指标: FiboPivot_V2
newdigital, 2013.11.21 12:06
斐波那契回调 （基于stockcharts 文章）
简介
斐波那契回调是用于识别潜在反转水平的比率。这些比率存在于斐波纳奇序列中。最常用的斐波纳契回调是 61.8% 和 38.2%。请注意，38.2% 通常四舍五入为 38%，而 61.8 则四舍五入为 62%。在上涨之后，制图师会应用斐波那契比率来定义回调水平，并预测修正或回调的幅度。斐波那契回调也可在下跌后应用，以预测反趋势反弹的长度。这些回调可以与其他指标和价格形态相结合，以创建一个整体策略。
序列和比率
本文并不是要深入探讨斐波那契序列和黄金分割率背后的数学特性。关于这方面的细节，有很多其他来源。不过，一些基础知识将为最流行的数字提供必要的背景。Leonardo Pisano Bogollo（1170-1250 年）是比萨的一位意大利数学家，他将斐波那契数列引入西方。具体如下
0, 1, 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, 34, 55, 89, 144, 233, 377, 610......
斐波那契数列一直延伸到无穷大，并包含许多独特的数学性质。
- 在 0 和 1 之后，每个数字都是前两个数字之和（1+2=3，2+3=5，5+8=13 8+13=21 等等......）。
- 一个数除以前一个数近似为 1.618（21/13=1.6153，34/21=1.6190，55/34=1.6176，89/55=1.6181）。随着数字的增加，近似值接近 1.6180。
- 一个数字除以下一个最高数字的近似值为 0.6180（13/21=0.6190，21/34=0.6176，34/55=0.6181，55/89=0.6179 等....）。随着数字的增加，近似值接近 0.6180。这是 61.8% 回撤的基础。
- 一个数字除以另外两个高位，近似值为 0.3820（13/34=.382，21/55=.3818，34/89=.3820，55/=144=3819 等....）。随着数字的增加，近似值接近 0.3820。这就是 38.2% 回撤的基础。此外，请注意 1 - .618 = .382
- 一个数字除以另一个高三位数近似为 .2360（13/55=.2363，21/89=.2359，34/144=.2361，55/233=.2361 等....）。随着数字的增加，近似值接近 0.2360。这是 23.6% 回撤位的基础。
1.618 指的是黄金比例或黄金分割率，也称为 "Phi"。1.618 的倒数是 .618。这些比率在自然界、建筑、艺术和生物学中随处可见。Robert Prechter 在他的《艾略特波浪原理》一书中引用了 William Hoffer 1975 年 12 月出版的《史密森尼杂志》中的一段话：
.... .618034 比 1 的比例是扑克牌和帕台农神庙、向日葵和蜗牛壳、希腊花瓶以及外太空螺旋星系形状的数学基础。希腊人的许多艺术和建筑都是以这个比例为基础的。他们称之为黄金分割。
警报区回撤位提醒交易者或投资者潜在的趋势反转、阻力区或支撑区。回调以前期走势为基础。反弹预计会回调前期下跌的一部分，而修正预计会回调前期上涨的一部分。一旦开始回调，图表分析师就可以确定特定的斐波纳契回调水平，以便进行监控。当回调接近这些回调位时，图表分析师应提高警惕，以防出现潜在的看涨反转。图 1 显示，家得宝的回调幅度约为前期升幅的 50%。
相反的情况适用于下跌后的反弹或修正性上涨。反弹开始后，图表分析师可以确定特定的斐波纳契回撤水平，以便进行监控。当修正接近这些回调位时，图表分析师应提高警惕，防范潜在的看跌反转。图 2 显示，3M (MMM) 回调幅度约为前期跌幅的 50%。
请记住，这些回调水平并不是硬性的反转点。相反，它们是潜在反转的警戒区。此时，交易者应运用技术分析的其他方面来识别或确认反转。这些方面可能包括蜡烛图、价格形态、动量震荡指标或移动平均线。
常见回调StockCharts 的斐波纳契回调工具显示了四种常见的回调：23.6%、38.2%、50% 和 61.8%。从上面的斐波纳契部分可以清楚地看出，23.6%、38.2% 和 61.8% 源自斐波纳契序列中的比率。50％ 回撤不是基于斐波那契数字。相反，这个数字源于道氏理论的断言，即均线通常会回撤其前期走势的一半。
根据深度，我们可以认为 23.6% 的回调幅度相对较浅。这种回调适合旗形或短线回调。38.2%-50% 的回调幅度属于中等。尽管回调幅度较深，61.8% 的回调仍可称为黄金回调。毕竟，它是以黄金比例为基础的。
浅回调时有发生，但要捕捉这些回调需要更仔细的观察和更敏捷的手指。以下示例使用的是 3-9 个月的日线图。重点是中等回调（38.2-50%）和黄金回调（61.8%）。此外，这些示例还将展示如何将回调与其他指标相结合，以确认反转。
适度回调图 3 显示 Target (TGT)回调至前期升幅的 38%。这次下跌还形成了一个下降楔形，这是典型的修正走势。这一组合提高了反转警报。随着该股在 6 月下旬的飙升，柴金资金流转为正值，但第一次反转尝试失败了。是的，会有失败。7 月中旬的第二次反转成功了。请注意，TGT 向上跳空，突破了楔形趋势线，Chaikin 资金流转为正值（绿线）。
图 4 显示，Petsmart（PETM）出现 38% 的适度回调，其他信号也逐渐形成。该股在 9-10 月份下跌后，于 11 月份反弹至 28 点附近。除了 38% 的回调外，请注意，在这一区域，被跌破的支撑位变成了阻力位。这一组合为潜在的反转发出了警报。William %R 在 -20% 以上交易，也处于超买状态。随后的信号确认了反转。首先，Williams %R 回到 -20% 以下。其次，PETM 形成了一个上升旗形，并在 12 月第二周急剧下跌，打破了旗形支撑。
图 4 显示辉瑞 (PFE) 在 62% 回撤位附近触底。在这次成功反弹之前，50% 回撤位附近曾有过一次失败反弹。这次成功的反转出现了高成交量的锤子形态，并在几天后实现了突破。
图 5 显示摩根大通 (JPM) 在 62% 回撤位附近见顶。飙升至 62% 回撤位的过程相当强劲，但阻力突然出现，MACD（5,35,5）确认了反转。红色蜡烛图和向下跳空缺口确认了 62% 回撤位附近的阻力。有两天反弹回到 44.5 以上，但由于 MACD 移动到信号线（红色虚线）下方，反弹很快失败。
斐波那契回调通常用于识别修正或反趋势反弹的结束。修正和反趋势反弹通常会回调前期走势的一部分。虽然会出现 23.6% 的短回调，但 38.2-61.8% 的回调覆盖了更多的可能性（中间为 50%）。这个区域看似很大，但它只是一个反转警戒区域。要确认反转，还需要其他技术信号。反转可以通过蜡烛图、动量指标、成交量或图表形态来确认。事实上，确认因素越多，信号就越强。
newdigital, 2014.01.30 11:06
如何使用外汇年度支点预测欧元目标 （根据dailyfx 文章 整理）
- 枢轴点是交易者识别潜在支撑位和阻力位的一种流行而简单的方法
- 枢轴点基于一种数学计算方法，它使用了指定时间段（周、日、月、年）内的前一个高点、低点和收盘点。
- 年度枢轴点可以预测未来一年的最高和最低价格极值，以及价格可能改变方向的区域。
虽然大多数交易者都熟悉适合自己交易类型的日线、周线甚至月线中枢，但年线中枢也可用于预测未来潜在的支撑和阻力区域。在重要的支撑区域或附近买入，在关键的阻力区域卖出，是任何交易者的主要关注点，无论市场或交易时间长短。可以通过监控年度中枢来寻找这些关键的交易机会。
从上面的欧元图表中可以清楚地看到，外汇年度中枢已经绘制出来。请注意欧元是如何反弹至 R2 中枢，并在 2 月份急转直下，下跌超过 600 点的。另一个很容易看出年度中枢威力的重要区域是三度触及 R1 年度中枢 1.2910。第三次也是最后一次触及导致超过 600 点的反弹回到 R2 年度中枢，2013 年收盘上涨超过 4%。
外汇年度中枢能否向交易者展示欧元的下一步走势？在上图中，2014 年年度中枢绘制在欧元兑美元图表上。今年才刚刚开始，而年度中枢的好处在于每年只需绘制一次！欧元兑美元被困在中央中枢 1.3461 和 R1 1.4177 之间。截至本文撰写之时，欧元尚未测试这两个中枢。不过，外汇交易者可能在等待欧元跌至中央中枢（1.3461），从而重返 R1（1.4177）年度中枢阻力位。
另一种情况是欧元立即冲上 R1 水平。在 R1 中枢阻力位，交易者可能会寻求在该水平做多和/或做空欧元，并从中获利。不过，如果收盘价高于 R1，则可能会走高至 R2 中枢（1.4610）。交易者还应考虑收盘价低于中央枢轴的可能性，这可能会导致长期下跌至 S1（1.3028）水平。
外汇交易者、头寸交易者或波段交易者可以利用年度中枢来定位关键的支撑和阻力区域。我们将在今后的文章中介绍其他货币对的年度中枢 "景观"，以帮助您驾驭外汇市场。
newdigital, 2014.06.13 07:43
斐波那契的兔子洞 （改编自本文）- 我们来看看 "斐波那契数列 "这一数学概念的历史和背景
- 我们向您展示交易者如何将这些数学研究应用到他们的交易中。
斐波那契
这是一种更深入的支撑和阻力方法，交易者可以通过许多不同的方式将斐波那契融入他们的交易中。
退一步说，斐波那契是以 12 世纪数学家比萨的莱昂纳多命名的。公元 1202 年，莱昂纳多发表了一篇名为《Liber Abaci》的文章，其中包含一个数字序列，该序列最终以他的名字命名。比萨的莱昂纳多并没有发现这个数列，他只是在他的作品中使用了这个数列作为例子。
据认为，早在 6 世纪，印度数学家就开始使用这个数列；在 Liber Abaci 中，这个数列被介绍给了西方世界。比萨的莱昂纳多引入的数列是一种通过将前两个数字相加来找到数列中下一个数值的系统。Liber Abaci 中共享的序列如下：
如今，这些数值被称为 "斐波那契数字"，许多交易者将其用作指标的输入值以及一系列其他用途。
但交易指标的输入值并不是这一系统发挥作用的唯一场所。几千年来，斐波那契数列一直令数学家和科学家们兴奋不已，因为它在我们周围的世界中有着大量的应用。比萨的莱昂纳多在他的原始手稿中研究的最初应用之一是兔子的种群增长。他发现，随着孤立的兔子种群的增长，种群会按照斐波那契数列增长。从一对兔子开始，种群会增加到两对，然后变成三对，再变成五对、八对、十三对等等。在蜜蜂的种群增长、花朵的花瓣数以及松果的形成等方面，斐波那契数列也非常突出。
许多人认为斐波那契数列本身就是大自然的语言。1998 年上映的虚构电影《圆周率》讲述了一位数学家根据数学预测未来的故事。不过，即使在虚构的电影之外，斐波那契数列在我们周围世界中出现的众多方式也非常吸引人，绝对值得在谷歌上搜索一下。
但这并不是斐波那契数列唯一令人兴奋的地方。更令人着迷的是，只要我们稍稍探究一下表面之下，就会发现其中的奥秘。如果将任意两个连续数字（如 144 和 233）的比值，用第二个数字（233）除以第一个数字（144），最终会得出一个非常特殊的数字 1.618（61.8%）。在这个具体的例子中，确切的数值是'1.6180555......'我们在序列中越深入，这个比率就越接近 1.618，直到最终比率正好为 1.618。这个数字是斐波那契背后的奖赏，数千年来一直吸引着数学家和科学家。
1.618 这个数字被称为 "黄金分割率"，在自然界的许多应用中都能找到它的踪迹，从海螺的螺旋形到家庭植物的叶片排列，不一而足。
使用斐波那契（和黄金分割率） 进行交易
交易者 在寻找趋势回调点进行交易时，通常会使用斐波那契，将支撑位和阻力位设置在黄金分割率 1.618 所定义的区间中心。
斐波那契分析的中心是趋势的 0.618 间隔，直接取自黄金分割率。但我们还可以更进一步，用序列中的数字除以位于两个数字之间的数字。如果我们用 34 除以 89，或者用 133 除以 377，就会得到 ~.382 (38.2%)。这是交易者通过斐波那契分析绘制的下一个值。
然后，我们可以用序列中的任何数字除以后两位的数字来做同样的事情。因此，举例来说，如果我们用 34 除以 144，或者用 55 除以 233，我们就会一直得到 ~.236 (23.6%) 的值。交易者还进一步研究了移动的中线（.50，或 50%）和 .786（78.6%，或 .236 的倒数）。最终的结果就是下面的英镑兑美元周线图：
如上图所示，图表上的这些价格水平可以展示市场上的支撑和/或阻力位。幸运的是，作为一名交易者，使用斐波那契远远比数学家在过去几千年里试图证明其背后的任何 "神奇 "成分要容易得多。
要使用斐波那契，交易者只需确定最近的 "主要走势"。这就是主观性发挥作用的地方。这一重大变动可以在 5 分钟图、小时图或周线图上出现（就像我们在上文对英镑兑美元所做的那样）。但就像我们看到的枢轴点一样，更长的时间和更多的数据通常会给分析带来更多价值，因为可能会有更多的交易者看到它。如果我们在 5 分钟图表上绘制斐波那契回撤线，可能只有少数其他交易者看到，而在周线图上绘制的回撤线可能会引起更多交易者的兴趣，因为它包含的数据要多得多。
交易者可以使用大多数交易平台提供的斐波纳契工具来定义移动，然后可以绘制出 0.236、0.382、0.500、0.618 和 0.786 等适当间隔的水平线。因此，当价格下行至 0.236 线时，我们可以说该趋势的 23.6% 已经回撤。或者，如果价格向下移动到 0.618 水平，则 61.8% 的趋势已经回调。
FiboPivot_V2:
在日蜡烛图基础上的带斐波那契水平的轴线
作者： Nikolay Kositsin