あなたは、ユーロ先物の価格が1.5039になったときに売ることに決めました。あなたは、「Sell Limit」ボタンをクリックし、契約数(例えば、10)を設定し、1.5039で売りたい価格を示して、ブローカーに伝えます - 「Dear broker, when the price of Euro is 1.5039, I want to sell 10 Euro futures contracts」。OK、ブローカーは言う、注文を送信し、あなたはそれが株式市場に表示されていることを確認します。送信ボタンを押すと、注文が取引所にヒットし、1.5039で注文数を80から90に変更する必要があることがわかります(例では)。
Last priceが1.5039まで来た時が来ました。最終価格が来たと言うことは、90件中1件でもこの価格での取引が成立したことを意味します。
Это Ваш приказ брокеру купить или продать какой-либо инструмент по заявленной Вами в ордере цене. Лимитный ордер обязательно должен быть исполнен строго по цене заявленной Вами в ордере или лучшей. Этот ордер на рынке Forex, всегда исполняется по цене Ask и выставляется ниже текущей рыночной цены ask (в нашем примере 1,4995). Вы решили...
hrenfxは概念的には正しい。
それなら、少なくともさらなる解明が必要です。
そして、説明への明確化の後 )
これを見れば、何かが見えてくるかもしれません。*
売りの指値注文です。為替
外国為替市場でのこの注文は、常に入札価格と現在の市場のアスク価格(この例では1.4990)よりも高い価格で実行されます。
あなたは、ユーロの価格が1.5000になったときに、ユーロを売ることにしました。売り指値ボタンをクリックし、ロット数、例えば10を設定し、1.5000で売りたい価格を指定します。したがって、ブローカーに対して、「ブローカー様、ユーロの価格が1.5000のとき、ユーロを10ロット売りたい」と言うことになります。OK、ブローカーは言う、私は理解している、私は今、あなたの注文を銀行家に送信し、彼はこの価格で購入することを決定した場合、私は彼がすべての権利を行うだろうと思います。
銀行員が「1.5000でユーロを買う用意がある」と宣言する瞬間がやってきました。しかし、あなたの前に、1.5000でユーロを売りたいという入札があったので、今は20ロットだけ買う準備ができており、入札は25件あります。20個が先に送られてきて、10個があなたから来たのですから、あなた、まともな銀行家として、その20個とあなたの5個を先に買いますよ。銀行があなたのユーロを5枚しか買えなかったので、ブローカーもそれに合わせて5枚しか買えませんでした。
つまり、売り指値注文を 1.5000に設定し、Bid価格がこの価格になったとき、この価格では5ロットしか買えないが、注文で指定した価格では正確に買えたということです。これが今回の注文の基本です。 数量が足りないかもしれないが、価格は注文時に指定されたものを厳守する。それが1.5000です。
売りの指値注文です。先物
取引所でのこの注文は、常に最後の価格で実行され、現在の市場の入札価格(この例では1.5033)より上に設定されています。先物の場合、最終価格に着目し、実質的に最終価格より上に注文を設定するのがベストプラクティスです。
気をつけてください。これが株式市場とFX市場の注文執行の根本的な違い です。外国 為替市場ではBid 価格で描かれたチャートを見ますが、株式市場では 常にLast 価格でチャートを描くことを忘れないでください。
あなたは、ユーロ先物の価格が1.5039になったときに売ることに決めました。あなたは、「Sell Limit」ボタンをクリックし、契約数(例えば、10)を設定し、1.5039で売りたい価格を示して、ブローカーに伝えます - 「Dear broker, when the price of Euro is 1.5039, I want to sell 10 Euro futures contracts」。OK、ブローカーは言う、注文を送信し、あなたはそれが株式市場に表示されていることを確認します。送信ボタンを押すと、注文が取引所にヒットし、1.5039で注文数を80から90に変更する必要があることがわかります(例では)。
Last priceが1.5039まで来た時が来ました。最終価格が来たと言うことは、90件中1件でもこの価格での取引が成立したことを意味します。
そしてトレードがあったので、この1.5039の価格水準から見えない楽しみが始まります。売り手は90枚の契約を売りたいと考えている。 10個売れれば最後、我々の例で言えば最後尾です。 90枚以上の買い手がいる場合、注文は完全に執行されます。
ここでは、どのような選択肢があるのでしょうか。シチュエーション1
80枚の買い手がいる場合、あなたの注文は実行され、価格Lastは1.5038の価格に戻ることを意味します。そのため、注文した水準に価格があるように見えるが、約定していないことがわかると思います。そうなるんです。
シチュエーション285枚の買い手しかいなかったので、すべての注文とあなたの注文から5枚の注文が執行され、Lastの価格は1.5038に戻るでしょう。つまり、価格はあなたの注文のレベルにあるようで、5つの契約だけがトリガーされましたが、厳密には価格1.5039でトリガーされたことがわかります。そして、こんなことも起こります。
シチュエーション3買い手は100枚の契約しか持っていないため、90枚の契約が満たされ、価格は1.5040のレベルまで上昇し、売り手はさらに10枚の契約を売り、価格は1.5039のレベルまで戻ってくることを意味します。
最終価格が 指値注文で入力した価格より1ティックでも高い 場合、注文は入力した価格で完全に満たされなければ ならないことを常に知っておく必要があります。
この例では、買い手が売り手よりも多いと仮定します。つまり、売り指値注文を1.5039に設定し、最終価格がこの価格になったとき、1.5039のすべての10枚の契約が執行されると仮定しています。他の価格変動はありえず、契約数による変動のみです。OK、レベル3とselimitがbidで、bylimitがaskで実行されることと、どんな関係があるのでしょうか?
レベル3は、基本的にマーケットオーダー(ストップとマージンコール)ですから。はっきりしないんですよね。あるいは、間違っていたら訂正してください。凡人には手に入らないことは理解していますが、知っておくと役に立ちます。
フリッパーの件、すべて納得です。
要するに、注文実行 時にフリッパーはセリミットのアスクと同じになります。そして実際、リミッターで上限が埋まっている場合はascとbidと同じです。
しかし、成行注文で満たされているのに、どうしてselligitがbidで約定するのでしょうか?
OK、レベル3とselimitがbidで、bylimitがaskで実行されることと、どんな関係があるのでしょうか?
レベル3は、基本的にマーケットオーダー(ストップとマージンコール)ですから。はっきりしないんですよね。
フリッパーについては、すべてクリアしています。
実際には、注文実行の 瞬間にシリミットのアスクと同じになります。そして実際、指値で埋まればアスクとビッドに等しくなる。
しかし、成行注文で満たされているのに、どうしてselligitがbidで約定するのでしょうか?
ビッド価格は、買い注文をマーケットに打ったときのベストな買い注文の価格です(マーケットエントリーは実際にはリミットと同じだと言っています)。
レベル3が即座に発動されるような形で確認したい場合、即座に発動されることがわかるが、実は入札>=askを処理するのと同じ交換アルゴリズムで処理されることがわかる
ということで、売り指値は常にビッドで発動することが判明しました。
Bid価格は、Buy注文で市場に打って出た時の最適なBuy注文の価格です
ここで、たくさん空気を吸って、脳に酸素を満たし、書いたものを考えるわけです。
Bid/Ask+Buy/Sellのマッチングに皆が戸惑う
この2つの概念を何らかの方法で分離する必要があります。
一方ではマーケットで買いたい、つまりAsk価格で買おうと思っても、先に来たSell Limitを買ってしまうことが判明。市場がカウンターパーティを見つけたのです。
が、その場合、売り指値は実際には(Bidの代わりに)Askをトリガーする必要があります。
したがって、ジャンルの法則を尊重するために - トリガー(市場の買いと売り指値)の瞬間に -スプレッド= 0
+ システムが売り指値のLastを ブロードキャストする。
注文が成立すると同時に、スプレッドは直近の買い指値と売り指値の距離分、再び広がります。
是か非か?
(成行注文の入力が実際には同じ指値であることを言う)
ここでもう一息。
- リミッターは、マーケットFOKと違い、マイナス側に滑らない。
最終価格が 指値注文で指定した価格を1ティックでも上回った 場合、注文は指値注文で指定した価格で完全に執行されなければ ならないことを常に意識しておく必要があります。
購入するのに十分なボリュームがある場合のみ
これがポイントです。価格があなたの限界に達した場合、それは埋めるかもしれませんが、完全ではありません。
しかし、価格があなたの指値を少なくとも1ティック上回った 場合 - それは価格がさらに指値を拾いに行ったため、あなたの注文はすでに100%満たされているはずだということです。
購入するのに十分なボリュームがある場合のみ
よく読んでみてください--フリッパーが通過した場合。ここに選択肢はない。
出来高/価格が売り0.1/1.5039、買い1.0/1.5040の場合、どのように確定されるのですか?
売りたいのが1.0/1.5040であれば最後に約定し、0.1/1.5039は約定せずにそこにぶら下がることになります。