https//freshforex.com/
Надоели длинные и скучные тексты о преимуществах форекс брокеров? Узнайте, почему FreshForex лучше других брокеров, всего за минуту!
FreshForex_com
Все внимание на выступление Пауэлла
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
16.10 мск. США: Председатель совета управляющих ФРС Джером Пауэлл выступит с речью.
EURUSD:
Основная валютная пара консолидируется в области 1.1800. Инвесторы занимают выжидательную позицию перед выступлением главы ФРС на экономическом симпозиуме Jackson Hole. Руководители ФРС в последние несколько недель заявляли о том, что экономический рост в Штатах будет сдержанным, поскольку пандемия COVID-19 будет оказывать негативное влияние на потребительские расходы. Отмечу, что стремительный рост продаж жилья опровергает эту гипотезу – американцы активно скупают недвижимость, которая стоит сотни тысяч долларов. Безусловно, значительная часть сделок на рынке жилья проходит в ипотеку, однако кредиты всё равно необходимо обслуживать, и для этого необходимы деньги. Возможно, что Федрезерв “пляшет под дудку” Дональда Трампа, который под предлогам слабости экономики может вынудить ФРС увеличить стимулирующую программу. Трампу сейчас необходимы новые стимулы от Федрезерва и Минфина, чтобы приободрить бизнес и население перед выборами. Я ожидаю, что Д. Паэулл отметит необходимость увеличения программы QE, что вызовет новую волну роста пары EURUSD.
Торговая рекомендация: Buy 1.1815/1.1795 и take profit 1.1865.
GBPUSD:
На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать снижения котировок на фоне негативной динамики долгового рынка, где доходность 10-летних государственных облигаций Великобритании падает по отношению к своим аналогам из США и Германии. С другой стороны, нефть торгуется в области пятимесячного максимума и я ожидаю продолжение бычьего тренда, что окажет поддержку фунту, ввиду корреляции двух инструментов. Более 80% добычи нефти и 60% газа в Мексиканском заливе остановлено из-за надвигающегося урагана Лаура, которому присвоена 3 категория. Выход на побережье на границе Техаса и Луизианы ожидается сегодня. Это событие положительно отразится на нефтяных ценах.
Торговая рекомендация: флэт 1.3165 -1.3245.
USDJPY:
Продаем пару по двум причинам. Во-первых, резкий рост цен на золото, который начался накануне вечером может вызвать распродажи данной валютной пары, поскольку японская йена и драгоценный металл имеют сильную корреляцию между собой. ЦБ Китая и Федрезерв на этой неделе активно печатают деньги, что заставляет инвесторов покупать золото, поскольку в период эмиссии денег золото является самой твердой валютой. Во-вторых, сегодня вечером Д. Пауэлл может анонсировать новые стимулирующее меры со стороны Федерального Резерва для ускорения экономического роста в Соединенных Штатах. Новые стимулы всегда способствуют снижению курса доллара.
Торговая рекомендация: Sell 106.15/106.40 и take profit 105.66.
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
16.10 мск. США: Председатель совета управляющих ФРС Джером Пауэлл выступит с речью.
EURUSD:
Основная валютная пара консолидируется в области 1.1800. Инвесторы занимают выжидательную позицию перед выступлением главы ФРС на экономическом симпозиуме Jackson Hole. Руководители ФРС в последние несколько недель заявляли о том, что экономический рост в Штатах будет сдержанным, поскольку пандемия COVID-19 будет оказывать негативное влияние на потребительские расходы. Отмечу, что стремительный рост продаж жилья опровергает эту гипотезу – американцы активно скупают недвижимость, которая стоит сотни тысяч долларов. Безусловно, значительная часть сделок на рынке жилья проходит в ипотеку, однако кредиты всё равно необходимо обслуживать, и для этого необходимы деньги. Возможно, что Федрезерв “пляшет под дудку” Дональда Трампа, который под предлогам слабости экономики может вынудить ФРС увеличить стимулирующую программу. Трампу сейчас необходимы новые стимулы от Федрезерва и Минфина, чтобы приободрить бизнес и население перед выборами. Я ожидаю, что Д. Паэулл отметит необходимость увеличения программы QE, что вызовет новую волну роста пары EURUSD.
Торговая рекомендация: Buy 1.1815/1.1795 и take profit 1.1865.
GBPUSD:
На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать снижения котировок на фоне негативной динамики долгового рынка, где доходность 10-летних государственных облигаций Великобритании падает по отношению к своим аналогам из США и Германии. С другой стороны, нефть торгуется в области пятимесячного максимума и я ожидаю продолжение бычьего тренда, что окажет поддержку фунту, ввиду корреляции двух инструментов. Более 80% добычи нефти и 60% газа в Мексиканском заливе остановлено из-за надвигающегося урагана Лаура, которому присвоена 3 категория. Выход на побережье на границе Техаса и Луизианы ожидается сегодня. Это событие положительно отразится на нефтяных ценах.
Торговая рекомендация: флэт 1.3165 -1.3245.
USDJPY:
Продаем пару по двум причинам. Во-первых, резкий рост цен на золото, который начался накануне вечером может вызвать распродажи данной валютной пары, поскольку японская йена и драгоценный металл имеют сильную корреляцию между собой. ЦБ Китая и Федрезерв на этой неделе активно печатают деньги, что заставляет инвесторов покупать золото, поскольку в период эмиссии денег золото является самой твердой валютой. Во-вторых, сегодня вечером Д. Пауэлл может анонсировать новые стимулирующее меры со стороны Федерального Резерва для ускорения экономического роста в Соединенных Штатах. Новые стимулы всегда способствуют снижению курса доллара.
Торговая рекомендация: Sell 106.15/106.40 и take profit 105.66.
FreshForex_com
Сильное снижение долларовых ставок Libor
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
17.30 мск. США: Данные по запасам сырой нефти от министерства энергетики за август.
EURUSD:
Начать обзор основной валютной пары хотелось бы с динамики рынка межбанковского кредитования. В Нью-Йорке аукционы РЕПО вновь признаны несостоявшимися на фоне отсутствия заявок со стороны коммерческих банков. Последний раз банкиры обращались за дополнительной ликвидностью в Федеральный Резерв 29 июня. Ставка по по федеральным фондам сейчас находится ниже ставки по избыточным резервам, что подтверждает избыточную ликвидность в банковской системе. В Лондоне 3-х месячная ставка Libor, которая является эталонной для европейского межбанковского рынка, обновила четырехлетний минимум, что также указывает на избыток долларов в банковской системе. Для пары EURUSD это позитивный сигнал! Дополнительную поддержку евро окажет рынок нефти, где ускорился восходящий тренд. Около 60% добычи нефти в Мексиканском заливе остановлено из-за двух ураганов, приближающихся к побережью Луизианы и Техаса. Этот фактор приведет к очередному снижению запасов нефти в американских хранилищах и положительно отразится на котировках черного золота.
Торговая рекомендация: Buy 1.1805/1.1785 и take profit 1.1855.
GBPUSD:
На рынке межбанковского кредитования в Лондоне наблюдается рост процентных ставок по займам в британских фунтах и снижение ставок по займам в американских долларах. Такая динамика указывает на рост котировок пары GBPUSD. Нельзя обойти стороной и бычье ралли на нефтяном рынке. Инвесторы увеличивают длинные позиции в нефти на фоне эвакуации сотрудников с нефтяных платформ в Мексиканском заливе, поскольку там ожидаются ураганы в ближайшие дни. Возможно, что это временный фактор, а возможно ураганы будут сильными и на восстановление добычи может уйти несколько недель.
Торговая рекомендация: флэт 1.3090 -1.3165.
USDJPY:
Бычье ралли на американском фондовом рынке оказывает положительное влияние на пару USDJPY, поскольку эта пара сильнее всего коррелирует с рынками акций. Поскольку ЦБ Японии удерживает отрицательные процентные ставки уже несколько лет, то этот фактор заставляет инвесторов использовать японскую йену в качестве валюты фондирования для операций carry trade. Инвесторы берут займы в йенах по низкий процент и направляют их на покупку высокодоходных активов, к которым в первую очередь относятся акции. Геополитическая напряженность между Соединенными Штатами и Китаем постепенно утихает, и этот фактор приободрил инвесторов на новые покупки.
Торговая рекомендация: Buy 106.20/106.00 и take profit 106.60.
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
17.30 мск. США: Данные по запасам сырой нефти от министерства энергетики за август.
EURUSD:
Начать обзор основной валютной пары хотелось бы с динамики рынка межбанковского кредитования. В Нью-Йорке аукционы РЕПО вновь признаны несостоявшимися на фоне отсутствия заявок со стороны коммерческих банков. Последний раз банкиры обращались за дополнительной ликвидностью в Федеральный Резерв 29 июня. Ставка по по федеральным фондам сейчас находится ниже ставки по избыточным резервам, что подтверждает избыточную ликвидность в банковской системе. В Лондоне 3-х месячная ставка Libor, которая является эталонной для европейского межбанковского рынка, обновила четырехлетний минимум, что также указывает на избыток долларов в банковской системе. Для пары EURUSD это позитивный сигнал! Дополнительную поддержку евро окажет рынок нефти, где ускорился восходящий тренд. Около 60% добычи нефти в Мексиканском заливе остановлено из-за двух ураганов, приближающихся к побережью Луизианы и Техаса. Этот фактор приведет к очередному снижению запасов нефти в американских хранилищах и положительно отразится на котировках черного золота.
Торговая рекомендация: Buy 1.1805/1.1785 и take profit 1.1855.
GBPUSD:
На рынке межбанковского кредитования в Лондоне наблюдается рост процентных ставок по займам в британских фунтах и снижение ставок по займам в американских долларах. Такая динамика указывает на рост котировок пары GBPUSD. Нельзя обойти стороной и бычье ралли на нефтяном рынке. Инвесторы увеличивают длинные позиции в нефти на фоне эвакуации сотрудников с нефтяных платформ в Мексиканском заливе, поскольку там ожидаются ураганы в ближайшие дни. Возможно, что это временный фактор, а возможно ураганы будут сильными и на восстановление добычи может уйти несколько недель.
Торговая рекомендация: флэт 1.3090 -1.3165.
USDJPY:
Бычье ралли на американском фондовом рынке оказывает положительное влияние на пару USDJPY, поскольку эта пара сильнее всего коррелирует с рынками акций. Поскольку ЦБ Японии удерживает отрицательные процентные ставки уже несколько лет, то этот фактор заставляет инвесторов использовать японскую йену в качестве валюты фондирования для операций carry trade. Инвесторы берут займы в йенах по низкий процент и направляют их на покупку высокодоходных активов, к которым в первую очередь относятся акции. Геополитическая напряженность между Соединенными Штатами и Китаем постепенно утихает, и этот фактор приободрил инвесторов на новые покупки.
Торговая рекомендация: Buy 106.20/106.00 и take profit 106.60.
FreshForex_com
Прогноз на неделю 24-28 августа:
#SP500:
Баланс Федерального Резерва на минувшей неделе увеличился на $53.36 млрд., что практически в 6 раз больше, чем неделей ранее. ФРС продолжает активно покупать ипотечные и казначейские облигации. Сейчас баланс составляет $7.01 трлн., доля казначейских облигаций составляет 62%. В протоколе последнего заседания ФРС указано, что регулятор продолжит покупать облигации в прежнем темпе, а учетная ставка будет находиться на текущем уровне до 2024 года. Таким образом, нас ожидает период увеличения баланса, что положительно отразится на динамике фондового рынка, поскольку между балансом ФРС и индексом S&P500 исторически существует прямая зависимость.
Торговая рекомендация: Buy 3394/3378 и take profit 3425.
#BRENT:
Российские нефтяные компании фиксируют рост спроса на нефть и нефтепродукты в этом месяце. Топ-менеджмент Роснефти и Газпром нефти заявляют о том, что спрос на углеводороды сейчас 10% меньше, чем до начала пандемии COVID-19. Нефтяные компании ожидают роста потребления нефти в ближайшие месяцы, при этом сейчас действует соглашение ОПЕК+ и текущий уровень добычи нефти в мире будет ниже, чем спрос. На этом фоне, многим странам придется восполнять дефицит предложения за счет своих запасов, которые были сделаны в начале этого года. Сокращение запасов нефти положительно отразится на котировках черного золота.
Торговая рекомендация: Buy 44.60/43.70 и take profit 46.40
XAUUSD:
Для рынка золото формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать роста котировок на фоне увеличения денежной массы в Соединенных Штатах. После трехнедельного снижения показатель М2 вырос на $144 млрд., обновив тем самым исторический максимум. В годовом выражении темп роста сейчас составляет 23,3% - показатель находится вблизи максимального уровня за поседением 40 лет! Для золота это позитивный сигнал, поскольку существенно увеличение денежной массы в этом году вызвало хорошее ралли “желтого металла”. С другой стороны, я ожидаю продолжения бычьего ралли на американском фондовом рынке, что может охладить пыл спекулянтов, поскольку золото и S&P500 исторически торгуются в разных направлениях.
Торговая рекомендация: флэт 1911 -1955.
#SP500:
Баланс Федерального Резерва на минувшей неделе увеличился на $53.36 млрд., что практически в 6 раз больше, чем неделей ранее. ФРС продолжает активно покупать ипотечные и казначейские облигации. Сейчас баланс составляет $7.01 трлн., доля казначейских облигаций составляет 62%. В протоколе последнего заседания ФРС указано, что регулятор продолжит покупать облигации в прежнем темпе, а учетная ставка будет находиться на текущем уровне до 2024 года. Таким образом, нас ожидает период увеличения баланса, что положительно отразится на динамике фондового рынка, поскольку между балансом ФРС и индексом S&P500 исторически существует прямая зависимость.
Торговая рекомендация: Buy 3394/3378 и take profit 3425.
#BRENT:
Российские нефтяные компании фиксируют рост спроса на нефть и нефтепродукты в этом месяце. Топ-менеджмент Роснефти и Газпром нефти заявляют о том, что спрос на углеводороды сейчас 10% меньше, чем до начала пандемии COVID-19. Нефтяные компании ожидают роста потребления нефти в ближайшие месяцы, при этом сейчас действует соглашение ОПЕК+ и текущий уровень добычи нефти в мире будет ниже, чем спрос. На этом фоне, многим странам придется восполнять дефицит предложения за счет своих запасов, которые были сделаны в начале этого года. Сокращение запасов нефти положительно отразится на котировках черного золота.
Торговая рекомендация: Buy 44.60/43.70 и take profit 46.40
XAUUSD:
Для рынка золото формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать роста котировок на фоне увеличения денежной массы в Соединенных Штатах. После трехнедельного снижения показатель М2 вырос на $144 млрд., обновив тем самым исторический максимум. В годовом выражении темп роста сейчас составляет 23,3% - показатель находится вблизи максимального уровня за поседением 40 лет! Для золота это позитивный сигнал, поскольку существенно увеличение денежной массы в этом году вызвало хорошее ралли “желтого металла”. С другой стороны, я ожидаю продолжения бычьего ралли на американском фондовом рынке, что может охладить пыл спекулянтов, поскольку золото и S&P500 исторически торгуются в разных направлениях.
Торговая рекомендация: флэт 1911 -1955.
FreshForex_com
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
Не ожидается важной макроэкономической статистики.
EURUSD:
С одной стороны, сегодня можно ожидать снижения котировок на фоне негативной динамики рынка межбанковского кредитования в Нью-Йорке и Лондоне. В Штатах ставка SOFR упала на двухмесячный минимум, что сигнализирует об избытке долларовой в банковской системе. В Лондоне ставка Libor также снижается, хоть и не так агрессивно, как в США. Избыток долларовой ликвидности в банковской системе приводит к снижению курса американской валюты. С другой стороны, агентство Markit в конце минувшей недели опубликовало сильные данные по индексам PMI для промышленности и сферы услуг США. Показатели оказались существенно выше, чем в Европе, что сигнализирует о более быстром восстановлении экономического роста в Северной Америке, что в свою очередь может оказать поддержку доллару.
Торговая рекомендация: флэт 1.1750 -1.1830.
GBPUSD:
Опубликованные данные по индексу PMI Markit в промышленности и сфере услуг в Великобритании и США показали рост, однако в Британии рост оказался более существенным. О том, что британская экономика быстрее восстанавливается после жесткого карантина из-за пандемии COVID-19, подтверждает релиз по розничным продажам. В июле объем розничной торговли увеличился на 1,4% в годовом выражении. Отмечу, что в период с марта по июнь наблюдалось сокращение розничной торговли в годовом выражении. Сейчас же продажи выше, чем в июле 2019 года – это серьезный перелом негативного тренда. На минувшей неделе фунт обновил восьмимесячный максимум, и я ожидаю продолжения восходящего тренда по британской валюте.
Торговая рекомендация: Buy 1.3075/1.3050 и take profit 1.3139.
USDJPY:
Бычье ралли на американском фондовом рынке будет оказывать хорошую поддержку данной валютной паре, поскольку последние двадцать лет японская йена используется банками и хедж-фондами в качестве валюты фондирования №1 в операциях carry trade. Инвесторы сейчас активно скупают американские акций и толкают фондовые индексы на новые максимумы по двум причинам. Во-первых, через 2-3 недели ожидается регистрация вакцины от COVID от компании Moderna. Во-вторых, ФРС США продолжает скупать казначейские и ипотечные облигации, что улучшает условия кредитования в американской экономике.
Торговая рекомендация: Buy 105.68/105.50 и take profit 106.09.
Не ожидается важной макроэкономической статистики.
EURUSD:
С одной стороны, сегодня можно ожидать снижения котировок на фоне негативной динамики рынка межбанковского кредитования в Нью-Йорке и Лондоне. В Штатах ставка SOFR упала на двухмесячный минимум, что сигнализирует об избытке долларовой в банковской системе. В Лондоне ставка Libor также снижается, хоть и не так агрессивно, как в США. Избыток долларовой ликвидности в банковской системе приводит к снижению курса американской валюты. С другой стороны, агентство Markit в конце минувшей недели опубликовало сильные данные по индексам PMI для промышленности и сферы услуг США. Показатели оказались существенно выше, чем в Европе, что сигнализирует о более быстром восстановлении экономического роста в Северной Америке, что в свою очередь может оказать поддержку доллару.
Торговая рекомендация: флэт 1.1750 -1.1830.
GBPUSD:
Опубликованные данные по индексу PMI Markit в промышленности и сфере услуг в Великобритании и США показали рост, однако в Британии рост оказался более существенным. О том, что британская экономика быстрее восстанавливается после жесткого карантина из-за пандемии COVID-19, подтверждает релиз по розничным продажам. В июле объем розничной торговли увеличился на 1,4% в годовом выражении. Отмечу, что в период с марта по июнь наблюдалось сокращение розничной торговли в годовом выражении. Сейчас же продажи выше, чем в июле 2019 года – это серьезный перелом негативного тренда. На минувшей неделе фунт обновил восьмимесячный максимум, и я ожидаю продолжения восходящего тренда по британской валюте.
Торговая рекомендация: Buy 1.3075/1.3050 и take profit 1.3139.
USDJPY:
Бычье ралли на американском фондовом рынке будет оказывать хорошую поддержку данной валютной паре, поскольку последние двадцать лет японская йена используется банками и хедж-фондами в качестве валюты фондирования №1 в операциях carry trade. Инвесторы сейчас активно скупают американские акций и толкают фондовые индексы на новые максимумы по двум причинам. Во-первых, через 2-3 недели ожидается регистрация вакцины от COVID от компании Moderna. Во-вторых, ФРС США продолжает скупать казначейские и ипотечные облигации, что улучшает условия кредитования в американской экономике.
Торговая рекомендация: Buy 105.68/105.50 и take profit 106.09.
FreshForex_com
Избыток долларов в банковской системе
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
10.30 мск. Германия: Индекс деловой активности в производственном секторе за август.
EURUSD:
В первой половине дня агентство Markit опубликует данные по деловой активности в немецкой промышленности. На мой взгляд, итоговый показатель выйдет на уровне медианы прогнозов, поскольку немецкая экономика постепенно восстанавливается после карантина вызванного пандемией COVID-19. Для евро это нейтральный сигнал, поскольку инвесторам нужен сильный рост экономики, а он видимо будет у нас в четвертом квартале, после того как появится вакцина от короновируса. На рынке межбанковского кредитования сохраняется негативная динамика для доллара – долларовые ставки по кредитам в Лондоне опустились до двухнедельного минимума, что указывает на избыток долларовой ликвидности в банковской системе.
Торговая рекомендация: Buy 1.1856/1.1840 и take profit 1.1915.
GBPUSD:
Сегодня Федеральный Резерв проведет операции на открытом рынке, где купит государственные облигации на свой баланс в объеме $ 6,02 млрд., что является максимальным объемом за последние три дня. Более того, сегодняшние операции ФРС будут максимальными в ближайшие пять торговых дней. Федрезерв “закачивает” в финансовую систему дополнительную порцию долларовой ликвидности, что приведет к снижению курса американской валюты. Почему это произойдет? В банковской системе сейчас избыток долларов - банкиры не испытывают проблем с привлечением межбанковских кредитов. Ставки на межбанковском рынке сейчас составляют 0,09%, что ниже ставки по избыточным резервам, которую ФРС устанавливает для коммерческих банков. Сейчас у банкиров избыток долларов и ФРС сегодня добавить еще $ 6,02 млрд.
Торговая рекомендация: Buy 1.3224/1.3199 и take profit 1.3287.
USDJPY:
Сможет ли ралли на американском рынке акций оказать поддержку данной валютной паре? Последние двадцать лет USDJPY сильно коррелирует с динамикой основных американских фондовых индексов, поскольку низкие процентные ставки в Японии превратили йену в валюту фондирования для операций carry trade. Инвесторы сейчас увеличивают длинные позиции на американском рынке по двум причинам. Во-первых, Демократы и Республиканцы находятся на финальной стадии переговоров по новому пакету стимулов. Никто их них не сомневается в необходимости данного пакет, весь вопрос в объеме денежных средств. Если раньше Республиканцы всего предлагали большую сумму, а демократы противились этому, то сейчас у нас обратная ситуация. На мой взгляд, стороны придут к консенсусу до наступления осени, и этот фактор положительно отразится на стоимости акций американских корпораций. Во-вторых, в начале осени ожидается регистрация вакцины от COVID-19 со стороны компании Moderna. Инвесторы не будут ждать официальной регистрации вакцины в первой половине сентября, а начнут “отыгрывать” это событие уже сейчас, поскольку рынок всегда заранее учитывает все факторы.
Торговая рекомендация: Buy 105.41/105.20 и take profit 105.88.
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
10.30 мск. Германия: Индекс деловой активности в производственном секторе за август.
EURUSD:
В первой половине дня агентство Markit опубликует данные по деловой активности в немецкой промышленности. На мой взгляд, итоговый показатель выйдет на уровне медианы прогнозов, поскольку немецкая экономика постепенно восстанавливается после карантина вызванного пандемией COVID-19. Для евро это нейтральный сигнал, поскольку инвесторам нужен сильный рост экономики, а он видимо будет у нас в четвертом квартале, после того как появится вакцина от короновируса. На рынке межбанковского кредитования сохраняется негативная динамика для доллара – долларовые ставки по кредитам в Лондоне опустились до двухнедельного минимума, что указывает на избыток долларовой ликвидности в банковской системе.
Торговая рекомендация: Buy 1.1856/1.1840 и take profit 1.1915.
GBPUSD:
Сегодня Федеральный Резерв проведет операции на открытом рынке, где купит государственные облигации на свой баланс в объеме $ 6,02 млрд., что является максимальным объемом за последние три дня. Более того, сегодняшние операции ФРС будут максимальными в ближайшие пять торговых дней. Федрезерв “закачивает” в финансовую систему дополнительную порцию долларовой ликвидности, что приведет к снижению курса американской валюты. Почему это произойдет? В банковской системе сейчас избыток долларов - банкиры не испытывают проблем с привлечением межбанковских кредитов. Ставки на межбанковском рынке сейчас составляют 0,09%, что ниже ставки по избыточным резервам, которую ФРС устанавливает для коммерческих банков. Сейчас у банкиров избыток долларов и ФРС сегодня добавить еще $ 6,02 млрд.
Торговая рекомендация: Buy 1.3224/1.3199 и take profit 1.3287.
USDJPY:
Сможет ли ралли на американском рынке акций оказать поддержку данной валютной паре? Последние двадцать лет USDJPY сильно коррелирует с динамикой основных американских фондовых индексов, поскольку низкие процентные ставки в Японии превратили йену в валюту фондирования для операций carry trade. Инвесторы сейчас увеличивают длинные позиции на американском рынке по двум причинам. Во-первых, Демократы и Республиканцы находятся на финальной стадии переговоров по новому пакету стимулов. Никто их них не сомневается в необходимости данного пакет, весь вопрос в объеме денежных средств. Если раньше Республиканцы всего предлагали большую сумму, а демократы противились этому, то сейчас у нас обратная ситуация. На мой взгляд, стороны придут к консенсусу до наступления осени, и этот фактор положительно отразится на стоимости акций американских корпораций. Во-вторых, в начале осени ожидается регистрация вакцины от COVID-19 со стороны компании Moderna. Инвесторы не будут ждать официальной регистрации вакцины в первой половине сентября, а начнут “отыгрывать” это событие уже сейчас, поскольку рынок всегда заранее учитывает все факторы.
Торговая рекомендация: Buy 105.41/105.20 и take profit 105.88.
FreshForex_com
Избыток долларов в банковской системе
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
17.30 мск. США: Число повторных заявок на получение пособия по безработице за август.
EURUSD:
Федеральный Резерв накануне поздно вечером опубликовал протокол своего последнего заседания. В нем отмечено, что первичные дилеры на рынке гос. облигаций ожидают повышения учетной ставки в 2024 году. Изначально участники рынка облигаций ожидали повышения ставки в 2023 году. Лори К. Логан, который отвечает за операции на открытом рынке в ФРС, заявил, что рыночные ожидания по изменению ставки вполне логичны и что необходимо рассчитывать именно на такой исход. Такая смена тренда негативна для доллара, поскольку нас ожидает длительный период отрицательной реальной доходности по американским гос. облигациям. Инвесторы всегда покупают те облигации, доходность по которым выше инфляции. В США сейчас всё наоборот: доходность 2-х летних облигаций 0,15% при инфляции 1%. На этом фоне, я ожидаю продолжения восходящего тренда по европейской валюте.
Торговая рекомендация: Buy 1.1825/1.1800 и take profit 1.1900.
GBPUSD:
На рынке межбанковского кредитования в Нью-Йорке и Лондоне продолжается тренд на снижение процентные ставок по долларовым кредитам. В Нью-Йорке ставка однодневная ставка SOFR, которая является одной из ключевых на межбанке, опустилась ниже уровня 0,1% (ниже ставки по избыточным резервам), что указывает на излишек долларовой ликвидности в американской банковской системе. В Лондоне эталонная трехмесячная ставка Libor достигла пятидневного максимума и находится на отметке 0,25%. Такая динамика указывает на дальнейшее снижение курса доллара. Дополнительную поддержку фунту окажет восходящий тренд на нефтяном рынке. Четыре недели подряд в соединенных штатах сокращаются запасы нефти, и эта тенденция может продолжиться, поскольку в конце августа ожидаются ураганы в Мексиканском заливе, что заставит нефтегазовые компании сократить добычу на шельфе.
Торговая рекомендация: Buy 1.3060/1.3040 и take profit 1.3140.
USDJPY:
С одной стороны, сегодня можно ожидать роста котировок на фоне продолжения восходящего тренда на американском рынке акций. Демократы и Республиканцы в Конгрессе США продолжают переговоры по новому пакету стимулов. Демократы согласны сократить размер стимулов с $ 3 трлн. в два раза, чтобы найти консенсус с Белым Домом. Трамп пока против такого сценария и предлагает зафиксировать в протоколе $ 1 трлн. На мой взгляд, стороны придут к консенсусу в ближайшее время и это даст новый импульс рынку акций, что положительно отразится на стоимости USDJPY. С другой стороны, отрицательная реальная доходности по американским государственным облигациям будет оказывать негативное влияние на стоимость доллара, что может спровоцировать новые распродажи в паре USDJPY.
Торговая рекомендация: флэт 105.50 -106.35.
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
17.30 мск. США: Число повторных заявок на получение пособия по безработице за август.
EURUSD:
Федеральный Резерв накануне поздно вечером опубликовал протокол своего последнего заседания. В нем отмечено, что первичные дилеры на рынке гос. облигаций ожидают повышения учетной ставки в 2024 году. Изначально участники рынка облигаций ожидали повышения ставки в 2023 году. Лори К. Логан, который отвечает за операции на открытом рынке в ФРС, заявил, что рыночные ожидания по изменению ставки вполне логичны и что необходимо рассчитывать именно на такой исход. Такая смена тренда негативна для доллара, поскольку нас ожидает длительный период отрицательной реальной доходности по американским гос. облигациям. Инвесторы всегда покупают те облигации, доходность по которым выше инфляции. В США сейчас всё наоборот: доходность 2-х летних облигаций 0,15% при инфляции 1%. На этом фоне, я ожидаю продолжения восходящего тренда по европейской валюте.
Торговая рекомендация: Buy 1.1825/1.1800 и take profit 1.1900.
GBPUSD:
На рынке межбанковского кредитования в Нью-Йорке и Лондоне продолжается тренд на снижение процентные ставок по долларовым кредитам. В Нью-Йорке ставка однодневная ставка SOFR, которая является одной из ключевых на межбанке, опустилась ниже уровня 0,1% (ниже ставки по избыточным резервам), что указывает на излишек долларовой ликвидности в американской банковской системе. В Лондоне эталонная трехмесячная ставка Libor достигла пятидневного максимума и находится на отметке 0,25%. Такая динамика указывает на дальнейшее снижение курса доллара. Дополнительную поддержку фунту окажет восходящий тренд на нефтяном рынке. Четыре недели подряд в соединенных штатах сокращаются запасы нефти, и эта тенденция может продолжиться, поскольку в конце августа ожидаются ураганы в Мексиканском заливе, что заставит нефтегазовые компании сократить добычу на шельфе.
Торговая рекомендация: Buy 1.3060/1.3040 и take profit 1.3140.
USDJPY:
С одной стороны, сегодня можно ожидать роста котировок на фоне продолжения восходящего тренда на американском рынке акций. Демократы и Республиканцы в Конгрессе США продолжают переговоры по новому пакету стимулов. Демократы согласны сократить размер стимулов с $ 3 трлн. в два раза, чтобы найти консенсус с Белым Домом. Трамп пока против такого сценария и предлагает зафиксировать в протоколе $ 1 трлн. На мой взгляд, стороны придут к консенсусу в ближайшее время и это даст новый импульс рынку акций, что положительно отразится на стоимости USDJPY. С другой стороны, отрицательная реальная доходности по американским государственным облигациям будет оказывать негативное влияние на стоимость доллара, что может спровоцировать новые распродажи в паре USDJPY.
Торговая рекомендация: флэт 105.50 -106.35.
FreshForex_com
Падение долларовых ставок на межбанке
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
15.30 мск. США: Данные по запасам сырой нефти от министерства энергетики за август.
21.00 мск. США: Публикация протокола заседания ФРС за август.
EURUSD:
Индекс доллара USDX продолжил своё падение, тренд набирает обороты. Исходя из динамики данного инструмента можно ожидать роста котировок пары EURUSD в область 1.2200. Здесь весь вопрос только во времени: мы увидим это до конца месяца или тенденция растянется на несколько недель? Сейчас все факторы указывают на рост евро. Во-первых, на рынке межбанковского кредитования вновь начинают снижаться ставки по долларовым кредитам. Трехмесячная ставка Libor, которая является эталонной для банкиров, вновь снижается, после недельного роста. Рост ставок совпал с коррекцией по евро, а сейчас можно ожидать продолжения тренда по европейской валюте. Нельзя обойти стороной и ралли на товарном рынке. Инвесторы увеличивают длинные позиции по металлам и энергоносителям, что будет оказывать давление на доллар, поскольку сырье котируется в американской валюте.
Торговая рекомендация: Buy 1.1920/1.1895 и take profit 1.1970.
GBPUSD:
На этой неделе наблюдается высокий спрос на “рисковые активы”, что позитивно для фунта, поскольку британская валюта исторически коррелирует с данными инструментами. Инвесторы активно скупают металлы, энергоносители, акции. Почему это происходит? Ведущие мировые ЦБ продолжают “закачивать” ликвидность в финансовую систему. На этой неделе масштабные операции на рынке проводят ФРС США, Банк Китая и ЕЦБ. Коммерческие банки не испытывают проблем с деньгами, у них есть излишек денежных средств, которые они направляют на покупку “рисковых активов”. Почему именно в данные активы направляется свободный капитал? Не проще ли купить американских государственных облигаций и жить спокойно? Нет не проще, поскольку реальная доходность по американским бумагам отрицательная, то есть доходность не покрывает инфляцию.
Торговая рекомендация: Buy 1.3210/1.3190 и take profit 1.3255.
USDJPY:
На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать снижения котировок на фоне сильного нисходящего тренда по индексу долларовой корзины. Инвесторы сейчас активно продают американский доллар, поскольку отрицательная реальная доходность по американским государственным облигациям не оставляет им иного выбора. С другой стороны, Соединенные Штаты отрапортовали о сильных данных по строительскому сектору за июль, что может вызвать ралли на фондовом рынке и в свою очередь окажет положительное влияние на USDJPY, поскольку данная пара коррелирует с индексом #SP500. Строительный сектор является важным элементом экономики США и значительный рост числа новых фундаментов указывает на выход экономики из “короновирусного кризиса”
Торговая рекомендация: флэт 105.15 -106.00.
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
15.30 мск. США: Данные по запасам сырой нефти от министерства энергетики за август.
21.00 мск. США: Публикация протокола заседания ФРС за август.
EURUSD:
Индекс доллара USDX продолжил своё падение, тренд набирает обороты. Исходя из динамики данного инструмента можно ожидать роста котировок пары EURUSD в область 1.2200. Здесь весь вопрос только во времени: мы увидим это до конца месяца или тенденция растянется на несколько недель? Сейчас все факторы указывают на рост евро. Во-первых, на рынке межбанковского кредитования вновь начинают снижаться ставки по долларовым кредитам. Трехмесячная ставка Libor, которая является эталонной для банкиров, вновь снижается, после недельного роста. Рост ставок совпал с коррекцией по евро, а сейчас можно ожидать продолжения тренда по европейской валюте. Нельзя обойти стороной и ралли на товарном рынке. Инвесторы увеличивают длинные позиции по металлам и энергоносителям, что будет оказывать давление на доллар, поскольку сырье котируется в американской валюте.
Торговая рекомендация: Buy 1.1920/1.1895 и take profit 1.1970.
GBPUSD:
На этой неделе наблюдается высокий спрос на “рисковые активы”, что позитивно для фунта, поскольку британская валюта исторически коррелирует с данными инструментами. Инвесторы активно скупают металлы, энергоносители, акции. Почему это происходит? Ведущие мировые ЦБ продолжают “закачивать” ликвидность в финансовую систему. На этой неделе масштабные операции на рынке проводят ФРС США, Банк Китая и ЕЦБ. Коммерческие банки не испытывают проблем с деньгами, у них есть излишек денежных средств, которые они направляют на покупку “рисковых активов”. Почему именно в данные активы направляется свободный капитал? Не проще ли купить американских государственных облигаций и жить спокойно? Нет не проще, поскольку реальная доходность по американским бумагам отрицательная, то есть доходность не покрывает инфляцию.
Торговая рекомендация: Buy 1.3210/1.3190 и take profit 1.3255.
USDJPY:
На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать снижения котировок на фоне сильного нисходящего тренда по индексу долларовой корзины. Инвесторы сейчас активно продают американский доллар, поскольку отрицательная реальная доходность по американским государственным облигациям не оставляет им иного выбора. С другой стороны, Соединенные Штаты отрапортовали о сильных данных по строительскому сектору за июль, что может вызвать ралли на фондовом рынке и в свою очередь окажет положительное влияние на USDJPY, поскольку данная пара коррелирует с индексом #SP500. Строительный сектор является важным элементом экономики США и значительный рост числа новых фундаментов указывает на выход экономики из “короновирусного кризиса”
Торговая рекомендация: флэт 105.15 -106.00.
FreshForex_com
Хедж-фонды продолжают наращивать длинные позиции
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
15.30 мск. США: Число закладок новых фундаментов за июль.
EURUSD:
Накануне инвесторы полностью проигнорировала фактор изъятия долларовой ликвидности со стороны Минфина США. Казначейство забрало из финансовой системы $62,48 млрд. через размещение облигаций, однако доллар на этом событии не смог укрепиться. Инвесторы выкупают любые просадки и евро консолидируется в области 1.1850. Такая динамика указывает на то, что нас ожидают новые максимумы года в самое ближайшее время. Сегодня Федеральный Резерв выкупит облигаций на сумму $8,8 млрд., что может приободрить трейдеров на наращивание “лонгов”. По данным CFTC, хедж-фонды продолжают наращивать длинные позиции по евро, сейчас показатель достиг девятилетнего максимума.
Торговая рекомендация: Buy 1.1869/1.1850 и take profit 1.1920.
GBPUSD:
Спрос на “рисковые активы” положительно отразится на стоимости британской валюты. Инвесторы активно скупают драгоценные металлы, промышленные металлы и энергоносители. Ралли на товарном рынке будет оказывать фунту поддержку, поскольку товары и британская валюта исторически коррелируют между собой. Ультра мягкая кредитно-денежная политика ФРС США не оставляет инвесторам иного выбора, как увеличивать длинные позиции по рисковым активам, поскольку в Штатах по-прежнему сохраняются отрицательные реальные процентные ставки.
Торговая рекомендация: Buy 1.3110/1.3090 и take profit 1.3184.
USDJPY:
Индекс долларовой корзины USDX приближается к двухлетнему минимуму, что негативно для данной валютной пары. На мой взгляд, USDX в среднесрочной перспективе упадет еще на 3%, поскольку ФРС США еженедельно увеличивает количество долларов в финансовой системе. С другой стороны, действия Федерального Резерва благоприятны для американского фондового рынка, с которым исторически коррелирует данная валютная пара. Индекс #SP500 находится в шаге от исторического максимума и новый рекорд может быть установлен в самое ближайшее время, что в свою очередь будет сдерживать USDJPY от сильного падения.
Торговая рекомендация: флэь 105.00 -106.00.
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
15.30 мск. США: Число закладок новых фундаментов за июль.
EURUSD:
Накануне инвесторы полностью проигнорировала фактор изъятия долларовой ликвидности со стороны Минфина США. Казначейство забрало из финансовой системы $62,48 млрд. через размещение облигаций, однако доллар на этом событии не смог укрепиться. Инвесторы выкупают любые просадки и евро консолидируется в области 1.1850. Такая динамика указывает на то, что нас ожидают новые максимумы года в самое ближайшее время. Сегодня Федеральный Резерв выкупит облигаций на сумму $8,8 млрд., что может приободрить трейдеров на наращивание “лонгов”. По данным CFTC, хедж-фонды продолжают наращивать длинные позиции по евро, сейчас показатель достиг девятилетнего максимума.
Торговая рекомендация: Buy 1.1869/1.1850 и take profit 1.1920.
GBPUSD:
Спрос на “рисковые активы” положительно отразится на стоимости британской валюты. Инвесторы активно скупают драгоценные металлы, промышленные металлы и энергоносители. Ралли на товарном рынке будет оказывать фунту поддержку, поскольку товары и британская валюта исторически коррелируют между собой. Ультра мягкая кредитно-денежная политика ФРС США не оставляет инвесторам иного выбора, как увеличивать длинные позиции по рисковым активам, поскольку в Штатах по-прежнему сохраняются отрицательные реальные процентные ставки.
Торговая рекомендация: Buy 1.3110/1.3090 и take profit 1.3184.
USDJPY:
Индекс долларовой корзины USDX приближается к двухлетнему минимуму, что негативно для данной валютной пары. На мой взгляд, USDX в среднесрочной перспективе упадет еще на 3%, поскольку ФРС США еженедельно увеличивает количество долларов в финансовой системе. С другой стороны, действия Федерального Резерва благоприятны для американского фондового рынка, с которым исторически коррелирует данная валютная пара. Индекс #SP500 находится в шаге от исторического максимума и новый рекорд может быть установлен в самое ближайшее время, что в свою очередь будет сдерживать USDJPY от сильного падения.
Торговая рекомендация: флэь 105.00 -106.00.
FreshForex_com
Минфин США поспособствует ралли на рынке акций
Прогноз на неделю 17-21 августа:
#SP500:
Минфин США увеличивает расходы, что положительно отразится как на экономическом росте Соединенных Штатов, так и на фондовом рынке, поскольку рынок акций зависит от состояния экономики. Минфин за последнюю неделю потратил чуть более $75 млрд. со своего специального счета (счет Казначейства), который находится в ФРС. Отмечу, что государственные расходы увеличились за неделю на $4 млрд. Две недели подряд Минфин тратит деньги на поддержание роста экономики. Этот тренд будет только усиливаться в ближайшие недели, поскольку уже 4 ноября пройдут очередные выборы президента США. Главе государства сейчас выгодно, чтобы Минфин активно тратил деньги, поскольку тем самым Трамп может рекламировать различные программы поддержки бизнеса и населения.
Торговая рекомендация: Buy 3370/3350 и take profit 3410.
#BRENT:
Три недели подряд в американских хранилищах сокращаются запасы нефти. Сделка ОПЕК+ приносит свои плоды. Сделка стартовала с 1 мая и с тех пор запасы в американских хранилищах сократились на 13,5 млн. барр. В свежем отчете ОПЕК указано, что картель ждет роста спроса на нефть в третьем и четвертом кварталах, при этом добычу будет меньше спроса, что будет способствовать дополнительному сокращению запасов нефти в хранилищах. Для нефтяных цен это позитивный сигнал. С учетом того, что исторически наблюдается корреляция между #BRENT и #SP500, а как было отмечено ранее, американский фондовый рынок может хорошо подрасти в новую пятидневку, то мы получаем хороший сигнал на покупку нефти.
Торговая рекомендация: Buy 44.90/44.70 и take profit 46.50
XAUUSD:
В новую пятидневку я ожидаю снижения котировок, на фоне восходящего тренда на американском фондовом рынке. Золото относится к числу защитных активов, которые демонстрируют спад в период ралли на рынке акций. Сейчас у нас может сложиться именно такая ситуация. В ближайший месяц в Соединенных Штатах ожидается регистрации вакцины от COVID-19, что негативно отразится на стоимости желтого металла. Вакцинация населения нивелирует риски, и нас будет ожидать V-образное восстановление экономического роста, что в свою очередь приведет к ралли на фондовых рынках.
Торговая рекомендация: Sell 1950/1965 и take profit 1925
Прогноз на неделю 17-21 августа:
#SP500:
Минфин США увеличивает расходы, что положительно отразится как на экономическом росте Соединенных Штатов, так и на фондовом рынке, поскольку рынок акций зависит от состояния экономики. Минфин за последнюю неделю потратил чуть более $75 млрд. со своего специального счета (счет Казначейства), который находится в ФРС. Отмечу, что государственные расходы увеличились за неделю на $4 млрд. Две недели подряд Минфин тратит деньги на поддержание роста экономики. Этот тренд будет только усиливаться в ближайшие недели, поскольку уже 4 ноября пройдут очередные выборы президента США. Главе государства сейчас выгодно, чтобы Минфин активно тратил деньги, поскольку тем самым Трамп может рекламировать различные программы поддержки бизнеса и населения.
Торговая рекомендация: Buy 3370/3350 и take profit 3410.
#BRENT:
Три недели подряд в американских хранилищах сокращаются запасы нефти. Сделка ОПЕК+ приносит свои плоды. Сделка стартовала с 1 мая и с тех пор запасы в американских хранилищах сократились на 13,5 млн. барр. В свежем отчете ОПЕК указано, что картель ждет роста спроса на нефть в третьем и четвертом кварталах, при этом добычу будет меньше спроса, что будет способствовать дополнительному сокращению запасов нефти в хранилищах. Для нефтяных цен это позитивный сигнал. С учетом того, что исторически наблюдается корреляция между #BRENT и #SP500, а как было отмечено ранее, американский фондовый рынок может хорошо подрасти в новую пятидневку, то мы получаем хороший сигнал на покупку нефти.
Торговая рекомендация: Buy 44.90/44.70 и take profit 46.50
XAUUSD:
В новую пятидневку я ожидаю снижения котировок, на фоне восходящего тренда на американском фондовом рынке. Золото относится к числу защитных активов, которые демонстрируют спад в период ралли на рынке акций. Сейчас у нас может сложиться именно такая ситуация. В ближайший месяц в Соединенных Штатах ожидается регистрации вакцины от COVID-19, что негативно отразится на стоимости желтого металла. Вакцинация населения нивелирует риски, и нас будет ожидать V-образное восстановление экономического роста, что в свою очередь приведет к ралли на фондовых рынках.
Торговая рекомендация: Sell 1950/1965 и take profit 1925
FreshForex_com
Минфин США изымает долларовую ликвидность
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
15.30 мск. США: Изменение объема розничной торговли за июль.
EURUSD:
Сегодня Минфин США привлечет с рынка $62,48 млрд. через размещение казначейских облигаций, что является максимальным объемом с 31 июля. Тогда Минфин привлек $63 млрд., что вызвало рост котировок доллара. Сейчас я ожидаю повторения этого сценария. Федеральный резерв сегодня проведет операции на открытом рынке в объеме $1,72 млрд., что не сможет оказать сильного влияния на ход торгов. Отмечу, что на этой неделе больше не ожидается столь значительного изъятия долларовой ликвидности с рынка со стороны Минфина США, а это значит, что сегодняшнее снижение котировок EURUSD будет временным, после чего среднесрочный восходящий тренд продолжится.
Торговая рекомендация: Sell 1.1875/1.1895 и take profit 1.1840.
GBPUSD:
Продаем фунт по двум причинам. Во-первых, на рынке межбанковского кредитования в Лондоне трехмесячные долларовые процентные ставки подросли до шестидневного максимума, что сигнализирует о спросе на американскую валюту со стороны банкиров. Трехмесячная ставка Libor, которая долгое время находилась ниже границы диапазона ставки ФРС 0,25%, теперь находится на уровне 0,27%. Нельзя сказать, что на рынке есть высокий спрос на доллары, однако хоть и незначительный, но всё же рост процентных ставок, будет оказывать краткосрочную поддержку американской валюте. Во-вторых, Минфин США сегодня проведет размещение казначейских облигаций на сумму $112 млрд. и проведет погашение облигаций на сумму $49,52 млрд. Таким образом, чистой отток средств из финансовых системы составит $62,48 млрд., что положительно отразится на стоимости доллара.
Торговая рекомендация: Sell 1.3123/1.3150 и take profit 1.3085.
USDJPY:
Опубликованная в минувшую пятницу макроэкономическая статистика из Соединенных штатов вселяет оптимизм. Индекс настроения потребителей от Университета Мичигана вырос до 72,8 пунктов, что указывает на улучшение ситуации в американской экономике. Инвесторы сейчас находятся в ожидании регистрации вакцины от COVID-19. Компания Moderna обещает завершить заключительную фазу клинических исследований в начале сентября. Белый Дом уже подписал контракт с компанией на поставку 100 млн. доз вакцины. Регистрация вакцины может вызвать хорошее ралли на американском фондовом рынке, что положительно отразится на стоимости USDJPY, поскольку пара исторически коррелирует с индексом #SP500. Стоит отметить, что инвесторы всегда заранее отыгрывают все важные факторы и уже сейчас можно ожидать устойчивого спроса на американские акций, за несколько недель до регистрации вакцины.
Торговая рекомендация: Buy 106.45/106.30 и take profit 106.85.
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
15.30 мск. США: Изменение объема розничной торговли за июль.
EURUSD:
Сегодня Минфин США привлечет с рынка $62,48 млрд. через размещение казначейских облигаций, что является максимальным объемом с 31 июля. Тогда Минфин привлек $63 млрд., что вызвало рост котировок доллара. Сейчас я ожидаю повторения этого сценария. Федеральный резерв сегодня проведет операции на открытом рынке в объеме $1,72 млрд., что не сможет оказать сильного влияния на ход торгов. Отмечу, что на этой неделе больше не ожидается столь значительного изъятия долларовой ликвидности с рынка со стороны Минфина США, а это значит, что сегодняшнее снижение котировок EURUSD будет временным, после чего среднесрочный восходящий тренд продолжится.
Торговая рекомендация: Sell 1.1875/1.1895 и take profit 1.1840.
GBPUSD:
Продаем фунт по двум причинам. Во-первых, на рынке межбанковского кредитования в Лондоне трехмесячные долларовые процентные ставки подросли до шестидневного максимума, что сигнализирует о спросе на американскую валюту со стороны банкиров. Трехмесячная ставка Libor, которая долгое время находилась ниже границы диапазона ставки ФРС 0,25%, теперь находится на уровне 0,27%. Нельзя сказать, что на рынке есть высокий спрос на доллары, однако хоть и незначительный, но всё же рост процентных ставок, будет оказывать краткосрочную поддержку американской валюте. Во-вторых, Минфин США сегодня проведет размещение казначейских облигаций на сумму $112 млрд. и проведет погашение облигаций на сумму $49,52 млрд. Таким образом, чистой отток средств из финансовых системы составит $62,48 млрд., что положительно отразится на стоимости доллара.
Торговая рекомендация: Sell 1.3123/1.3150 и take profit 1.3085.
USDJPY:
Опубликованная в минувшую пятницу макроэкономическая статистика из Соединенных штатов вселяет оптимизм. Индекс настроения потребителей от Университета Мичигана вырос до 72,8 пунктов, что указывает на улучшение ситуации в американской экономике. Инвесторы сейчас находятся в ожидании регистрации вакцины от COVID-19. Компания Moderna обещает завершить заключительную фазу клинических исследований в начале сентября. Белый Дом уже подписал контракт с компанией на поставку 100 млн. доз вакцины. Регистрация вакцины может вызвать хорошее ралли на американском фондовом рынке, что положительно отразится на стоимости USDJPY, поскольку пара исторически коррелирует с индексом #SP500. Стоит отметить, что инвесторы всегда заранее отыгрывают все важные факторы и уже сейчас можно ожидать устойчивого спроса на американские акций, за несколько недель до регистрации вакцины.
Торговая рекомендация: Buy 106.45/106.30 и take profit 106.85.
FreshForex_com
Ждем позитивную статистику из США
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
15.30 мск. США: Изменение объема розничной торговли за июль.
EURUSD:
На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать снижения котировок на фоне позитивной статистики из Соединенных Штатов. Сегодня мы получим данные по розничным продажам за июль, которые могут порадовать инвесторов сильным ростом, поскольку в Штатах улучшается ситуация на рынке труда. Количество безработных сокращается, а низкая инфляция способствует росту потребительских расходов. Для доллара это позитивный сигнал. С другой стороны, ФРС США опубликовала свежий график выкупа казначейских облигаций и сегодня пройдут операции в объеме $12,82 млрд., что является максимальным объемом за последние две недели. Увеличение долларовой ликвидности может вызвать снижение стоимости американской валюты.
Торговая рекомендация: флэт 1.1780 -1.1855
GBPUSD:
На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, на рынке межбанковского кредитования в Лондоне трехмесячные долларовые процентные ставки подросли до пятидневного максимума, что сигнализирует о спросе на американскую валюту со стороны банкиров. Этот фактор может оказать хорошую поддержку доллару, и мы можем увидеть движение в паре GBPUSD ниже психологического уровня 1.3000. С другой стороны, Федеральный Резерв сегодня выкупит казначейских облигаций на сумму $12,82 млрд. во второй половине дня, что может вызвать ослабление доллара.
Торговая рекомендация: флэт 1.3030 -1.3120.
USDJPY:
Сегодня американский фондовый индекс #SP500 может обновить исторический максимум, что положительно отразится на стоимости данной валютной пары, поскольку активы исторически коррелируют между собой. Во-первых, ФРС США сегодня выкупит активов на сумму $12,82 млрд., что является максимальным уровнем за последние две недели. Дополнительная ликвидность всегда положительно воспринимается инвесторами. Во-вторых, я ожидаю публикации позитивного релиза по розничным продажам в США за июль, поскольку в Штатах сокращается количество заявление на пособие по безработице. Рост занятости традиционно приводит к увеличению потребительских расходов.
Торговая рекомендация: Buy 106.70/106.50 и take profit 107.15.
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
15.30 мск. США: Изменение объема розничной торговли за июль.
EURUSD:
На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать снижения котировок на фоне позитивной статистики из Соединенных Штатов. Сегодня мы получим данные по розничным продажам за июль, которые могут порадовать инвесторов сильным ростом, поскольку в Штатах улучшается ситуация на рынке труда. Количество безработных сокращается, а низкая инфляция способствует росту потребительских расходов. Для доллара это позитивный сигнал. С другой стороны, ФРС США опубликовала свежий график выкупа казначейских облигаций и сегодня пройдут операции в объеме $12,82 млрд., что является максимальным объемом за последние две недели. Увеличение долларовой ликвидности может вызвать снижение стоимости американской валюты.
Торговая рекомендация: флэт 1.1780 -1.1855
GBPUSD:
На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, на рынке межбанковского кредитования в Лондоне трехмесячные долларовые процентные ставки подросли до пятидневного максимума, что сигнализирует о спросе на американскую валюту со стороны банкиров. Этот фактор может оказать хорошую поддержку доллару, и мы можем увидеть движение в паре GBPUSD ниже психологического уровня 1.3000. С другой стороны, Федеральный Резерв сегодня выкупит казначейских облигаций на сумму $12,82 млрд. во второй половине дня, что может вызвать ослабление доллара.
Торговая рекомендация: флэт 1.3030 -1.3120.
USDJPY:
Сегодня американский фондовый индекс #SP500 может обновить исторический максимум, что положительно отразится на стоимости данной валютной пары, поскольку активы исторически коррелируют между собой. Во-первых, ФРС США сегодня выкупит активов на сумму $12,82 млрд., что является максимальным уровнем за последние две недели. Дополнительная ликвидность всегда положительно воспринимается инвесторами. Во-вторых, я ожидаю публикации позитивного релиза по розничным продажам в США за июль, поскольку в Штатах сокращается количество заявление на пособие по безработице. Рост занятости традиционно приводит к увеличению потребительских расходов.
Торговая рекомендация: Buy 106.70/106.50 и take profit 107.15.
FreshForex_com
Позитивные новости из США
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
15.30 мск. США: Индекс потребительских цен за июль.
EURUSD:
Во второй половине дня Соединенные Штаты опубликуют данные по инфляции за июль. Накануне был опубликован показатель PPI, который является опережающим индикатором инфляции. Данный показатель вышел лучше медианы прогнозов, что сигнализирует о росте индекса потребительских цен. Для американского доллара это умеренно позитивный сигнал. Дополнительную поддержку доллару окажет негативная динамика рынка золота - желтый металл накануне упал на 5%, что стало самым большим падением в этом году. Поскольку золото и доллара имеют обратную корреляцию, то для американкой валюты это позитивный сигнал. На рынке межбанковского кредитования в Лондоне немного подросли долларовые ставки по трехмесячным кредитам, что также играет на руку покупателям американской валюты.
Торговая рекомендация: Sell 1.1740/1.1760 и take profit 1.1700.
GBPUSD:
Негативная динамика долгового рынка сигнализирует о снижении котировок британской валюты. Спрэд доходности 10-летних государственных облигаций Великобритании и США демонстрирует снижение, что будет оказывать давление на фунт. Геополитическая напряженность между Соединенными Штатами и Китаем также может вынудить инвесторов закрыть позиции по “рисковым активам”, с которыми фунт традиционно имеет сильную корреляцию. Федеральные госучреждения США с 13 августа не смогут заключать соглашения с компаниями-подрядчиками, которые используют технологии пяти китайских компаний: Huawei, ZTE, Hikvision, Dahua Technology и Dahua Technology, а также их дочерних предприятий.
Торговая рекомендация: Sell 1.3047/1.3070 и take profit 1.3000.
USDJPY:
На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать роста котировок на фоне выхода позитивных данных по инфляции в Штатах за июль, поскольку индекс цен производителей, опубликованный накануне, зафиксировал рост себестоимости продукции. С другой стороны, новый виток геополитической напряженности между США и Китаем может заставить инвесторов продавать акции на фондовых площадках, что в свою очередь приведет к снижению котировок USDJPY, поскольку данная валютная пара сильно коррелирует с рынками акций.
Торговая рекомендация: флэт 106.15 -107.05.
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
15.30 мск. США: Индекс потребительских цен за июль.
EURUSD:
Во второй половине дня Соединенные Штаты опубликуют данные по инфляции за июль. Накануне был опубликован показатель PPI, который является опережающим индикатором инфляции. Данный показатель вышел лучше медианы прогнозов, что сигнализирует о росте индекса потребительских цен. Для американского доллара это умеренно позитивный сигнал. Дополнительную поддержку доллару окажет негативная динамика рынка золота - желтый металл накануне упал на 5%, что стало самым большим падением в этом году. Поскольку золото и доллара имеют обратную корреляцию, то для американкой валюты это позитивный сигнал. На рынке межбанковского кредитования в Лондоне немного подросли долларовые ставки по трехмесячным кредитам, что также играет на руку покупателям американской валюты.
Торговая рекомендация: Sell 1.1740/1.1760 и take profit 1.1700.
GBPUSD:
Негативная динамика долгового рынка сигнализирует о снижении котировок британской валюты. Спрэд доходности 10-летних государственных облигаций Великобритании и США демонстрирует снижение, что будет оказывать давление на фунт. Геополитическая напряженность между Соединенными Штатами и Китаем также может вынудить инвесторов закрыть позиции по “рисковым активам”, с которыми фунт традиционно имеет сильную корреляцию. Федеральные госучреждения США с 13 августа не смогут заключать соглашения с компаниями-подрядчиками, которые используют технологии пяти китайских компаний: Huawei, ZTE, Hikvision, Dahua Technology и Dahua Technology, а также их дочерних предприятий.
Торговая рекомендация: Sell 1.3047/1.3070 и take profit 1.3000.
USDJPY:
На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать роста котировок на фоне выхода позитивных данных по инфляции в Штатах за июль, поскольку индекс цен производителей, опубликованный накануне, зафиксировал рост себестоимости продукции. С другой стороны, новый виток геополитической напряженности между США и Китаем может заставить инвесторов продавать акции на фондовых площадках, что в свою очередь приведет к снижению котировок USDJPY, поскольку данная валютная пара сильно коррелирует с рынками акций.
Торговая рекомендация: флэт 106.15 -107.05.
FreshForex_com
Ралли на американском рынке акций
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
12.00 мск. Германия: Индекс настроений в деловой среде от института ZEW за июль.
EURUSD:
Покупаем евро по двум причинам. Во-первых, сегодня можно ожидать выхода позитивных данных от института ZEW по индексу деловой активности в Германии, поскольку немецкие компании увеличивают производственные мощности. Во-вторых, Минфин США сегодня проведет погашение облигаций на сумму $10 млрд., а ФРС выкупи облигаций на открытом рынке на сумму $2,42 млрд. Таким образом, финансовые власти США закачают в финансовую систему $12,42 млрд., что окажет негативное влияние на стоимости американской валюты.
Торговая рекомендация: Buy 1.1740/1.1720 и take profit 1.1845.
GBPUSD:
На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать снижения котировок на фоне негативной динамики долгового рынка, поскольку спрэд доходности 10-летних государственных облигаций Великобритании и США демонстрирует снижение, что сигнализирует о развитии нисходящего тренда. С другой стороны, геополитическая напряженность на Ближнем Востоке будет оказывать поддержку нефтяному рынку, что в свою очередь положительно отразится на стоимости британской валюты, поскольку активы коррелируют между собой.
Торговая рекомендация: флэт 1.3050 -1.3135.
USDJPY:
В Конгрессе США продолжаются дебаты по выделению пакета помощи в размере $1 трлн. Финансовые СМИ пишут, что стороны не могут прийти к консенсусу, однако инвесторы выкупают любые просадки на американском рынке акций и поднимают котировки вверх. Видимо инсайдеры знают о том, что соглашение будет достигнуто, и заранее начинают формировать длинные позиции. Для данной валютной пары это позитивный сигнал, поскольку исторический, поскольку данная валютная пара исторически коррелирует с американским рынком акций.
Торговая рекомендация: Buy 105.95/105.75 и take profit 106.30.
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
12.00 мск. Германия: Индекс настроений в деловой среде от института ZEW за июль.
EURUSD:
Покупаем евро по двум причинам. Во-первых, сегодня можно ожидать выхода позитивных данных от института ZEW по индексу деловой активности в Германии, поскольку немецкие компании увеличивают производственные мощности. Во-вторых, Минфин США сегодня проведет погашение облигаций на сумму $10 млрд., а ФРС выкупи облигаций на открытом рынке на сумму $2,42 млрд. Таким образом, финансовые власти США закачают в финансовую систему $12,42 млрд., что окажет негативное влияние на стоимости американской валюты.
Торговая рекомендация: Buy 1.1740/1.1720 и take profit 1.1845.
GBPUSD:
На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать снижения котировок на фоне негативной динамики долгового рынка, поскольку спрэд доходности 10-летних государственных облигаций Великобритании и США демонстрирует снижение, что сигнализирует о развитии нисходящего тренда. С другой стороны, геополитическая напряженность на Ближнем Востоке будет оказывать поддержку нефтяному рынку, что в свою очередь положительно отразится на стоимости британской валюты, поскольку активы коррелируют между собой.
Торговая рекомендация: флэт 1.3050 -1.3135.
USDJPY:
В Конгрессе США продолжаются дебаты по выделению пакета помощи в размере $1 трлн. Финансовые СМИ пишут, что стороны не могут прийти к консенсусу, однако инвесторы выкупают любые просадки на американском рынке акций и поднимают котировки вверх. Видимо инсайдеры знают о том, что соглашение будет достигнуто, и заранее начинают формировать длинные позиции. Для данной валютной пары это позитивный сигнал, поскольку исторический, поскольку данная валютная пара исторически коррелирует с американским рынком акций.
Торговая рекомендация: Buy 105.95/105.75 и take profit 106.30.
FreshForex_com
Существенное падение долларовых ставок на межбанке
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
15.30 мск. США: Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе за июль.
EURUSD:
Во второй половине дня Штаты опубликуют свежий отчет по рынку труда. Опережающие индикаторы ISM по промышленности и сектору услуг сигнализируют о том, что мы не увидим сегодня данных лучше медианы прогнозов, при этом снижение заявок на пособие по безработице не позволяет рассчитывать на выход слабых данных. Я думаю, что итоговое значение будет примерно на уровне консенсус-прогноза и для рынка этой нейтральный фактор. На межбанке в Нью-Йорке и Лондоне продолжается снижение долларовых ставок, особенно интересной ситуация выглядит в Лондоне, где трехмесячная ставка Libor приближается к пятилетнему минимуму. Для доллара это однозначный негативный сигнал. В то же время, ФРС США сегодня не будет покупать облигации на рынке, а Минфин также возьмет паузу и только лишь 11 августа будет погашать облигации на сумму $10 млрд. Этот фактор будет сдерживать доллар от падения. Что мы имеем в сухом остатке? Я жду продолжения восходящего тренда по европейской валюте, и техническую коррекцию следует использовать для открытия позиций Buy.
Торговая рекомендация: Buy 1.1819/1.1800 и take profit 1.1880.
GBPUSD:
Банк Англии сохранил учетную ставку на уровне 0,1% и не стал ориентировать инвесторов на возможное введение отрицательных процентных ставок. Для фунта это позитивная новость, поскольку в последние три месяца инвесторы активно обсуждали отрицательные процентные ставки на туманном Альбионе. ФРС США опубликовала свежие данные по изменению счета Казначейства – за последнюю неделю показатель сократился на $71 млрд., что является максимальным уровнем в текущем году. Минфин США начинает тратить деньги и увеличивает количество долларов в банковской системе, что в свою очередь обычно приводит к снижению курса американской валюты.
Торговая рекомендация: Buy 1.3096/1.3075 и take profit 1.3169.
USDJPY:
Президент США Дональд Трамп подписал в четверг два исполнительных указа, запрещающих проведение любых сделок с владельцем приложения TikTok и WeChat. Также введен запрет на любые новые вложения американских пенсионных фондов в акции китайских компаний, а текущие позиции должны быть закрыты. Геополитическая напряженность между США и Китаем вынуждает инвесторов осторожно торговать в данной валютной паре, поскольку именно USDJPY сильнее всех реагирует на новости из США и Китая.
Торговая рекомендация: флэт 105.15 -105.80.
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
15.30 мск. США: Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе за июль.
EURUSD:
Во второй половине дня Штаты опубликуют свежий отчет по рынку труда. Опережающие индикаторы ISM по промышленности и сектору услуг сигнализируют о том, что мы не увидим сегодня данных лучше медианы прогнозов, при этом снижение заявок на пособие по безработице не позволяет рассчитывать на выход слабых данных. Я думаю, что итоговое значение будет примерно на уровне консенсус-прогноза и для рынка этой нейтральный фактор. На межбанке в Нью-Йорке и Лондоне продолжается снижение долларовых ставок, особенно интересной ситуация выглядит в Лондоне, где трехмесячная ставка Libor приближается к пятилетнему минимуму. Для доллара это однозначный негативный сигнал. В то же время, ФРС США сегодня не будет покупать облигации на рынке, а Минфин также возьмет паузу и только лишь 11 августа будет погашать облигации на сумму $10 млрд. Этот фактор будет сдерживать доллар от падения. Что мы имеем в сухом остатке? Я жду продолжения восходящего тренда по европейской валюте, и техническую коррекцию следует использовать для открытия позиций Buy.
Торговая рекомендация: Buy 1.1819/1.1800 и take profit 1.1880.
GBPUSD:
Банк Англии сохранил учетную ставку на уровне 0,1% и не стал ориентировать инвесторов на возможное введение отрицательных процентных ставок. Для фунта это позитивная новость, поскольку в последние три месяца инвесторы активно обсуждали отрицательные процентные ставки на туманном Альбионе. ФРС США опубликовала свежие данные по изменению счета Казначейства – за последнюю неделю показатель сократился на $71 млрд., что является максимальным уровнем в текущем году. Минфин США начинает тратить деньги и увеличивает количество долларов в банковской системе, что в свою очередь обычно приводит к снижению курса американской валюты.
Торговая рекомендация: Buy 1.3096/1.3075 и take profit 1.3169.
USDJPY:
Президент США Дональд Трамп подписал в четверг два исполнительных указа, запрещающих проведение любых сделок с владельцем приложения TikTok и WeChat. Также введен запрет на любые новые вложения американских пенсионных фондов в акции китайских компаний, а текущие позиции должны быть закрыты. Геополитическая напряженность между США и Китаем вынуждает инвесторов осторожно торговать в данной валютной паре, поскольку именно USDJPY сильнее всех реагирует на новости из США и Китая.
Торговая рекомендация: флэт 105.15 -105.80.
FreshForex_com
Избыток долларов в финансовой системе
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
15.30 мск. США: Число первичных обращений за пособием по безработице за июль.
EURUSD:
Восходящий тренд по евро набирает обороты, и тестирование психологического уровня 1.2000 это всего лишь вопрос времени. Возможно, что мы увидим эту отметку на этой неделе, возможно на следующей. Сегодня Минфин США погашает облигации на сумму $8,6 млрд., а ФРС выкупит облигаций в объеме $1,75 млрд. Таким образом, американские финансовые власти сегодня произведут “вливание ликвидности” в финансовую систему в объеме $10,35 млрд., что негативно отразится на стоимости американской валюты. На европейском межбанковском рынке трехмесячная долларовая ставка Libor, которая является эталонной, три дня подряд находится ниже уровня 0,25%, что указывает на избыток долларов на межбанке. Этот фактор будет оказывать дополнительное давление на курс доллара.
Торговая рекомендация: Buy 1.1860/1.1840 и take profit 1.1910.
GBPUSD:
Открываем позиции Buy по двум причинам. Во-первых, Минфин США и ФРС сегодня произведут “вливание ликвидности” в финансовую систему в объеме $10,35 млрд., что негативно отразится на стоимости американской валюты. Во-вторых, бычье ралли на нефтяном рынке окажет поддержку британской валюте, поскольку фунт исторически коррелирует с нефтяными ценами. Минэнерго США накануне отрапортовал о снижении запасов черного золота в хранилищах в размере 7,3 млн. барр. За последние две недели запасы нефти в Штатах сократились на 17,9 млн. барр. Снижение запасов традиционно оказывает положительное влияние на стоимости углеводородов.
Торговая рекомендация: Buy 1.3107/1.3080 и take profit 1.3169.
USDJPY:
На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать снижения котировок на фоне низкий долларовых процентных ставок на межбанке. На европейском межбанковском рынке трехмесячная долларовая ставка Libor, которая является эталонной, три дня подряд находится ниже уровня 0,25%, что указывает на избыток долларов на межбанке. С другой стороны, бычье ралли на американском фондовом рынке может вызвать рост данной валютной пары, поскольку между USDJPY и индексом S&P500 исторически наблюдается прямая корреляция. Трейдеры ждут финального решения Конгресса США по антикризисному пакету в размере $1 трлн.
Торговая рекомендация: флэт 105.05 -105.80.
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
15.30 мск. США: Число первичных обращений за пособием по безработице за июль.
EURUSD:
Восходящий тренд по евро набирает обороты, и тестирование психологического уровня 1.2000 это всего лишь вопрос времени. Возможно, что мы увидим эту отметку на этой неделе, возможно на следующей. Сегодня Минфин США погашает облигации на сумму $8,6 млрд., а ФРС выкупит облигаций в объеме $1,75 млрд. Таким образом, американские финансовые власти сегодня произведут “вливание ликвидности” в финансовую систему в объеме $10,35 млрд., что негативно отразится на стоимости американской валюты. На европейском межбанковском рынке трехмесячная долларовая ставка Libor, которая является эталонной, три дня подряд находится ниже уровня 0,25%, что указывает на избыток долларов на межбанке. Этот фактор будет оказывать дополнительное давление на курс доллара.
Торговая рекомендация: Buy 1.1860/1.1840 и take profit 1.1910.
GBPUSD:
Открываем позиции Buy по двум причинам. Во-первых, Минфин США и ФРС сегодня произведут “вливание ликвидности” в финансовую систему в объеме $10,35 млрд., что негативно отразится на стоимости американской валюты. Во-вторых, бычье ралли на нефтяном рынке окажет поддержку британской валюте, поскольку фунт исторически коррелирует с нефтяными ценами. Минэнерго США накануне отрапортовал о снижении запасов черного золота в хранилищах в размере 7,3 млн. барр. За последние две недели запасы нефти в Штатах сократились на 17,9 млн. барр. Снижение запасов традиционно оказывает положительное влияние на стоимости углеводородов.
Торговая рекомендация: Buy 1.3107/1.3080 и take profit 1.3169.
USDJPY:
На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать снижения котировок на фоне низкий долларовых процентных ставок на межбанке. На европейском межбанковском рынке трехмесячная долларовая ставка Libor, которая является эталонной, три дня подряд находится ниже уровня 0,25%, что указывает на избыток долларов на межбанке. С другой стороны, бычье ралли на американском фондовом рынке может вызвать рост данной валютной пары, поскольку между USDJPY и индексом S&P500 исторически наблюдается прямая корреляция. Трейдеры ждут финального решения Конгресса США по антикризисному пакету в размере $1 трлн.
Торговая рекомендация: флэт 105.05 -105.80.
FreshForex_com
Две причины купить евро
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
17.00 мск. США: непроизводственный индекс ISM за июль.
EURUSD:
Покупаем евро по двум причинам. Во-первых, трехмесячная долларовая ставка Libor, которая является эталонной для европейского межбанковского рынка, находится ниже уровня 0,25%, что указывает на избыток долларов. Диапазон долларовых ставок, который установила ФРС США, составляет 0-0,25%. Если межбанковская ставка находится внутри диапазона, то это говорит об избытке долларов, если ставка выходит за диапазон, то на межбанке наблюдается дефицит долларовой ликвидности. Сейчас у нас избыток долларов и это негативно для курса американской валюты. Во-вторых, бычье ралли на рынке золота положительно отразится на стоимости евро, поскольку европейская валюта коррелирует с желтым металлом.
Торговая рекомендация: Buy 1.1800/1.1775 и take profit 1.1851.
GBPUSD:
На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать снижения котировок на фоне негативной динамики долгового рынка, где спрэд доходности 10-летних государственных облигаций Великобритании и США демонстрирует снижение, что сигнализирует о возможном снижении курса GBPUSD. С другой стороны, восходящий тренд на нефтяном рынке может оказать поддержку фунту, поскольку британская валюта коррелирует с черным золотом. Инвесторы наращивают “лонги” в нефти, поскольку ожидают роста потребления нефтепродуктов этой осенью.
Торговая рекомендация: флэт 1.3030 -1.3120.
USDJPY:
Низкие процентные ставки вынуждают инвесторов продавать американский доллар. Индекс долларовой корзины USDX сейчас находится на двухлетнем минимуме и может упасть еще на 4%. Федеральный Резерв сегодня увеличит объем выкупа активов, а Минфин завтра проведет очередное погашение казначейских облигаций. Два данных ведомства за два дня добавят в финансовую систему очередную порцию долларов, что в свою очередь негативно отразится на курсе американской валюты.
Торговая рекомендация: Sell 105.80/106.05 и take profit 105.40.
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
17.00 мск. США: непроизводственный индекс ISM за июль.
EURUSD:
Покупаем евро по двум причинам. Во-первых, трехмесячная долларовая ставка Libor, которая является эталонной для европейского межбанковского рынка, находится ниже уровня 0,25%, что указывает на избыток долларов. Диапазон долларовых ставок, который установила ФРС США, составляет 0-0,25%. Если межбанковская ставка находится внутри диапазона, то это говорит об избытке долларов, если ставка выходит за диапазон, то на межбанке наблюдается дефицит долларовой ликвидности. Сейчас у нас избыток долларов и это негативно для курса американской валюты. Во-вторых, бычье ралли на рынке золота положительно отразится на стоимости евро, поскольку европейская валюта коррелирует с желтым металлом.
Торговая рекомендация: Buy 1.1800/1.1775 и take profit 1.1851.
GBPUSD:
На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать снижения котировок на фоне негативной динамики долгового рынка, где спрэд доходности 10-летних государственных облигаций Великобритании и США демонстрирует снижение, что сигнализирует о возможном снижении курса GBPUSD. С другой стороны, восходящий тренд на нефтяном рынке может оказать поддержку фунту, поскольку британская валюта коррелирует с черным золотом. Инвесторы наращивают “лонги” в нефти, поскольку ожидают роста потребления нефтепродуктов этой осенью.
Торговая рекомендация: флэт 1.3030 -1.3120.
USDJPY:
Низкие процентные ставки вынуждают инвесторов продавать американский доллар. Индекс долларовой корзины USDX сейчас находится на двухлетнем минимуме и может упасть еще на 4%. Федеральный Резерв сегодня увеличит объем выкупа активов, а Минфин завтра проведет очередное погашение казначейских облигаций. Два данных ведомства за два дня добавят в финансовую систему очередную порцию долларов, что в свою очередь негативно отразится на курсе американской валюты.
Торговая рекомендация: Sell 105.80/106.05 и take profit 105.40.
FreshForex_com
Избыток долларов в финансовой системе
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
Не ожидается важной макроэкономической статистики.
EURUSD:
Избыток долларов в мировой финансовой системе вынуждает банкиров покупать конкурентов американской валюты. ФРС США уже месяц не проводит аукционы РЕПО overnight в виду отсутствия заявок со стороны коммерческих банков. Напомню, что в первой половине года средний объем заявок на данных аукционах составлял $35,78 млрд. Минфин США сегодня проведет погашение казначейских облигаций на сумму $25 млрд., что только лишь увеличит количество долларов в банковской системе. Дополнительный объем ликвидности будет способствовать снижению котировок американской валюты.
Торговая рекомендация: Buy 1.1750/1.1725 и take profit 1.1801.
GBPUSD:
Покупаем британский фунт по двум причинам. Во-первых, Минфин США сегодня и в четверг проведет погашение государственных облигаций на общую сумму $33,6 млрд., причем основной объем будет погашен именно сегодня. Для доллара это негативный сигнал, поскольку в прошлом такие операции приводили к снижению стоимости американской валюты. Сегодня я ожидаю повторения этой тенденции. Во-вторых, восходящий тренд на нефтяном рынке положительно отразится на стоимости фунта, поскольку британская валюта исторически коррелирует с нефтяными котировками. Инвесторы наращивают длинные позиции на нефтяном рынке, поскольку позитивные отчеты по индексам деловой активности в промышленности США и Китая сигнализируют о росте спроса на нефтепродукты.
Торговая рекомендация: Buy 1.3059/1.3035 и take profit 1.3106.
USDJPY:
На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать снижения котировок, поскольку Минфин США сегодня погашает облигации на сумму $25 млрд., что только лишь увеличит количество долларов в банковской системе. Рост предложения приводит к снижению стоимости актива – это базовой правило экономики. С другой стороны, дополнительная долларовая ликвидность окажет положительное влияние на американский фондовый рынок, что в свою очередь может вызвать рост котировок USDJPY, ввиду корреляции валютной пары с индексом #SP500.
Торговая рекомендация: флэт 105.60 -106.37.
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
Не ожидается важной макроэкономической статистики.
EURUSD:
Избыток долларов в мировой финансовой системе вынуждает банкиров покупать конкурентов американской валюты. ФРС США уже месяц не проводит аукционы РЕПО overnight в виду отсутствия заявок со стороны коммерческих банков. Напомню, что в первой половине года средний объем заявок на данных аукционах составлял $35,78 млрд. Минфин США сегодня проведет погашение казначейских облигаций на сумму $25 млрд., что только лишь увеличит количество долларов в банковской системе. Дополнительный объем ликвидности будет способствовать снижению котировок американской валюты.
Торговая рекомендация: Buy 1.1750/1.1725 и take profit 1.1801.
GBPUSD:
Покупаем британский фунт по двум причинам. Во-первых, Минфин США сегодня и в четверг проведет погашение государственных облигаций на общую сумму $33,6 млрд., причем основной объем будет погашен именно сегодня. Для доллара это негативный сигнал, поскольку в прошлом такие операции приводили к снижению стоимости американской валюты. Сегодня я ожидаю повторения этой тенденции. Во-вторых, восходящий тренд на нефтяном рынке положительно отразится на стоимости фунта, поскольку британская валюта исторически коррелирует с нефтяными котировками. Инвесторы наращивают длинные позиции на нефтяном рынке, поскольку позитивные отчеты по индексам деловой активности в промышленности США и Китая сигнализируют о росте спроса на нефтепродукты.
Торговая рекомендация: Buy 1.3059/1.3035 и take profit 1.3106.
USDJPY:
На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать снижения котировок, поскольку Минфин США сегодня погашает облигации на сумму $25 млрд., что только лишь увеличит количество долларов в банковской системе. Рост предложения приводит к снижению стоимости актива – это базовой правило экономики. С другой стороны, дополнительная долларовая ликвидность окажет положительное влияние на американский фондовый рынок, что в свою очередь может вызвать рост котировок USDJPY, ввиду корреляции валютной пары с индексом #SP500.
Торговая рекомендация: флэт 105.60 -106.37.
FreshForex_com
В центре внимания переговоры в Конгрессе США
Прогноз на неделю 3-7 августа:
XAUUSD:
Драгоценный металл торгуется в области психологического уровня 2000, который может выступить в качестве уровня сопротивления, где инвесторы начнут фиксировать прибыль по своим длинным позициям. С одной стороны, падение индекса доллара может способствовать дальнейшему росту желтого металла, поскольку доллар и золото исторически имеют обратную корреляцию. С другой стороны, я ожидаю роста американского фондового рынка на этой неделе, что негативно отразится на стоимости золота. Нельзя обойти стороной и позиционирование крупных спекулянтов. По данным CFTC, спекулянты за последнюю неделю сократили количество длинных позиций на 29,6 тыс. контрактов, что также сигнализирует о возможной коррекции.
Торговая рекомендация: флэт 1940 -2000.
#SP500:
Демократы и республиканцы проводят переговоры по новому пакету стимулов в размере $1 трлн. На выходных обе стороны заявили о том, что переговоры проходят позитивно и существует высокая вероятность достижения консенсуса на этой неделе. На мой взгляд, иного сценария быть не может, поскольку без дополнительных стимулов американской экономике будет тяжко, а впереди очередные президентские выборы, и политики понимают, что необходимо “порадовать” население и бизнес подарками. Для американского фондового рынка это позитивный сигнал, поскольку дополнительные “вливания” в экономику в прошлом всегда приводили к росту рынка акций.
Торговая рекомендация: Buy 3260/3225 и take profit 3325.
#BRENT:
С 1 августа ОПЕК+ начал увеличивать добычу нефти и многие трейдеры переживают по этому поводу, поскольку дополнительное предложение может вызвать падение нефтяных котировок. На мой взгляд, беспокоится не о чем. Увеличение добычи будет достаточно небольшим, к тому же Китай наращивает потребление углеводородов, поскольку экономика Поднебесной первой вышла из карантина по COVID-19. Во-вторых, ряд стран заявили о том, что вакцина от короновируса появится осенью и этот фактор может вызвать ралли на нефтяном рынке, поскольку после вакцинации населения существенно вырастет потребление нефтепродуктов. Инвесторы всегда работают на опережение, и они не будут ждать осени, когда появится вакцина - они будут открывать “лонги” уже сейчас. В-третьих, нельзя забывать и взаимосвязи американского доллара и нефти. При падении доллара наблюдается рост котировок черного золота, поскольку нефть котируется в американской валюте. Сейчас у нас именная такая ситуация- индекс долларовой корзины USDX торгуется в области двухлетнего минимума.
Торговая рекомендация: Buy 43.00/42.40 и take profit 45.58
Прогноз на неделю 3-7 августа:
XAUUSD:
Драгоценный металл торгуется в области психологического уровня 2000, который может выступить в качестве уровня сопротивления, где инвесторы начнут фиксировать прибыль по своим длинным позициям. С одной стороны, падение индекса доллара может способствовать дальнейшему росту желтого металла, поскольку доллар и золото исторически имеют обратную корреляцию. С другой стороны, я ожидаю роста американского фондового рынка на этой неделе, что негативно отразится на стоимости золота. Нельзя обойти стороной и позиционирование крупных спекулянтов. По данным CFTC, спекулянты за последнюю неделю сократили количество длинных позиций на 29,6 тыс. контрактов, что также сигнализирует о возможной коррекции.
Торговая рекомендация: флэт 1940 -2000.
#SP500:
Демократы и республиканцы проводят переговоры по новому пакету стимулов в размере $1 трлн. На выходных обе стороны заявили о том, что переговоры проходят позитивно и существует высокая вероятность достижения консенсуса на этой неделе. На мой взгляд, иного сценария быть не может, поскольку без дополнительных стимулов американской экономике будет тяжко, а впереди очередные президентские выборы, и политики понимают, что необходимо “порадовать” население и бизнес подарками. Для американского фондового рынка это позитивный сигнал, поскольку дополнительные “вливания” в экономику в прошлом всегда приводили к росту рынка акций.
Торговая рекомендация: Buy 3260/3225 и take profit 3325.
#BRENT:
С 1 августа ОПЕК+ начал увеличивать добычу нефти и многие трейдеры переживают по этому поводу, поскольку дополнительное предложение может вызвать падение нефтяных котировок. На мой взгляд, беспокоится не о чем. Увеличение добычи будет достаточно небольшим, к тому же Китай наращивает потребление углеводородов, поскольку экономика Поднебесной первой вышла из карантина по COVID-19. Во-вторых, ряд стран заявили о том, что вакцина от короновируса появится осенью и этот фактор может вызвать ралли на нефтяном рынке, поскольку после вакцинации населения существенно вырастет потребление нефтепродуктов. Инвесторы всегда работают на опережение, и они не будут ждать осени, когда появится вакцина - они будут открывать “лонги” уже сейчас. В-третьих, нельзя забывать и взаимосвязи американского доллара и нефти. При падении доллара наблюдается рост котировок черного золота, поскольку нефть котируется в американской валюте. Сейчас у нас именная такая ситуация- индекс долларовой корзины USDX торгуется в области двухлетнего минимума.
Торговая рекомендация: Buy 43.00/42.40 и take profit 45.58
FreshForex_com
ФРС увеличивает денежную массу быстрее ЕЦБ
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
15.30 мск. США: Число закладок новых фундаментов за июнь.
EURUSD:
На межбанковском рынке кредитования наблюдается позитивный тренд для американского доллара. В Нью-Йорке ставка SOFR достигла уровня 0,13%, что является максимальным уровнем за последние четыре месяца. В Лондоне также наблюдается рост ставок по долларовым кредитам, но более скромный – показатель составляет 0,27%. При этом в Лондоне наблюдается снижение ставок по кредитам в евро. На мой взгляд, это снижение будет носить краткосрочный характер, поскольку ФРС увеличивает денежную массу более быстрыми темпами, чем ЕЦБ. К примеру, Федрезерв в мае увеличил денежную массу на 22,8% г/г, а ЕЦБ на 8,9% г/г. Данные за июнь есть только у ФРС - показатель вырос на 24% г/г. Разница составляет практически 3 раза и это негативный фактор для доллара.
Торговая рекомендация: флэт 1.1350 -1.1430
GBPUSD:
На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать снижения котировок по британской валюте, поскольку торговые переговоры между Великобритании и Евросоюзом проходят напряженно и стороны далеки от консенсуса. Никто не желает идти на уступки и это нервирует инвесторов. Великобритания также рискует поссориться с Китаем, поскольку британское правительство ввело запрет для Huawei Technologies на разработку сетей 5G на территории Соединенного королевства. Пекин по этому поводу заявил о том, что Лондон “прогнулся” под Вашингтон и проводит неверную внешнюю политику. С другой стороны, на долговом рынке наблюдается рост спрэда доходности 10-летних государственных облигаций Великобритании и США, что может оказать поддержку данной валютной паре.
Торговая рекомендация: флэт 1.2525 -1.2610.
USDJPY:
Геополитическая напряженность между Соединенными Штатами и Китаем вынуждает инвесторов взять паузу в активной торговле. Обе стороны угрожают санкциями по отношению к оппоненту и этот фактор не добавляет оптимизма инвесторам. США накануне порадовали участников рынка позитивным отчетам по розничным продажам за июнь - показатель существенно превзошел ожидания инвесторов. Американская экономика восстанавливается после карантина и этот позитивный сигнал для доллара. Еще боле мощный рост мы увидим, как только создадут вакцину против COVID-19. Несколько компаний обещают создать ее к осени.
Торговая рекомендация: флэт 106.69 -107.50.
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
15.30 мск. США: Число закладок новых фундаментов за июнь.
EURUSD:
На межбанковском рынке кредитования наблюдается позитивный тренд для американского доллара. В Нью-Йорке ставка SOFR достигла уровня 0,13%, что является максимальным уровнем за последние четыре месяца. В Лондоне также наблюдается рост ставок по долларовым кредитам, но более скромный – показатель составляет 0,27%. При этом в Лондоне наблюдается снижение ставок по кредитам в евро. На мой взгляд, это снижение будет носить краткосрочный характер, поскольку ФРС увеличивает денежную массу более быстрыми темпами, чем ЕЦБ. К примеру, Федрезерв в мае увеличил денежную массу на 22,8% г/г, а ЕЦБ на 8,9% г/г. Данные за июнь есть только у ФРС - показатель вырос на 24% г/г. Разница составляет практически 3 раза и это негативный фактор для доллара.
Торговая рекомендация: флэт 1.1350 -1.1430
GBPUSD:
На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать снижения котировок по британской валюте, поскольку торговые переговоры между Великобритании и Евросоюзом проходят напряженно и стороны далеки от консенсуса. Никто не желает идти на уступки и это нервирует инвесторов. Великобритания также рискует поссориться с Китаем, поскольку британское правительство ввело запрет для Huawei Technologies на разработку сетей 5G на территории Соединенного королевства. Пекин по этому поводу заявил о том, что Лондон “прогнулся” под Вашингтон и проводит неверную внешнюю политику. С другой стороны, на долговом рынке наблюдается рост спрэда доходности 10-летних государственных облигаций Великобритании и США, что может оказать поддержку данной валютной паре.
Торговая рекомендация: флэт 1.2525 -1.2610.
USDJPY:
Геополитическая напряженность между Соединенными Штатами и Китаем вынуждает инвесторов взять паузу в активной торговле. Обе стороны угрожают санкциями по отношению к оппоненту и этот фактор не добавляет оптимизма инвесторам. США накануне порадовали участников рынка позитивным отчетам по розничным продажам за июнь - показатель существенно превзошел ожидания инвесторов. Американская экономика восстанавливается после карантина и этот позитивный сигнал для доллара. Еще боле мощный рост мы увидим, как только создадут вакцину против COVID-19. Несколько компаний обещают создать ее к осени.
Торговая рекомендация: флэт 106.69 -107.50.
FreshForex_com
ЕЦБ огласит свой вердикт по ДКП
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
14.45 мск. Еврозона: Публикация решения ЕЦБ по основной процентной ставке за июль.
15.30 мск. США: Изменение объема розничной торговли за июль.
EURUSD:
ЕЦБ сегодня опубликует итоги своего заседания по монетарной политике. Инвесторы не ожидают изменения процентных ставок, поскольку монетарные власти много раз завялили о том, что ставки снижать, не намерены. Единственное, что сегодня может сделать регулятор, так это пересмотреть прогноз по ВВП на 2021 год в сторону роста, поскольку европейская экономика быстрое восстанавливается после карантина вызванного пандемией COVID-19. Для евро это умерено позитивный сигнал. В целом, я ожидаю продолжения восходящего тренда в данной валютной паре, поскольку избыток долларов в финансовой системе будет оказывать хорошую поддержку евро.
Торговая рекомендация: Buy 1.1385/1.1365 и take profit 1.1439.
GBPUSD:
На рынке межбанковского кредитования в Лондоне сохраняется тренд на снижение процентных ставок по долларовым кредитам, что указывает на избыток долларовой ликвидности. Федеральный Резерв ежедневно печатает деньги и выкупает активы, что увеличивает денежную массу. Для доллара это плохой сигнал, поскольку значительный объем эмиссии в прошлом всегда приводил к снижению курса американской валюты. Сейчас ситуация повторяет, иного сценария ожидать не следует. Дополнительную поддержку фунту окажет восходящий тренд на нефтяном рынке, где инвесторы активно увеличивают длинные позиции по черному золоту. С августа страны ОПЕК+ переходят к новому этапу сделки, в рамках которого глобальное сокращение добычи альянса будет составлять 7,7 миллиона баррелей в сутки по сравнению с 9,7 миллиона баррелей сокращения в сутки в мае-июле. ОПЕК+ фиксирует увеличением спроса на нефть и повышает квоты на добычу. В третьем квартале по прогнозам ОПЕК, спрос будет на уровне 30,9 мб./д. При увеличении добычи на 2 мб./д. дефицит предложения составит 6,3 мб./д. Дефицит предложения всегда оказывал положительное влияние на нефтяные котировки.
Торговая рекомендация: Buy 1.2528/1.2510 и take profit 1.2580.
USDJPY:
На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать снижения котировок на фоне негативной динамики денежного рынка, где наблюдается снижение ставок по долларовым межбанковским кредитам. С другой стороны, восходящий тренд на американском фондовом рынке окажет положительное влияние на стоимость USDJPY, поскольку пара исторически коррелирует с индексом S&P500. Инвесторы наращивают “лонги” на американском рынке акций на новостях по поводу исследования экспериментальной вакцины от COVID-19. Вакцина смогла вызвать желаемый иммунный ответ у всех добровольцев на ранней стадии исследования. Соответствующие данные опубликованы в журнале New England Journal of Medicine. Экспериментальная вакцина "вызвала быстрый и активный иммунный ответ на SARS-CoV-2", сообщила компания.
Торговая рекомендация: флэт 106.40 -107.30.
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
14.45 мск. Еврозона: Публикация решения ЕЦБ по основной процентной ставке за июль.
15.30 мск. США: Изменение объема розничной торговли за июль.
EURUSD:
ЕЦБ сегодня опубликует итоги своего заседания по монетарной политике. Инвесторы не ожидают изменения процентных ставок, поскольку монетарные власти много раз завялили о том, что ставки снижать, не намерены. Единственное, что сегодня может сделать регулятор, так это пересмотреть прогноз по ВВП на 2021 год в сторону роста, поскольку европейская экономика быстрое восстанавливается после карантина вызванного пандемией COVID-19. Для евро это умерено позитивный сигнал. В целом, я ожидаю продолжения восходящего тренда в данной валютной паре, поскольку избыток долларов в финансовой системе будет оказывать хорошую поддержку евро.
Торговая рекомендация: Buy 1.1385/1.1365 и take profit 1.1439.
GBPUSD:
На рынке межбанковского кредитования в Лондоне сохраняется тренд на снижение процентных ставок по долларовым кредитам, что указывает на избыток долларовой ликвидности. Федеральный Резерв ежедневно печатает деньги и выкупает активы, что увеличивает денежную массу. Для доллара это плохой сигнал, поскольку значительный объем эмиссии в прошлом всегда приводил к снижению курса американской валюты. Сейчас ситуация повторяет, иного сценария ожидать не следует. Дополнительную поддержку фунту окажет восходящий тренд на нефтяном рынке, где инвесторы активно увеличивают длинные позиции по черному золоту. С августа страны ОПЕК+ переходят к новому этапу сделки, в рамках которого глобальное сокращение добычи альянса будет составлять 7,7 миллиона баррелей в сутки по сравнению с 9,7 миллиона баррелей сокращения в сутки в мае-июле. ОПЕК+ фиксирует увеличением спроса на нефть и повышает квоты на добычу. В третьем квартале по прогнозам ОПЕК, спрос будет на уровне 30,9 мб./д. При увеличении добычи на 2 мб./д. дефицит предложения составит 6,3 мб./д. Дефицит предложения всегда оказывал положительное влияние на нефтяные котировки.
Торговая рекомендация: Buy 1.2528/1.2510 и take profit 1.2580.
USDJPY:
На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать снижения котировок на фоне негативной динамики денежного рынка, где наблюдается снижение ставок по долларовым межбанковским кредитам. С другой стороны, восходящий тренд на американском фондовом рынке окажет положительное влияние на стоимость USDJPY, поскольку пара исторически коррелирует с индексом S&P500. Инвесторы наращивают “лонги” на американском рынке акций на новостях по поводу исследования экспериментальной вакцины от COVID-19. Вакцина смогла вызвать желаемый иммунный ответ у всех добровольцев на ранней стадии исследования. Соответствующие данные опубликованы в журнале New England Journal of Medicine. Экспериментальная вакцина "вызвала быстрый и активный иммунный ответ на SARS-CoV-2", сообщила компания.
Торговая рекомендация: флэт 106.40 -107.30.