НЕ ПРОПУСТИТЕ!!! О ЧЕМ ГОВОРЯТ НА РЫНКЕ ФОРЕКС СЕГОДНЯ?!!! ЛУЧШАЯ АНАЛИТИКА НА СЕГОДНЯ 27.04.2016Г.

Информацию подготовил Блог Крестного отца. Мы VK

Мониторинг реальных счетов на форекс

I. Фокус рынка:

Сессия среды началась с публикации крайне слабых данных по инфляции в Австралии. Согласно обнародованному отчету, прирост австралийских индексов потребительских цен по итогам первого квартала оказался значительно слабее ожиданий. После сегодняшних инфляционных данных существенно повысились шансы смягчения денежно-кредитной политики РБА, что нашло свое отражение в снижении курса австралийского доллара.

В фокусе рынков находятся заседания ФРС и РБНЗ, итоги которых будут озвучены сегодня в 18:00 GMT и 21:00 GMT соответственно.

На текущий момент практически нет сомнений в том, что на апрельском заседании ФРС не будет менять параметры своей денежно-кредитной политики, но от этого данная встреча не становится менее значимой. В сопроводительном заявлении участники рынков будут искать сигналы относительно возможности дальнейшего ужесточения денежно-кредитной политики на июньском заседании регулятора. Пока сроки очередного повышения ставки и повышения вообще остаются крайне неопределенными.

В отличии от федрезерва, который находится на пути ужесточения денежно-кредитной политики, РБНЗ все еще вынужден рассматривать вопрос о ее смягчении. Есть небольшая вероятность того, что на текущем заседании новозеландский регулятор снизит учетную ставку. Более вероятным является сохранение параметров денежно-кредитной политики без изменений с усилением склонности к дальнейшему смягчению, что должно отобразиться в более мягком сопроводительном заявлении.

На фондовом рынке инвесторы продолжат отслеживать квартальные отчеты компаний, сезон публикации которых продолжается. Сегодня в центре внимания будут находиться акции Apple (AAPL), AT&T (T), Twitter (TWTR), Boeing (BA), United Tech (UTX) и Facebook (FB). Первые три компании отчитались после завершения вчерашней сессии. Особенно стоит отметить квартальный отчет Apple, результаты которой оказались достаточно разочаровывающими для инвесторов. Так, и прибыль, и выручка компании оказались ниже ожиданий, при этом было зафиксировано первое сокращение выручки с 2003 года. На постмаркете акции AAPL потеряли более 8% своей стоимости. Финансовые результаты AT&T и Twitter оказались смешанными. Остальные компании будут отчитываться сегодня: Boeing и United Tech – до начала торгов, Facebook – после завершения. Средние прогнозы:

BA: EPS $1.84, выручка $21497.36 млн.

UTX: EPS $1.40, выручка $13186.01 млн.

FB: EPS $0.62, выручка $5255.31 млн.

 

II. О чем говорят на рынке:

Европейский центральный банк не может реагировать на потребности отдельных стран, заявил член Управляющего совета ЕЦБ Йенс Вайдман. Также он высказался против целенаправленной покупки центральным банком облигаций тех стран валютного союза, которые испытывают наибольшие экономические трудности. Возможность применения такой меры обсуждалась руководством ЕЦБ с 2012 года, однако так и не была реализована. По словам Вайдмана, денежно-кредитная политика может оказать поддержку экономическим трендам только в краткосрочной перспективе, но не может ничего противопоставить низким темпам экономического роста и высокой безработице, которые обусловлены структурными факторами. Поскольку денежно-кредитная политика ЕЦБ распространяется на всю еврозону, она не может в то же время реагировать на потребности отдельных стран, сказал Вайдман. Целевая поддержка отдельных государств валютного союза, например, путем покупки их облигаций, с моей точки зрения довольно проблематична, отметил он.

 

Предварительные данные, представленные Markit Economics, показали, что активность в сфере услуг США улучшилась в апреле, но немного меньше прогнозов. Индекс менеджеров по снабжению (PMI) для сферы услуг в апреле поднялся до 52,1 пункта против 51,3 пункта в марте. Экономисты ожидали повышения индекса до 52,3 пункта. В отчете также сообщалось, что темпы роста деловой активности в марте были немного больше, чем в течение первого квартала 2016 (в среднем индекс составил 51,4 пункта). Респонденты заявили, что слабый спрос со стороны клиентов и менее благоприятные экономические условия продолжали негативно влиять на деловую активность в апреле. Последние данные показали, что новые заказы восстановились лишь незначительно после достижения рекордно низкого уровня в марте. Относительно слабый рост новых заказов также был фактором более медленного создания новых рабочих мест в секторе услуг Забегая вперед, компании сектора услуг ожидают, что бизнес-активность вырастет в течение следующих 12 месяцев. Последний опрос также выявил, что закупочная инфляция выросла в апреле, записав максимальные темпы с ноября 2015 года. Тем временем, средние отпускные цены снова упали, продемонстрировав наибольшие темпы за семь месяцев.

 

Исследовательская организация Conference Board сообщила, что индекс потребительского доверия в США в апреле снизился до 94,2 пункта 96,1 пункта в марте (пересмотрено с 96,2 пункта). Аналитики ожидали снижения показателя лишь до 96,0 пункта. Индикатор отношения американских потребителей к текущей финансовой ситуации в апреле вырос до 116,4 пункта со 114,9 пунктов месяцем ранее. Индекс потребительских ожиданий на ближайшие полгода упал до 79,3 пункта против 83,6 пункта в марте. Доля потребителей, ожидающих, что условия ведения бизнеса улучшатся в течение ближайших шести месяцев, уменьшилась с 14,7 процента до 13,4 процента. Доля граждан США, полагающих, что число рабочих мест увеличится в ближайшие шесть месяцев, сократилась до 12,2 процента с 13 процентов. Доля американцев, ожидающих повышения доходов в следующие шесть месяцев, понизилась до 15,9 процента с 16,9 процента, а доля тех, кто ожидает снижение доходов, уменьшилась с 12,3 процента до 11,2 процента..

 

Активность в производственном секторе в зоне ответственности Федерального резервного банка Ричмонда в апреле замедлилась с самого высокого уровня за 6 лет, однако продолжила расти. Производственный индекс ФРС-Ричмонд в апреле упал до 14 с 22 в марте. Экономисты ожидали снижения индекса до 11. Производители в зоне ответственности ФРС-Ричмонд сохранили оптимизм по поводу своих перспектив, хотя и несколько меньший по сравнению с мартом и февралем. Они по-прежнему ждут роста спроса, увеличения поставок, а также намерены расширять штат своих сотрудников, хотя ожидания по этому поводу несколько снизились по сравнению с мартом. Подындекс новых заказов снизился до 18 с 24. Подындекс поставок снизился на 13 пунктов до 14. Работники производственной сферы отметили рост числа вакансий, хотя темпы найма замедлились, как и рост заработных плат.

 

Всемирный банк пересмотрел в сторону повышения прогноз цен на нефть, сославшись на ожидания сокращения поставок нефти. Ведомство предполагает, что в этом году цена на нефть составит в среднем 41 доллар за баррель. Более ранений прогноз предполагал, что нефть будет стоить в среднем 37 долларов за баррель. За основу прогнозы взяты цены на Brent, West Texas Intermediate и Dubai. По прогнозам Всемирного банка, добыча нефти в странах, входящих в Организацию стран-экспортеров нефти, за исключением Ирана, останется на прежнем уровне. При этом ожидается, что добыча нефти в Иране увеличится на 500 тысяч баррелей в день.

 

Число безработных, обратившихся в службу занятости, во Франции в марте 2016 года снизилось по сравнению с февралем на 60 тыс., или на 1,7%, и составило 3 млн 531 тыс. человек, свидетельствуют данные министерства труда страны. Аналитики  ожидали снижения числа безработных всего на 11 тыс. В феврале количество безработных выросло на 38,4 тыс. В январе-марте число лиц, ищущих работу, сократилось почти на 50 тыс., или на 1,4%. Такое квартальное снижение числа безработных стало максимальным с конца 2010 - начала 2011 года. Еврокомиссия прогнозирует, что безработица во Франции в 2016 году останется выше 10%.

 

В марте Китай, крупнейший в мире потребитель золота, увеличил импорт золота из Гонконга, поскольку местный инвестиционный спрос показал признаки восстановления. Чистые покупки выросли до 64,1 метрической тонны по сравнению с 42,9 тонны в феврале и 61,8 тонны годом ранее, показали данные Департамента статистики и переписи населения Гонконга. Материк купил около 76,3 тонны по сравнению с 55,1 тонны месяцем ранее, в то время как экспорт в Гонконг составил 12,1 тонны по сравнению с 12,2 тонны. Материковый Китай не публикует данные. «По неподтвержденной информации, в этом году розничные продажи ювелирных изделий, слитков и монет оказались очень хорошими», - сказал Лонг Линг, аналитик Industrial Futures Co.

 

Потребительские цены в Австралии неожиданно упали в первом квартале, значительно усилив ожидания, что Центральный банк Австралии решится на дополнительное смягчение. Данные показали, что цены упали на 0.2% по сравнению с предыдущими тремя месяцами, это первое квартальное снижение, начиная с мирового финансового кризиса, начавшегося семь лет назад. Прогноз предполагал рост на 0.3%. В дополнение к месячному снижению цен, последние данные показали, что за прошлые 12 месяцев потребительские цены повысились на 1.3%, это намного ниже, чем предполагал прогноз (+1.8%), в то время как основная инфляция повысилась всего на 1.6% за год, что значительно ниже цели Резервного банка Австралии в 2-3%. Основное давление оказало 10%-е снижение цен на автомобильное топливо и 11%-е падение стоимости фруктов.

 

III. Ситуация на рынках

Валютный рынок

Пара EUR/USD торгуется вблизи уровня открытия сессии, так как инвесторы проявляют осторожность в ожидании заседаний ФРС и ЦБ Японии. Эксперты отмечают, что ФРС вряд ли изменит процентные ставки в ходе апрельского заседания. Между тем, более слабые, чем ожидалось данные из США, представленные вчера, повысили вероятность того, что ФРС сделает мягкое заявление по денежно-кредитной политике по итогам заседания в среду. Фьючерсы на процентные ставки ФРС указывают на 0%-ную вероятность повышения ставок в апреле и 23%-ную вероятность в июне. Результаты последнего опроса 80 экономистов, проведенного Reuters, показали, что ни один из них не верит в возможность повышения ставки ФРС в апреле. 50 респондентов из 80 сообщили, что ждут повышения ставки в июне. При этом согласно прогнозу большинства, к концу 2016 года ставка увеличится до уровня 0,75-1,0%, что фактически означает еще 2 повышения. Сильное сопротивление - $1.1390 (максимум 21 апреля). Поддержка - $1.1217 (минимум 22 апреля).

 

Пара GBP/USD демонстрирует небольшое снижение. Инвесторы частично фиксируют прибыль после значительного повышения пары, а также ждут публикации предварительных данных по ВВП Британии за 1-й квартал, которые, вероятно, будут свидетельствовать о замедлении темпов роста по сравнению с предыдущим кварталом. Согласно прогнозу. ВВП в 1-м квартале вырос на 0,4% после увеличения на 0,6% в предыдущем квартале. Результаты опросов деловых кругов были довольно разочаровывающими, а резкое падение розничных продаж в марте и ослабление активности в секторе обрабатывающей промышленности негативно отразились на темпах экономики. Влияние на фунт также будет оказывать изменение тяги к риску и новости, связанные с "Брекзитом". Как свидетельствуют данные букмекерской конторы Betfair, вероятность, что большинство граждан страны проголосуют за сохранение Британии в ЕС на референдуме, выросла примерно до 75 процентов. По данным последних опросов, британские избиратели склоняются в поддержку сохранения Великобритании в ЕС, но многие ещё не определились. Основной причиной того, что большинство граждан хотят остаться в ЕС, являются опасения за последствия для экономики страны. Важное сопротивление - $1.4667 (максимум 4 февраля). Важная поддержка - $1.4296 (минимум 21 апреля).

 

Пара AUD/USD существенно снизилась, достигнув минимума 12 апреля. Давление на пару оказали слабые инфляционные данные по Австралии. Как стало известно, потребительские цены в Австралии неожиданно упали в первом квартале, значительно усилив ожидания, что Центральный банк Австралии решится на дополнительное смягчение. Данные показали, что цены упали на 0.2% по сравнению с предыдущими тремя месяцами, это первое квартальное снижение, начиная с мирового финансового кризиса, начавшегося семь лет назад. Прогноз предполагал рост на 0.3%. За прошлые 12 месяцев потребительские цены повысились на 1.3%, это намного ниже, чем предполагал прогноз (+1.8%), в то время как основная инфляция повысилась всего на 1.6% за год, что значительно ниже цели Резервного банка Австралии в 2-3%. Сильное сопротивление - AUD0.7832 (максимум 21 апреля). Важная поддержка - AUD0.7527 (минимум 11 апреля).

 

Пара USD/JPY торгуется с незначительным понижением. Инвесторы заняли выжидательную позиции в преддверии заседаний ФРС и Банка Японии на этой неделе. Ожидания склоняются в сторону того, что Банк Японии осуществит некоторое дополнительное смягчение политики, и одной из целей предположительно является ограничение даль-нейшего укрепления иены. Помимо решения по денежно-кредитной политике ЦБ Японии банк опубликует прогнозы по инфляции и росту ВВП. Напомним, в пятницу появились сообщения о том, что Банк Японии обсуждает возможность введения отрицательных ставок по кредитам. Ранее ЦБ ввел отрицательную ставку по избыточным резервам. Обсуждение этого вопроса может иметь место на фоне дальнейшего снижения отрицательной ставки. Опрос 16 аналитиков, проведенный Reuters показал, что 8 из них ждут смягчения политики ЦБ Японии на заседании 27-28 апреля, 3 прогнозируют, что смягчение произойдет в июне, 5-ро - в июле. Ближайшее сопротивление – Y111.80 (максимум 22 апреля). Важная поддержка - Y109.25 (минимум 22 апреля).

 

Фондовый рынок

Индекс	Значение	Изменение
S&P	2,091.7	+0.19%
NASDAQ	4,888.28	-0.15%
Dow	17,990.32	+0.07%
Nikkei	17,288.66	-0.37%
Hang Seng	21,327.31	-0.37%
S&P/ASX	5,187.5	-0.63%
Shanghai	2,967.34	+0.09%

 

Основные фондовые индексы США завершили вчерашние торги разнонаправленно, но лишь с небольшим изменением. Инвесторы продолжали оценивать квартальные отчеты и ожидали результатов двухдневного заседания ФРС США. Хотя участники рынка и не ожидают, что ФРС повысить процентные ставки на этой неделе, они будут искать намеков на то, насколько сильна экономика США, и насколько вероятны действия центрального банка в июне. Небольшое давление на индексы оказали статистические данные. Как стало известно, общие заказы на товары длительного пользования выросли в прошлом месяце, в основном из-за резкого увеличения расходов на оборону, но базовый объем заказов неожиданно уменьшился. Согласно данным, с учетом сезонных колебаний новые заказы на товары длительного пользования выросли в марте на 0,8% по сравнению с предыдущим месяце. Экономисты ожидали, что общие заказы увеличатся на 1,8%. Изменение заказов за февраль было пересмотрено до -3,1% с -3,0%. Кроме того, предварительные данные, представленные Markit Economics, показали, что активность в сфере услуг США улучшилась в апреле, но немного меньше прогнозов. Индекс менеджеров по снабжению (PMI) для сферы услуг в апреле поднялся до 52,1 пункта против 51,3 пункта в марте. Экономисты ожидали повышения индекса до 52,3 пункта.

Азиатские фондовые индексы торгуются преимущественно в минусе, так как инвесторы осторожничают накануне решений американского и японского Центральных банков. Также стоит отметить, что поддержку акциям оказывают цены на сырую нефть, которые торгуются возле максимумов 2016 года. Ожидается, что Федеральная резервная система США удержит процентные ставки на прежнем уровне и может дать более оптимистичный взгляд на экономику страны. Тем временем, Банк Японии, вероятно, не станет смягчать денежную политику. Помимо решения по денежно-кредитной политике ЦБ Японии банк опубликует прогнозы по инфляции и росту ВВП.

Начало торгов на основных фондовых площадках Европы ожидается негативным.

 

Рынок инструментов фиксированной доходности

На текущий момент доходность 10-и летних облигаций США находится на уровне 1,91% (-2 б.п.).

Доходность 10-и летних немецких бондов в данный момент находится на уровне 0,30% (+4 б.п.).

Доходность 10-и летних гособлигаций Великобритании удерживается в области 1,66% (+5 б.п.).

 

Товарные рынки

Фьючерсы на нефть сорта WTI демонстрируют позитивную динамику. На текущий момент июньские фьючерсы котируются по $44.51 за баррель (+1.07%). Цены на нефть растут на фоне последних прогнозов Всемирного банка. Напомним, Всемирный банк пересмотрел в сторону повышения прогноз цен на нефть, сославшись на ожидания сокращения поставок нефти. Ведомство предполагает, что в этом году цена на нефть составит в среднем 41 доллар за баррель. Более ранений прогноз предполагал, что нефть будет стоить в среднем 37 долларов за баррель. Поддержку ценам также оказывает отчет от Американского института нефти, который указал на снижение запасов нефти на рынке США на 1,07 млн баррелей на прошлой неделе. Участники рынка видят признаки улучшения баланса предложения и спроса на рынке и ждут новых подтверждений этой тенденции. В среду свои данные о запасах опубликует Минэнерго США. Согласно прогнозам, по итогам прошлой недели запасы выросли на 1,4 млн. баррелей.

На текущий момент цены на золото котируются по $1243.70 (+0.03%). Драгметалл торгуется почти без изменений на фоне ожиданий заседания ФРС. Исходя из комментариев главы ФРС Джанет Йеллен о том, что регулятор продолжит действовать осторожно относительно повышения ставок, большинство участников рынка не ожидают изменений на апрельском заседании. Это оказывает давление на доллар, что, в свою очередь, положительно влияет на стоимость золота, так как делает его дешевле для держателей иностранных валют. Также напомним, более высокие процентные ставки оказывают понижательное давление на цену золота, которое не приносит своим держателям процентного дохода и которому сложно соревноваться с активами, приносящими такой доход, на фоне увеличения процентных ставок.