What do you usually use to calculate your lot size and risk before entering a trade?

New comment
 
  • 0% (0)
  • 0% (0)
  • 100% (1)
  • 0% (0)
  • 0% (0)
  • 0% (0)
Total voters: 1
 

Just because your car can go 150 MPH doesn't mean you should. Just because you have a lot of margin, doesn't mean you should use it. Control your risk.

Risk depends on your initial stop loss, lot size, and the value of the symbol. It does not depend on margin or leverage. No SL means you have infinite risk (on leveraged symbols). Never risk more than a small percentage of your trading funds, certainly less than 2% per trade, 6% account total.

  1. You place the stop where it needs to be — where the reason for the trade is no longer valid. E.g., trading a support bounce, the stop goes below the support. Then you compute your lot size.

  2. AccountBalance * percent/100 = RISK = OrderLots * (|OrderOpenPrice - OrderStopLoss| * DeltaPerLot + CommissionPerLot) (Note OOP-OSL includes the spread, and DeltaPerLot is usually around $10/PIP, but it takes account of the exchange rates of the pair vs. your account currency.)

  3. Do NOT use TickValue by itself - DeltaPerLot and verify that MODE_TICKVALUE is returning a value in your deposit currency, as promised by the documentation, or whether it is returning a value in the instrument's base currency.
              MODE_TICKVALUE is not reliable on non-fx instruments with many brokers - MQL4 programming forum (2017)
              Is there an universal solution for Tick value? - Currency Pairs - General - MQL5 programming forum (2018)
              Lot value calculation off by a factor of 100 - MQL5 programming forum (2019)

  4. You must normalize lots properly and check against min and max.

  5. You must also check Free Margin to avoid stop out

  6. For MT5, see 'Money Fixed Risk' - MQL5 Code Base (2017)

Most pairs are worth about $10 per PIP. A $5 risk with a (very small) 5 PIP SL is $5/$10/5 or 0.1 Lots maximum.

 
Уильям Родер #:

То, что ваша машина может ехать со скоростью 150 миль в час, не означает, что вы должны это делать. То, что у вас большой запас прочности, не означает, что вы должны его использовать. Контролируйте риски.

Риск зависит от вашего первоначального стоп-лосса, размера лота и стоимости символа. Он не зависит от маржи или кредитного плеча. Отсутствие стоп-лосса означает бесконечный риск (для символов с кредитным плечом). Никогда не рискуйте более чем небольшим процентом от ваших торговых средств, как минимум 2% на сделку, или 6% от общего счета .

  1. Вы устанавливаете стоп-лосс там, где это необходимо — там, где причина для совершения сделки больше не актуальна. Например, при торговле на отскоке от уровня поддержки стоп-лосс устанавливается ниже этого уровня. Затем вы рассчитываете размер лота.

  2. Баланс счета * проценты/100 = РИСК = Количество лотов ордера * (|Цена открытия ордера - Стоп-лосс ордера| * Дельта за лот + Комиссия за лот) (Обратите внимание, что OOP-OSL включает спред , а Дельта за лот обычно составляет около 10 долларов США/PIP, но учитывает обменные курсы пары по отношению к валюте вашего счета.)

  3. НЕ используйте TickValue отдельно - DeltaPerLot и убедитесь, что MODE_TICKVALUE возвращает значение в валюте вашего депозита, как обещано в документации, или же возвращает значение в базовой валюте инструмента.
               MODE_TICKVALUE ненадежен для инструментов, не относящихся к валютному рынку, у многих брокеров - форум программирования MQL4 ( 2017 )
               Существует ли универсальное решение для значения Tick? - Валютные пары - Общие - форум программирования MQL5 ( 2018 )
               Расчет значения лота отличается в 100 раз - форум программирования MQL5 ( 2019 )

  4. Необходимо правильно нормализовать партии и проверить их соответствие минимальным и максимальным значениям .

  5. Также необходимо проверить свободную маржу, чтобы избежать срабатывания стоп-лосса.

  6. Для MT5 см. «Риск на рынке фиксированных облигаций» — Кодовая база MQL5 ( 2017 ).

Большинство валютных пар стоят около 10 долларов за позицию . Риск в 5 долларов при (очень небольшом) стоп- лоссе в 5 позиций составляет 5/10/5 долларов или максимум 0,1 лота.

Good point. I agree that margin and leverage should not be treated as risk control. They only define whether a position can be opened, while the real trade risk comes from stop distance, lot size, symbol value and commissions.

I also agree that the stop should be placed first, where the trade idea becomes invalid, and only after that the lot size should be calculated.

This is probably the part many manual traders skip: they choose the lot first and adjust the Stop Loss later.

Do you usually calculate DeltaPerLot manually for every symbol, or do you rely on broker data and then validate it?

New comment