Expliquez le mécanisme. Si j'ai ouvert sur un teneur de marché, comment puis-je maintenant fermer sur un autre teneur de marché ? - page 3
Vous manquez des opportunités de trading :
- Applications de trading gratuites
- Plus de 8 000 signaux à copier
- Actualités économiques pour explorer les marchés financiers
Inscription
Se connecter
Vous acceptez la politique du site Web et les conditions d'utilisation
Si vous n'avez pas de compte, veuillez vous inscrire
Le prix de l'actif est déterminé par la devise de base du dépôt. Et oui, je me suis un peu trompé dans ma réponse précédente. Il ne s'agit pas d'un contrat à terme, mais d'une option. Vous achetez une option à long terme dont le délai d'expiration peut aller jusqu'à six mois. Un à un strike long inférieur et un à un strike long supérieur et vous les vendez dans les six mois à vos clients. J'admets que je n'ai pas beaucoup d'expérience en matière de négociation d'options, mais je comprends l'idée. C'est ainsi que vous devenez un teneur de marché, lorsque vous pouvez être à la fois acheteur et vendeur. C'est ce qu'on appelle le spread trading, si je ne me trompe pas, et c'est ce que font les MM.
Une option est AUSSI un type de contrat boursier standardisé.
Comment le vendre en pièces détachées ?
Une option est également un type de contrat boursier standardisé.
Comment le vendre en pièces détachées ?
Au sein de l'entreprise, facilement. Bien sûr, l'accumulation des positions globales a lieu lorsque vous les mettez à la bourse. En d'autres termes, au cours de la journée, vous accumulez une position plus ou moins importante et la faites fructifier à la bourse. Ce qui ne rentrait pas dans le volume minimum est transféré au lendemain, etc.
Et comment allez-vous le fermer ?
Un contrat de bourse unifié en versements de 50 à 10 dollars ?
Et comment allez-vous le fermer ?
Un contrat de bourse unifié en versements de 50 à 10 dollars ?
C'est ce que je dis, d'abord vous accumulez une plus grande position, puis vous la mettez en bourse. Vous pouvez travailler avec un effet de levier. Vous ne vous souciez pas de dessiner des figures pour vos clients. L'essentiel est de ne pas se mettre en avant, mais je suis sûr que les sociétés de courtage ont des tonnes de contrôles de toutes sortes à ce sujet. Encore une fois, tout est de mon côté de l'histoire.
Accumulation d'un total d'un contrat d'option sur une paire, achat du contrat à la bourse.
Les clients ont commencé à fermer leurs positions progressivement - comment l'option couvre-t-elle la position OC ?
La société de courtage attend-elle que l'option expire ?
JC exerce-t-il le contrat avant l'échéance ? Quand ?
Accumulation d'un total d'un contrat d'option sur une paire, achat du contrat à la bourse.
Les clients ont commencé à fermer progressivement leurs positions - comment l'option couvre-t-elle la position de l'OC ?
La société de courtage attend-elle que l'option expire ?
JC exerce-t-il le contrat avant l'échéance ? Quand ?
Ce n'est pas du tout ça. Vous mettez de l'argent et achetez immédiatement deux options avec un long délai d'expiration et un long strike. Vous vous retrouvez avec deux positions, et vous les vendez en utilisant les contrats à terme les plus proches. Option+Futures = SPOT
Je ne connais pas les détails exacts de ce système, mais je sais qu'il existe une stratégie appelée "spread trading", ce que font les marchés. Soit ils achètent des contrats à terme longs et vendent des contrats à terme courts, soit ils utilisent des options. Voici un lien, jetez-y un coup d'œil. C'est ce qu'on appelle l'écart de calendrier. C'est le cas lorsqu'il y a une différence de prix entre les futures lointains et proches.
Ce n'est pas tout à fait ça. Vous mettez de l'argent et achetez immédiatement deux options avec des échéances et des prix d'exercice à long terme. Vous vous retrouvez avec deux positions, et vous commencez à les vendre en utilisant les contrats à terme les plus proches. Option+Futures = VENDRE
Je ne connais pas exactement les détails de ce stratagème, mais je sais qu'il existe une telle stratégie et qu'elle s'appelle le spread trading, ce que font réellement les marchés. Soit ils achètent des contrats à terme lointains, et vendent à découvert, soit ils le font en utilisant des options. Voici un lien, jetez-y un coup d'œil. C'est ce qu'on appelle l'écart de calendrier. C'est le cas lorsqu'il y a une différence de prix entre les futures lointains et proches.
Là encore, rien n'est clair.
Une fois de plus, je demande ce qu'il faut faire avec le fractionnement d'une position consolidée ?
Les options et les contrats à terme sont des contrats d'échange standardisés. Ils ont une taille minimale standard.
D'après cela, la CB a accumulé de nombreux petits ordres pour un actif dans une direction et a acheté une option.
Que faisons-nous lorsque les clients commencent à verrouiller leurs positions ?
Il n'y a pas de contrats à terme de 50-100-200 $.
Là encore, rien n'est clair.
Je demande à nouveau : qu'en est-il de la répartition de la position consolidée ?
Les options et les contrats à terme sont des contrats d'échange standardisés. Ils ont une taille minimale standard.
D'après cela, la CB a accumulé de nombreux petits ordres pour un actif dans une direction et a acheté une option.
Que faisons-nous lorsque les clients commencent à verrouiller leurs positions ?
Il n'y a pas de contrats à terme de 50-100-200 $.
Je pense que cela soulève la question de la liquidité interne. Pour commencer, nous assemblons les nôtres, et en cas de désalignement important, nous nous assurons avec une option d'échange réel. Naturellement, il est important d'avoir un skew dans le volume du contrat d'option minimum. Mais cela ne vaut que pour la cuisine. Il est peu probable que quelqu'un prenne les 200 livres uniquement chez le concessionnaire. Mais dans le cas d'un grand nombre de clients, la position globale peut être supérieure à un million. Et avec ces positions, il y a une marge de manœuvre. Peu importe comment vous voyez les choses, ils accumuleront quand même vos 200 livres.
Je pense que cela soulève la question de la liquidité interne. Pour commencer, nous mettons les nôtres entre nous, et en cas de désalignement important, nous nous assurons avec une option d'échange réel. De toute évidence, la différence doit se situer au niveau du volume du contrat d'option minimum. Mais cela ne vaut que pour la cuisine. Il est peu probable que quelqu'un prenne les 200 livres uniquement chez le concessionnaire. Mais dans le cas d'un grand nombre de clients, la position globale peut être supérieure à un million. Et avec ces positions, il y a une marge de manœuvre. Peu importe comment vous voyez les choses, ils accumuleront quand même vos 200 livres.
Eh bien, disons.
Le client a fermé sa position de 200 livres et la société de courtage l'a fermée avec des réserves internes.
Mais l'option reste ouverte pour le montant total - la différence de 200 livres est le risque supporté par la société de courtage - c'est la position de la société de courtage, pas celle du client. Et avec la fermeture progressive des positions des clients, le risque de BC dans l'option augmentera.
Et à la fin ?
La société de courtage a l'option pour 1 million de dollars et la mise unique du dernier client de 100 dollars ?
Eh bien, disons.
Le client a fermé sa position de 200 livres et la société de courtage l'a fermée avec des réserves internes.
Mais l'option reste ouverte pour le montant total - la différence de 200 livres est le risque supporté par la société de courtage - c'est la position de la société de courtage, pas celle du client. Et avec la fermeture progressive des positions des clients, le risque de BC dans l'option augmentera.
Et à la fin ?
La société de courtage a une option pour 1 million de dollars et une mise du dernier client de 100 dollars ?