Индикаторы: Money Flow Index (MFI)

[Automated-Trading]

Money Flow Index (MFI):

Индикатор Индекс Денежных Потоков (Money Flow Index, MFI) показывает интенсивность, с которой деньги вкладываются в ценную бумагу или выводятся из нее.

Построение и интерпретация индикатора аналогична Relative Strenght Index, с той только разницей, что в MFI учитывается и объем.

При анализе Money Flow Index следует учитывать:

• Расхождения между индикатором и движением цен. Если цены растут, а значение Money Flow Index падает (или наоборот), то велика вероятность разворота цен;
  
• Значения Money Flow Index выше 80 и ниже 20 сигнализируют соответственно о потенциальной вершине и основании рынка.

Автор: MetaQuotes Software Corp.

[Sergey Golubev]

Индекс денежного потока (адаптировано из статьи на barchart)

Индекс денежного потока (MFI) - это индикатор импульса, который похож на индекс относительной силы (RSI) как в интерпретации, так и в расчете. Однако MFI - более жесткий индикатор, поскольку он взвешен по объему и поэтому является хорошим показателем силы денежного потока, втекающего и вытекающего из ценной бумаги. Он сравнивает "положительный денежный поток" с "отрицательным денежным потоком", чтобы создать индикатор, который можно сравнить с ценой, чтобы определить силу или слабость тренда. Как и RSI, MFI измеряется по шкале 0 - 100 и часто рассчитывается за 14-дневный период.

MFI можно интерпретировать так же, как и RSI, поскольку он может сигнализировать о дивергенциях и условиях перекупленности/перепроданности.

Положительные и отрицательные дивергенции между акциями и MFI могут использоваться как сигналы на покупку и продажу соответственно, поскольку они часто указывают на скорый разворот тренда. Если цена акций падает, но положительный денежный поток, как правило, превышает отрицательный, то ежедневный рост цен сопровождается большим объемом, чем их падение. Это говорит о слабом нисходящем тренде, который грозит развернуться, поскольку денежные потоки в ценную бумагу "сильнее", чем денежные потоки из нее.

Как и RSI, MFI можно использовать для определения слишком большого или слишком маленького объема, связанного с ценной бумагой. Акция считается "перекупленной", если индикатор MFI достигает 80 и выше (медвежье показание). С другой стороны, "бычье" показание в 20 и ниже означает, что акция "перепродана".

Расчет

Денежный поток" является произведением цены и объема и показывает спрос на ценную бумагу при определенной цене. Денежный поток - это не то же самое, что индекс денежного потока, а скорее компонент для его расчета. Поэтому при расчете денежного потока нам сначала нужно найти среднюю цену за период. Поскольку мы часто рассматриваем 14-дневный период, мы рассчитаем типичную цену за день и используем ее для создания 14-дневной средней.

Типичная цена = ((Дневной максимум + Дневной минимум + Дневное закрытие) / 3)

Денежный поток = (Типичная цена) x (Объем)

MFI сравнивает соотношение "положительного" денежного потока и "отрицательного" денежного потока. Если типичная цена сегодня больше, чем вчера, это считается положительным денежным потоком. Для 14-дневного среднего значения сумма всех положительных денег за эти 14 дней является положительным денежным потоком. MFI основан на соотношении положительного/отрицательного денежного потока (Money Ratio).

Коэффициент денег = (Положительный денежный поток / Отрицательный денежный поток).

Наконец, MFI может быть рассчитан с помощью этого соотношения:

Индекс денежного потока = 100 - [ 100 / (1 + Money Ratio) ].

Чем меньше дней используется для расчета MFI, тем более волатильным он будет.

Параметры

• Период (14) - количество баров, или интервал.