметке 6,1% в 2017.

 

Министр финансов Финляндии Александр Стубб заявил, что выход Великобритании из ЕС будет подобен "банкротству Lehman Brothers в США". Тем временем, его коллега из Ирландии отметил, что Великобритания должна сохранить доступ к внутренним рынкам ЕС даже если решит покинуть торгово-политический блок. Хотя Великобритания и не является членом еврозоны, есть опасения, что ее выход из состава ЕС будет иметь негативные последствия и для валютного союза. "Текущие события имеют историческую важность для европейской интеграции", - заявил Стубб. Если Британия покинет ЕС, это приведет к экономическому хаосу, прогнозы по экономическому росту придется пересматривать во всех европейских странах, сказал финский министр.

 

Министр финансов Японии Таро Асо усилил предупреждения относительно национальной валюты. По словам Асо, правительство должно предотвратить дальнейшее прогрессирование того, что он назвал "односторонним, резким и спекулятивным" подорожанием иены. Асо пообещал "действовать более твердо, чем раньше", если потребуется сдержать стремительную динамику иены. Усиливающаяся вербальная интервенция со стороны Асо подчеркивает обеспокоенность Токио динамикой нацвалюты после решения Банка Японии не увеличивать денежно-кредитное стимулирование по итогам вчерашнего заседания. На совещании в пятницу Министерство финансов Японии и Банк Японии совместно констатировали, что валютные курсы "очень волатильны", сказал один из высокопоставленных чиновников. Это стало еще одной попыткой Токио предостеречь инвесторов от повышения курса иены.

 

Данные, представленные Национальной ассоциации строителей жилья и Wells Fargo, показали, что показатель доверия строителей на рынке вновь построенных домов для одной семьи увеличился в июне на 2 пункта, до 60 пунктов (самое высокое значение с января 2016 года). Эксперты ожидали, что индекс вырастет до 59 пунктов. Напомним, предыдущие три месяца индекс удерживался на уровне 58 пунктов. Все три компонента индекса продемонстрировали улучшение в июне. Компонент, измеряющий ожидания продаж в ближайшие шесть месяцев, поднялся на 5 пунктов, до 70 пунктов, а индекс покупательского трафика вырос на 3 пункта, до 47 пунктов. Компонент текущих условий продаж увеличился на 1 пункт, до 64 пункта. Что касается трехмесячных скользящих средних для региональных оценок, два региона зарегистрировали повышение, и два региона снижение. Индекс для Южного региона вырос на 2 пункта, до 61 пункта, а показатель для Запада улучшился на 1 пункт, до 68 пунктов. Индекс для Северо-Востока упал на 2 пункта, до 39 пунктов, а индекс для Среднего Запада снизился на 1 пункт, до 57 пунктов.

 

Результаты исследований, опубликованные Bloomberg, показали: индекс потребительского доверия США снизился на прошлой неделе, прервав двухнедельное повышение, что было связано с усилением пессимизма среди американцев в отношении их личных финансов и покупательского климата. Согласно данным, за неделю, завершившуюся 12 июня, индекс потребительского комфорта снизился до 42,1 пункта против 43,5 пункта неделей ранее. Стоит подчеркнуть, среднее значение данного показателя с начала года составляет 43,4 пункта. Что касается компонентов индекса, падение зафиксировали три из трех показателей. Датчик личных финансов опустился на 1,6 пункта, до 55,8 пункта. Датчик покупательского климата, который показывает, хорошее ли сейчас время, чтобы приобретать товары и услуги, снизился на 2,3 пункта, составив 38,0 пункта (самое низкое значение за год). Тем временем, индекс, оценивающий мнение в отношении экономики в целом, ухудшился до 32,7 пункта с 32,9 пункта.

 

III. Ситуация на рынках

Валютный рынок

Пара EUR/USD умеренно выросла в начале сессии, но затем утратила большую часть заработанных позиций. Эксперты отмечают, что пара торгуется без определенной динамики, так как инвесторы ожидают новых катализаторов. Вероятнее всего, влияние на пару может оказать доходность облигаций Германии, а также общий настрой европейских рынков в условиях отсутствия ключевых новостей. В фокусе также будут оставаться новости, связанные с референдумом о членстве Британии в ЕС. Вероятность  выхода Великобритании из ЕС снизилась после убийства депутата парламента, которая выступала за то, чтобы страна осталась в союзе. Кроме того, сегодня вечером США опубликуют данные по рынку жилья, а также ожидается выступление главы ЕЦБ Драги, однако его тема не будет касаться ситуации в экономике или перспектив денежно-кредитной политики регулятора. Аналитики прогнозируют, что число закладок новых домов в США снизилось в мае до 1150 тыс. с 1172 тыс., а количество разрешений на строительство выросло до 1150 тыс. с 1130 тыс. Сильное сопротивление - $1.1415 (максимум 9 июня). Важная поддержка - $1.1136 (минимум 3 июня).

 

Пара GBP/USD торгуется с умеренным повышением, но постепенно отступает от максимума сессии на фоне отсутствия новостей из Британии. Позднее сегодня в центре внимания инвесторов будут данные по рынку жилья США. На ход торгов также продолжают влиять сообщения о том, что обе стороны приостановили агитацию, следует ли Великобритании выйти из ЕС, после того, как парламентарий от Лейбористской партии Джо Кокс была убита в то время, как она встречалась с избирателями. Она выступала в пользу сохранения в ЕС, подогревая спекуляции, что у избирателей будет больше шансов выбрать "остаться" на референдуме на следующей неделе. Кроме того, инвесторы продолжают анализировать протоколы последнего заседания ЦБ Англии. В ним отмечалось, что референдум - крупнейший фактор риска для британского, мировых рынков. "Выход Великобритании из ЕС может привести к резкому падению фунта, росту безработицы и негативным последствиям для мировой экономики", - показали протоколы. Также в ЦБ заявили, что экономический рост основных торговых партнеров страны будет умеренным, а сохраняющиеся трудности указывают на то, что повышение ставок в будущем будет более плавным. Важное сопротивление - $1.4600 (максимум 8 июня). Важная поддержка - $1.4005 (минимум 6 апреля).

Пара AUD/USD демонстрирует незначительное повышение. На фоне отсутствия важных новостей на динамику торгов влияет общий рыночный настрой. Помимо этого инвесторы продолжают анализировать вчерашние данные по рынку труда Австралии. Напомним, Бюро статистики заявило, что безработица в Австралии в мае с учетом коррекции на сезонные колебания осталась на уровне 5,7%, что соответствует ожиданиям. Число занятых увеличилось на 17 900 вместо ожидавшихся 15 000. Число людей с полной занятостью в мае осталось без изменений, в то время как количество частично занятых увеличилось на 17 900. Доля экономически активного населения с учетом коррекции на сезонные колебания  осталась на уровне 64,8%.  Сильное сопротивление - AUD0.7501 (максимум 9 июня). Важная поддержка - AUD0.7284 (минимум 16 июня). 

Пара USD/JPY немного выросла в начале сессии, но затем откатилась до уровня открытия, несмотря на то, что министр финансов Японии Таро Асо усилил предупреждения относительно национальной валюты. По словам Асо, правительство должно предотвратить дальнейшее прогрессирование того, что он назвал "односторонним, резким и спекулятивным" подорожанием иены. Асо пообещал "действовать более твердо, чем раньше", если потребуется сдержать стремительную динамику иены. Усиливающаяся вербальная интервенция со стороны Асо подчеркивает обеспокоенность Токио динамикой нацвалюты после решения Банка Японии не увеличивать денежно-кредитное стимулирование по итогам вчерашнего заседания. На совещании в пятницу Министерство финансов Японии и Банк Японии совместно констатировали, что валютные курсы "очень волатильны", сказал один из высокопоставленных чиновников. Это стало еще одной попыткой Токио предостеречь инвесторов от повышения курса иены. На ход торгов также продолжают влиять итоги заседания ЦБ Японии. Напомним, как и ожидалось, Банк Японии оставил без изменению свою денежно-кредитную политику. Руководители ЦБ просигнализировали о том, что такое решение было принято на фоне приближения референдума по выходу Великобритании из ЕС, результат которого может вызвать турбулентность финансовых рынков. Важное сопротивление – Y106.38 (максимум 15 июня). Сильная поддержка - Y103.00 (психологический уровень).

 

Фондовый рынок

Индекс	Значение	Изменение
S&P	2,077.99	+0.31%
NASDAQ	4,844.92	+0.21%
Dow	17,733.1	+0.53%
Nikkei	15,595.13	+1.04%
Hang Seng	20,161.97	+0.62%
S&P/ASX	5,162.7	+0.32%
Shanghai	2,899.15	+0.92%

 

Основные фондовые индексы США завершили вчерашние торги с небольшим повышением, завершив пятидневное падение, чему способствовало подорожание акций телекоммуникационных и коммунальных предприятий. Давление на рынок оказывали опасения относительно исхода референдума о членстве Великобритании в ЕС. Агитационные кампании, связанные с этим событием, были остановлены после убийства депутата от оппозиционной Лейбористской парии. Небольшое влияние также оказали данные по США. Министерство труда США сообщило, что число американцев, впервые подавших заявки на получение пособия по безработице, выросло больше, чем ожидалось на прошлой неделе, но основная тенденция по-прежнему указывает на стабильные условия на рынке труда. Согласно отчету, с учетом сезонных колебаний количество первичных обращений за пособием по безработице на неделе, завершившейся 11 июня, увеличилось на 13 000, до уровня 277 000. Это было первое повышение за пять недель. Экономисты ожидали, что число обращений вырастет до 270 000 с 264 000 неделей ранее. Вместе с тем, данные от Департамента труда показали, что индекс потребительских цен увеличился в мае на 0,2% после роста на 0,4% в апреле. В годовом выражении, темпы роста потребительской инфляции замедлились до 1,05 с 1,1% в апреле. Прогнозировалось, что цены повысятся на 0,3% по сравнению с предыдущим месяцем и на 1,1% годовых.

Азиатские фондовые индексы торгуются в зеленой зоне вслед за ростом на фондовом рынке США. Однако на рынок все еще давят перспективы возможного выхода Великобритании из Евросоюза. Котировки на крупнейшей в Азии Токийской фондовой бирже выросли, что в некоторой степени связано с отмеченным накануне повышением фондовых показателей в Нью-Йорке. Также с начала торгов было отмечено снижение курса иены. Японская иена снизилась против доллара США и других валют после вербальной интервенции со стороны министра финансов Японии Таро Асо. Министр финансов Японии пригрозил принять решительные меры в связи с резким подорожанием иены. В ходе пресс-конференции в Токио он сказал, что "на рынке происходят односторонние спекулятивные действия" - и добавил, - "мы будем действовать более решительно, чем до сих пор, если это потребуется".

Начало торгов на основных фондовых площадках Европы ожидается позитивным.

 

Рынок инструментов фиксированной доходности

На текущий момент доходность 10-и летних облигаций США находится на уровне 1,61% (+3 б.п.).

Доходность 10-и летних немецких бондов в данный момент находится на уровне 0,00% (+2 б.п.).

Доходность 10-и летних гособлигаций Великобритании удерживается в области 1,11% (0 б.п.).

 

Товарные рынки

Фьючерсы на нефть сорта WTI демонстрируют позитивную динамику. На текущий момент июльские фьючерсы котируются по $46.64 за баррель (+0.93%). Цены на нефть вновь растут после шестидневного снижения. Одним из позитивных факторов для рынка стало то, что на прошлой неделе на терминале в Кушинге в США было отмечено небольшое сокращение запасов нефти. Кроме того, теперь инвесторы менее опасаются итогов референдума по членству Великобритании в составе ЕС. Ряд высказываний представителей власти ЕС и убийство депутата палаты общин Джо Кокс, которая была сторонницей сохранения страны в составе Евросоюза, снизили вероятность Брекзита и вернули интерес инвесторов к рисковым активам. Инвесторы также ждут публикации данных нефтесервисной компании Baker Hughes по числу буровых установок в США. Напомним, с 4 июня по 10 июня количество активных буровых установок по добыче нефти в США выросло до 328 единиц с 325 единиц. Число установок по добыче газа увеличилось до 85 единиц с 82 единиц. Тем временем, общее число буровых установок (газовых и нефтяных) выросло на 6 единиц, до 414 единиц,

На текущий момент цены на золото котируются по $1283.70 (+0.42%). Драгметалл дорожает после резкого падения накануне. На ход торгов влияет ослабление доллара США. Кроме того, золото получает поддержку в связи опасениями по поводу того, что граждане Британии в ходе референдума 23 июня проголосуют за выход из Евросоюза. Некоторые инвесторы используют золото для хеджирования рисков в периоды политической или экономической неопределенности, поскольку считают, что драгоценный металл имеет больше шансов сохранить свою стоимость, чем другие активы.